เนื้อหาทั่วไปที่สุดของกฎการหมุนเวียนทางการเงินคืออะไร กฎการหมุนเวียนของเงิน ขึ้นอยู่กับการเชื่อมต่อกับการผลิตของ GDP การไหลเวียนของเงินสองประเภทหลักมีความโดดเด่น

กฎหมาย การไหลเวียนของเงินลักษณะของการก่อตัวของสังคมทั้งหมดที่มีความสัมพันธ์ระหว่างสินค้าและเงิน ในช่วงเริ่มต้นของการทำงานของเงิน กฎของการหมุนเวียนของพวกมันถูกกำหนดขึ้นบนพื้นฐานของความต้องการเงินสำหรับการหมุนเวียนสินค้าโภคภัณฑ์

K. Marx วิเคราะห์วิธีการพัฒนารูปแบบของมูลค่าและการไหลเวียนของเงินได้ค้นพบกฎของการหมุนเวียนของเงินซึ่งสาระสำคัญที่แสดงออกมาในความจริงที่ว่าจำนวนเงินที่จำเป็นในการทำหน้าที่เป็นสื่อหมุนเวียน

ควรเท่ากับผลรวมของราคาสินค้าที่ขาย หารด้วยจำนวนรอบ (ความเร็วหมุนเวียน) ของหน่วยที่มีชื่อเดียวกัน กฎการหมุนเวียนของเงินนี้แสดงถึงการพึ่งพาอาศัยกันทางเศรษฐกิจระหว่างมวลของสินค้าหมุนเวียน ระดับราคาและความเร็วของการไหลเวียนของเงิน กล่าวคือ คำนึงถึงหน้าที่ของเงินเพียงอย่างเดียว - วิธีการหมุนเวียน

กฎหมายนี้สามารถจำแนกตามสูตรต่อไปนี้:

โดยที่ P1Q1 คือผลรวมของราคาสินค้าและบริการหมุนเวียน (ระดับราคาคูณด้วยปริมาณสินค้า)

P2Q2 - ผลรวมของราคาสินค้าและบริการที่ขายเป็นเครดิตซึ่งยังไม่ถึงกำหนดชำระ

D1 - จำนวนเงินที่ชำระภาระหนี้ที่ได้มา;

D2 - จำนวนเงินที่ชำระคืนร่วมกัน

V คืออัตราการหมุนเวียนของเงิน

พิจารณาปัจจัยหลักที่กำหนดจำนวนเงินที่ต้องการหมุนเวียน

1. ผลรวมของราคาสินค้าและบริการที่ขายในตลาด (P1Q1) หากปริมาณสินค้าและบริการที่ขายในประเทศเพิ่มขึ้นเป็นสองเท่า ตัวอย่างเช่น สิ่งอื่นๆ ที่เท่าเทียมกัน ก็จะต้องใช้เงินเป็นสองเท่าของเมื่อก่อน ปริมาณสินค้าและบริการหมุนเวียนที่มีให้มีผลโดยตรงต่อปริมาณเงินหมุนเวียน หากราคาของสินค้าทั้งหมดเป็นสองเท่า เพื่อที่จะให้บริการสินค้า

การหมุนเวียนจะต้องใช้เงินสองเท่า ในขณะเดียวกัน ปริมาณการค้าทางกายภาพ (จำนวนสินค้าที่ขายในหน่วยธรรมชาติ - ตัน เมตร ฯลฯ) อาจไม่เปลี่ยนแปลง ระดับราคาสินค้าโภคภัณฑ์มีผลโดยตรงต่อปริมาณเงินหมุนเวียน

1. ผลรวมของราคาสินค้าและบริการที่ขายเป็นสินเชื่อ (P2Q2) ระดับของการพัฒนาเครดิตมีผลผกผันกับจำนวนเงินหมุนเวียน: ยิ่งมีการพัฒนาเครดิตมากเท่าไหร่ ก็ยิ่งต้องใช้เงินสำหรับการหมุนเวียนน้อยลงเท่านั้น

2. จำนวนเงินที่ต้องชำระ (D1) สะท้อนถึงจำนวนเงินที่จำเป็นในการชำระหนี้: ยิ่งมีการชำระเงินรอการตัดบัญชีมากเท่าไหร่ ก็ยิ่งต้องใช้เงินมากขึ้นเท่านั้นในการชำระหนี้

3. จำนวนเงินที่ชำระร่วมกัน (D2) สะท้อนถึงระดับของการพัฒนา การชำระเงินแบบไม่ใช้เงินสด. มันมีผลผกผันกับจำนวนเงินหมุนเวียน: ยิ่งภาระหนี้ได้รับการชำระคืนด้วยการชำระเงินที่ไม่ใช่เงินสดมากขึ้น เงินน้อยจำเป็นต้องสมัคร

อย่างที่คุณเห็น ปัจจัยทั้งหมดถูกกำหนดโดยเงื่อนไขของการผลิต ยิ่งการแบ่งงานทางสังคมมีการพัฒนามากขึ้น ปริมาณสินค้าและบริการที่ขายในตลาดก็จะยิ่งมากขึ้น ยิ่งผลิตภาพแรงงานสูงขึ้นเท่าใด ต้นทุนสินค้าและบริการก็จะลดลงตามไปด้วย

ด้วยการถือกำเนิดและการพัฒนา สินเชื่อสัมพันธ์การทำงานของเงินเป็นวิธีการชำระเงินที่เกิดขึ้น สินค้าขายในเครดิตภายใต้ หุ้นกู้. เครดิตจะทำให้จำนวนเงินหมุนเวียนลดลง เนื่องจากภาระหนี้บางส่วนได้รับการชำระคืนร่วมกัน

ภายใต้เงื่อนไขของการทำงานของเงินจริง (ทองคำ) ปริมาณของพวกมันจะถูกรักษาไว้ที่ระดับที่ต้องการอย่างเป็นธรรมชาติ เนื่องจากฟังก์ชั่นสมบัติทำหน้าที่เป็นตัวควบคุม อัตราส่วนระหว่างมวลของสินค้าและมวลของเงินนั้นค่อนข้างแม่นยำ สิ่งนี้ทำให้มั่นใจเสถียรภาพของการไหลเวียนของเงิน

ในกรณีที่ไม่มีมาตรฐานทองคำกฎของการหมุนเวียนเงินกระดาษเริ่มทำงานตามที่

จำนวนโทเค็นที่มีมูลค่าเท่ากับจำนวนเงินทองคำโดยประมาณที่จำเป็นสำหรับการหมุนเวียน ในสถานการณ์เช่นนี้ เสถียรภาพของเงินลดลง ค่าเสื่อมราคาก็เป็นไปได้

ด้วยการสูญเสียหน้าที่ของเงินส่วนบุคคล กฎการหมุนเวียนของเงินตราจึงได้รับการแก้ไข ตอนนี้ เป็นไปไม่ได้อีกต่อไปที่จะประมาณจำนวนเงินจากมุมมองของแม้แต่การคำนวณโดยประมาณด้วยทองคำ มันไม่ได้มีส่วนร่วมในการหมุนเวียนและไม่ได้ทำหน้าที่ไม่เพียง แต่เป็นวิธีการหมุนเวียนและวิธีการชำระเงิน แต่ยังเป็นการวัดมูลค่าด้วย

ภายใต้เงื่อนไขเหล่านี้ การวัดมูลค่าของสินค้าและบริการกลายเป็นทุนเงิน ซึ่งวัดมูลค่าที่ไม่ได้อยู่ในตลาดระหว่างการแลกเปลี่ยน (เช่นเมื่อก่อน) แต่อยู่ในกระบวนการผลิตสินค้า สินค้าโภคภัณฑ์ใดๆ ที่แลกเปลี่ยนเป็นเงินเครดิต fiat จะแสดงมูลค่าโดยเทียบให้เป็นสินค้าโภคภัณฑ์มากมาย ในการนี้ ธุรกรรมสินค้าโภคภัณฑ์ที่มีมูลค่าเป็นเงินเฟียต เงินเครดิต, ควรให้มูลค่าการใช้งานแก่ผู้ประกอบการซึ่งหลังจากที่รับรู้แล้วจะอนุญาตให้เขาเริ่มวงจรการผลิตใหม่ ด้วยเหตุนี้ เงินจึงได้มาซึ่งความสามารถเทียบเท่าสากล แม้ว่าจะไม่มีการควบคุมจำนวนเงินทั้งหมดที่เกิดขึ้นเองภายใต้การครอบงำของสัญญาณของมูลค่า แต่บทบาทของการควบคุมการหมุนเวียนเงินนี้จะส่งต่อไปยังรัฐ

เงินเครดิต การได้มาซึ่งคุณสมบัติ เงินกระดาษ, แนะนำตัว อำนาจรัฐซึ่งทำให้พวกเขามีหลักสูตรบังคับ การปล่อยก๊าซเรือนกระจกโดยไม่คำนึงถึงต้นทุนของสินค้าและบริการที่ผลิตในประเทศทำให้เกิดส่วนเกินอย่างหลีกเลี่ยงไม่ได้และนำไปสู่ค่าเสื่อมราคาในที่สุด

ในเรื่องนี้คำถามเกี่ยวกับความจำเป็นในการกำหนดจำนวนเงินที่จำเป็นสำหรับการหมุนเวียนมีความสำคัญอย่างยิ่ง ตาม "สมการของการแลกเปลี่ยน" จำนวนเงินจะถูกกำหนดโดยการพึ่งพาระดับราคากับปริมาณเงิน

ดังนั้นจำนวนเงินที่จำเป็นในการหมุนเวียนสินค้าโภคภัณฑ์จำนวนหนึ่ง

และราคาสินค้า

ระดับราคาเปลี่ยนแปลงตามสัดส่วนการเปลี่ยนแปลงของจำนวนเงินหมุนเวียน

ในยุคปัจจุบัน เศรษฐกิจตลาดใช้หลายสูตรที่กำหนดจำนวนเงินที่จำเป็นสำหรับการหมุนเวียน หนึ่งในนั้นมีลักษณะดังนี้:

ถึง \u003d (Tc + Ps - Zvp - Dp - Riv - Op + Vp): V,

ที่ไหน - จำนวนเงินที่จำเป็นสำหรับการหมุนเวียน;

Tc - ผลรวมของราคาสินค้าที่ขาย

Ps - จำนวนเงินที่ชำระเมื่อถึงกำหนดชำระ

Zvp - จำนวนเงินที่ชำระคืนร่วมกัน

Dp - จำนวนการโอนหนี้

Rive - ผลรวมของราคาสินค้าที่ขายเป็นสกุลเงินต่างประเทศ

Op - จำนวนเงินที่รอการตัดบัญชี;

Вп - จำนวนตั๋วเงินที่ธนาคารกลางได้รับส่วนลดใหม่

V คือความเร็วของการไหลเวียนของเงิน

ที่ สภาพที่ทันสมัยในรัสเซียควรระบุสูตรที่นำเสนอตามจำนวน:

ตั๋วสัญญาใช้เงินลดราคาใหม่กับธนาคารแห่งรัสเซีย

สินค้าที่ขายเป็นเงินตราต่างประเทศ

การโอน (ชดเชย) ของหนี้ (การรับรองตั๋วเงินการค้า (สินค้าโภคภัณฑ์) การหมุนเวียนภายในธนาคารเมื่อผู้ซื้อและผู้ขายมีบัญชีในสถาบันสินเชื่อเดียวกัน)

การเพิ่มปริมาณเงินนั้นอำนวยความสะดวกโดยตัวคูณเงิน (จากตัวคูณภาษาละติน - การคูณ)
จางหายไปกับการพัฒนา ระบบสินเชื่อ(ในแง่ของสองระดับขึ้นไป) สาระสำคัญของมันคือปริมาณเงินหมุนเวียนเพิ่มขึ้นอันเป็นผลมาจากการขยายตัว การดำเนินงานสินเชื่อธนาคารกับลูกค้าของพวกเขาโดยรับเงินจากเงินสำรองส่วนกลางของธนาคารแห่งรัสเซียซึ่งเกิดจากการหักเงินจากธนาคาร ในทางทฤษฎี ตัวคูณจะเท่ากับค่าของอัตราย้อนกลับ สำรองที่จำเป็นจัดตั้งขึ้นโดยธนาคารแห่งรัสเซียสำหรับธนาคารของประเทศ มีการคำนวณในช่วงระยะเวลาหนึ่ง โดยปกติคือหนึ่งปี และระบุว่าปริมาณเงินหมุนเวียนจะเพิ่มขึ้นในช่วงเวลานี้เท่าใด ธนาคารแห่งรัสเซียซึ่งจัดการตัวคูณเงินดำเนินการควบคุมการเงินในประเทศ

ปัจจัยในการเปลี่ยนแปลงปริมาณเงินอีกประการหนึ่งคือความเร็วของการไหลเวียนของเงิน ในการคำนวณเมื่อเงินทำหน้าที่เป็นช่องทางหมุนเวียนและวิธีการชำระเงินจะใช้ตัวบ่งชี้ต่อไปนี้:

1) ความเร็วของการเคลื่อนไหวของเงินในการไหลเวียนของมูลค่าของผลิตภัณฑ์เพื่อสังคม:

โดยที่ Dbs - จำนวนเงินในบัญชีธนาคาร

ข่าวสาร - ค่าเฉลี่ยรายปีปริมาณเงินหมุนเวียน

ตัวบ่งชี้นี้ระบุความเร็วของการชำระเงินแบบไม่ใช้เงินสด นอกจากนี้ยังใช้ตัวบ่งชี้อื่น ๆ ของความเร็วของการหมุนเวียนเงิน ความเร็วของเงินได้รับผลกระทบจาก:

ปัจจัยทางเศรษฐกิจทั่วไป - การพัฒนาวัฏจักรของการผลิต อัตราการเติบโต การเคลื่อนไหวของราคา

เงินทุนหมุนเวียนมีความจำเป็นสำหรับการชำระเงิน รักษาการหมุนเวียนของสินค้าและบริการ และการสะสม ซึ่งเป็นหน้าที่หลัก

สาระสำคัญของกฎการหมุนเวียนทางการเงิน

กฎหมายฉบับนี้อนุญาตให้คุณค้นหาจำนวนเงินที่ต้องหมุนเวียนเพื่อให้เงินทำงานอย่างเต็มที่ จำนวนเงินรวมของเงินทุนขึ้นอยู่กับเงื่อนไขต่อไปนี้:

จำนวนบริการสินค้าที่ต้องการขาย ยิ่งมีมากเท่าไรก็ยิ่งจำเป็นต้องป้อนการหมุนเวียนของเงินด้วยวิธีการชำระเงินอย่างเข้มข้น
ราคาสำหรับบริการและสินค้า การพึ่งพาอาศัยกันแบบเดียวกันนี้แสดงให้เห็นในกรณีก่อนหน้านี้
ความเข้มข้นของกระแสเงินสด ยิ่งความเร็วสูงเท่าไหร่ก็ยิ่งต้องใช้เงินน้อยลงในการดำเนินการ

เงื่อนไขการผลิตก็ถือเป็นปัจจัยสำคัญเช่นกัน เนื่องจากการแบ่งงานกันที่รอบคอบและรอบคอบทำให้เกิดปริมาณมากขึ้น สินค้าที่จำหน่าย. การผลิตที่มีเหตุผลส่งผลต่อการกำหนดราคา ยิ่งผลิตภาพแรงงานสูงขึ้น ต้นทุนการผลิตก็จะยิ่งต่ำลง

ในระหว่างการทำธุรกรรมสินค้าโภคภัณฑ์ สกุลเงินประจำชาติมีการหมุนเวียนอย่างต่อเนื่องในรูปแบบเงินสดหรือไม่ใช่เงินสด ธุรกรรมดังกล่าวมีการเชื่อมโยงอย่างใกล้ชิด ไม่มีการแยกกัน ก่อนที่มันจะได้รับแบบฟอร์มวัสดุตามปกติ การเงินจะเคลื่อนผ่านเครือข่ายบัญชีธนาคารในรูปแบบของการโอนเงิน การฝากเงิน และการชำระเงินที่ไม่ใช่เงินสด

กฎการหมุนเวียนของเงินซึ่งกำหนดขึ้นครั้งแรกโดย Karl Marx อธิบายว่าต้องมีเงินหมุนเวียนเป็นจำนวนมากเพื่อให้สามารถทำงานที่ได้รับมอบหมายได้อย่างเต็มที่ สกุลเงินประจำชาติงาน

สูตรคำนวณเงินหมุนเวียน

กฎหมายดังกล่าวสามารถตีความได้โดยใช้อัลกอริทึม

D - มวลของธรรมชาติทางการเงิน
T คือมวลของลักษณะสินค้า
C - ราคา;
V คือความเร็วรอบ

ในทางกลับกัน สูตรของฟิชเชอร์แสดงให้เห็นถึงการพึ่งพากันของมูลค่าของปริมาณเงิน (D) จำนวนบริการและสินค้าที่ผลิต (Q) และราคา (P):

ปริมาณหมุนเวียนขึ้นอยู่กับปัจจัยหลายประการ:

ตัวชี้วัดน้ำหนักสินค้าโภคภัณฑ์ ยิ่งมีมูลค่าสูงเท่าไรก็ยิ่งต้องการเงินหมุนเวียนมากขึ้นเท่านั้น โครงสร้างของสินค้าอาจรวมถึง หลักทรัพย์, ทรัพย์สินต่างๆ, ที่ดิน และ ทรัพยากรแรงงาน. การแลกเปลี่ยนที่เต็มเปี่ยมต้องการการเลือกสรรจำนวนมาก
ระดับราคาและปริมาณเงิน ข้อเสนอแนะ. ในสภาวะที่ราคาตกต่ำ จำเป็นต้องเพิ่มปริมาณอินพุต
ความเร็วของการหมุนเวียนเงินถูกกำหนดโดยจำนวนรอบที่เกิดขึ้นในช่วงเวลาที่กำหนด ในระหว่างปีในประเทศที่มี ระดับสูงการพัฒนาเงินไป 2-3 วงกลม ถ้า เศรษฐกิจของประเทศภายใต้ภาวะ hyperinflation จะมีการหมุนเวียนมากถึง 20 ครั้งต่อปี

มีความจำเป็นต้องคำนึงถึงเงื่อนไขที่มีผลตรงกันข้ามกับปริมาณเงิน:

ยิ่งประชากรทำการซื้อด้วยเครดิตมากเท่าไร เงินทุนก็จะยิ่งน้อยลงสำหรับการหมุนเวียน ในกระบวนการนี้ ธนาคารจะถอนปริมาณเงิน รวบรวมในบัญชีภายใน
ในส่วนของหน่วยงานทางเศรษฐกิจ - ความเร็วในการปรับปรุงและการขยายวิธีการรับชำระเงิน
ความถี่ของการชำระเงิน - ยิ่งผู้เข้าร่วมตลาดได้รับบ่อยขึ้น เงินสดหมุนเวียนเร็วขึ้นโดยไม่ต้องเติมภายนอก

วิธีการควบคุมของรัฐ

ถ้าความสมดุลระหว่างผลการผลิต การกำหนดราคา และ อุปทานเงินมีการเบี่ยงเบนจากบรรทัดฐานเพื่อให้เกิดเสถียรภาพทางเศรษฐกิจภายในรัฐสามารถใช้สองมาตรการที่มีอิทธิพลต่อการไหลเวียนของเงิน

อันดับแรก - การปฏิรูปการเงิน— การเปลี่ยนแปลงหลักการ ระบบการเงิน(โดยเฉพาะการสนับสนุนสำหรับบริษัทและองค์กรต่างๆ) โดยมุ่งเป้าไปที่การเสริมสร้างมูลค่าการซื้อขาย

เงินสกุลที่สองลดลงเหลือการผลิตเงินใหม่ ซึ่งเทียบเท่ากับธนบัตรเก่าจำนวนมากขึ้น

เทคนิคเหล่านี้สามารถส่งผลกระทบในทางลบต่อมาตรฐานการครองชีพของประชากร แต่อาจใช้เทคนิคเหล่านี้ได้อย่างสมเหตุสมผลหากจำเป็นต้องหลีกเลี่ยงการผิดนัด

กฎของการหมุนเวียนเงินเป็นลักษณะของการก่อตัวของสังคมทั้งหมดที่มีความสัมพันธ์ระหว่างสินค้าและเงิน ในช่วงเริ่มต้นของการทำงานของเงิน กฎของการหมุนเวียนของพวกมันถูกกำหนดขึ้นบนพื้นฐานของความต้องการเงินสำหรับการหมุนเวียนสินค้าโภคภัณฑ์

ก.มาร์กซ์ วิเคราะห์วิธีพัฒนารูปแบบมูลค่าและการไหลเวียนของเงิน ค้นพบ กฎการหมุนเวียนของเงินสาระสำคัญที่แสดงในความจริงที่ว่าจำนวนเงินที่จำเป็นในการทำหน้าที่เป็นสื่อหมุนเวียนควรเท่ากับผลรวมของราคาสินค้าที่ขายหารด้วยจำนวนรอบ (ความเร็วหมุนเวียน) ของ หน่วยเดียวกัน. กฎการหมุนเวียนของเงินนี้แสดงถึงการพึ่งพาอาศัยกันทางเศรษฐกิจระหว่างมวลของสินค้าหมุนเวียน ระดับราคาและความเร็วของการไหลเวียนของเงิน กล่าวคือ คำนึงถึงหน้าที่ของเงินเพียงอย่างเดียว - วิธีการหมุนเวียน

กฎหมายนี้สามารถจำแนกตามสูตรต่อไปนี้:

โดยที่ M คือจำนวนเงินที่จำเป็นสำหรับการหมุนเวียน<2 - объем произведенных товаров и услуг; Р - средняя цена товаров и услуг; V - скорость оборота денег.

กฎหมายที่กำหนดจำนวนเงินหมุนเวียนโดยคำนึงถึงสองหน้าที่ของเงิน - สื่อกลางในการหมุนเวียนและวิธีการชำระเงินสามารถแสดงได้ด้วยสูตรต่อไปนี้:

โดยที่อาร์<Э1 - сумма цен товаров и услуг, находящихся в обращении (уровень цен, умноженный на количество товаров);

อาร์<Э, - сумма цен товаров и услуг, проданных в кредит, по которым еще не наступил срок оплаты;

B] - จำนวนเงินที่ชำระภาระหนี้ที่ได้มา;

อ. - จำนวนเงินที่ชำระคืนร่วมกัน

V คืออัตราการหมุนเวียนของเงิน

พิจารณาปัจจัยหลักที่กำหนดจำนวนเงินที่ต้องการหมุนเวียน

1. ผลรวมของราคาสินค้าและบริการที่จำหน่ายในตลาด (P ^ ^ ถ้าจำนวนสินค้าและบริการที่ขายในประเทศเพิ่มขึ้น เช่น สองเท่า ของอย่างอื่นเท่ากัน จะใช้เวลา 2 เท่า) เงินจำนวนเท่าเดิม จำนวนสินค้าและบริการหมุนเวียนที่จัดหาให้มีผลโดยตรงต่อปริมาณเงินหมุนเวียนหากราคาสินค้าทั้งหมดเป็นสองเท่าก็จะต้องใช้เงินมากเป็นสองเท่าเพื่อให้บริการหมุนเวียนในเวลาเดียวกัน , ปริมาณการค้าทางกายภาพ (จำนวนสินค้าที่ขายในหน่วยธรรมชาติ - ตัน, เมตร ฯลฯ ) อาจ ระดับของราคาสินค้าโภคภัณฑ์มีผลโดยตรงต่อจำนวนเงินหมุนเวียน
2. ผลรวมของราคาสินค้าและบริการที่ขายเป็นเครดิต (R. , (3.,) ระดับของการพัฒนาเครดิตมีผลผกผันกับจำนวนเงินหมุนเวียน: เครดิตที่พัฒนามากขึ้นเงินที่น้อยลง จำเป็นสำหรับการไหลเวียน
3. จำนวนเงินที่ต้องชำระ (B:) สะท้อนถึงจำนวนเงินที่ต้องใช้ในการชำระหนี้: ยิ่งมีการชำระเงินรอตัดบัญชีมากเท่าใด ก็ยิ่งต้องใช้เงินมากขึ้นเท่านั้นในการชำระหนี้
4. จำนวนเงินที่ชำระคืนร่วมกัน (B. ) สะท้อนถึงระดับของการพัฒนาของการชำระเงินที่ไม่ใช่เงินสด มีผลตรงกันข้ามกับจำนวนเงินหมุนเวียน: ยิ่งมีการชำระคืนภาระหนี้โดยการชำระเงินที่ไม่ใช่เงินสดมากเท่าไร เงินหมุนเวียนก็จะยิ่งน้อยลงเท่านั้น

อย่างที่คุณเห็น ปัจจัยทั้งหมดถูกกำหนดโดยเงื่อนไขการผลิต ยิ่งการแบ่งงานทางสังคมมีการพัฒนามากขึ้น ปริมาณสินค้าและบริการที่ขายในตลาดก็จะยิ่งมากขึ้น ยิ่งผลิตภาพแรงงานสูงขึ้นเท่าใด ต้นทุนสินค้าและบริการก็จะลดลงตามไปด้วย

ด้วยการถือกำเนิดและการพัฒนาของความสัมพันธ์ทางเครดิต การทำงานของเงินเป็นวิธีการชำระเงินเกิดขึ้น สินค้าถูกขายด้วยเครดิตกับภาระหนี้ เครดิตจะทำให้จำนวนเงินหมุนเวียนลดลง เนื่องจากภาระหนี้บางส่วนได้รับการชำระคืนร่วมกัน

ในเมื่อไม่มีมาตรฐานทองคำเริ่มทำงาน กฎหมายคำสั่งตามจำนวนเครื่องหมายมูลค่าเท่ากับจำนวนเงินโดยประมาณของทองคำที่จำเป็นสำหรับการหมุนเวียน ในสถานการณ์เช่นนี้ เสถียรภาพของเงินลดลง ค่าเสื่อมราคาก็เป็นไปได้

ภายใต้เงื่อนไขเหล่านี้ การวัดต้นทุนสินค้าและบริการได้กลายเป็น ทุนเงินซึ่งวัดมูลค่าที่ไม่อยู่ในตลาดระหว่างการแลกเปลี่ยน (เหมือนเมื่อก่อน) แต่ในกระบวนการผลิตสินค้า สินค้าโภคภัณฑ์ใดๆ ที่แลกเปลี่ยนเป็นเงินเครดิต fiat จะแสดงมูลค่าโดยเทียบให้เป็นสินค้าโภคภัณฑ์มากมาย ในเรื่องนี้ธุรกรรมสินค้าโภคภัณฑ์ที่มีมูลค่าเครดิตเงินเฟียตจำนวนหนึ่งจะต้องให้มูลค่าการใช้งานแก่ผู้ประกอบการซึ่งหลังจากดำเนินการแล้วจะอนุญาตให้เขาเริ่มวงจรการผลิตใหม่ ด้วยเหตุนี้ เงินจึงได้มาซึ่งความสามารถเทียบเท่าสากล แม้ว่าจะไม่มีการควบคุมจำนวนเงินทั้งหมดที่เกิดขึ้นเองภายใต้การครอบงำของสัญญาณของมูลค่า แต่บทบาทของการควบคุมการหมุนเวียนเงินนี้จะส่งต่อไปยังรัฐ

เงินเครดิตที่ได้มาซึ่งคุณสมบัติของเงินกระดาษนั้นได้รับการแนะนำโดยอำนาจของรัฐซึ่งมอบอัตราแลกเปลี่ยนบังคับ การปล่อยก๊าซเรือนกระจกโดยไม่คำนึงถึงต้นทุนของสินค้าและบริการที่ผลิตในประเทศทำให้เกิดส่วนเกินอย่างหลีกเลี่ยงไม่ได้และนำไปสู่ค่าเสื่อมราคาในที่สุด

ดังนั้นจำนวนเงินที่จำเป็นในการหมุนเวียนสินค้าโภคภัณฑ์จำนวนหนึ่ง

และราคาสินค้า

ระดับราคาเปลี่ยนแปลงตามสัดส่วนการเปลี่ยนแปลงของจำนวนเงินหมุนเวียน

ในระบบเศรษฐกิจแบบตลาดสมัยใหม่ มีการใช้สูตรหลายอย่างเพื่อกำหนดจำนวนเงินที่จำเป็นสำหรับการหมุนเวียน หนึ่งในนั้นมีลักษณะดังนี้1:

ที่ไหน - จำนวนเงินที่จำเป็นสำหรับการหมุนเวียน; Tc - ผลรวมของราคาสินค้าที่ขาย

Ps - จำนวนเงินที่ชำระเมื่อถึงกำหนดชำระ Zvp - จำนวนเงินที่ชำระคืนร่วมกัน Dp - จำนวนการโอนหนี้

Rive - ผลรวมของราคาสินค้าที่ขายเป็นสกุลเงินต่างประเทศ

Op - จำนวนเงินที่รอการตัดบัญชี;

Вп - จำนวนตั๋วเงินที่ธนาคารกลางได้รับส่วนลดใหม่

V คือความเร็วของการไหลเวียนของเงิน

ในสภาพสมัยใหม่ในรัสเซียควรระบุสูตรที่นำเสนอตามจำนวน:

- ตั๋วแลกเงินลดราคาอีกครั้งกับธนาคารแห่งรัสเซีย
- สินค้าที่ขายเป็นเงินตราต่างประเทศ
- การโอน (ชดเชย) ของหนี้ (การรับรองตั๋วเงินการค้า (สินค้าโภคภัณฑ์) การหมุนเวียนภายในธนาคารเมื่อผู้ซื้อและผู้ขายมีบัญชีในสถาบันสินเชื่อเดียวกัน)

ช่วยเพิ่มปริมาณเงิน ตัวคูณเงิน (จากลท. - ทวีคูณ) เกิดขึ้นพร้อมกับการพัฒนาระบบสินเชื่อ (ในเงื่อนไขสองระดับขึ้นไป) สาระสำคัญของมันคือปริมาณเงินหมุนเวียนเพิ่มขึ้นอันเป็นผลมาจากการขยายตัวของการดำเนินงานสินเชื่อของธนาคารกับลูกค้าโดยได้รับเงินจากเงินสำรองส่วนกลางของธนาคารแห่งรัสเซียซึ่งเกิดจากการหักเงินจากธนาคาร ในทางทฤษฎี ตัวคูณจะเท่ากับอัตราสำรองที่ต้องการย้อนกลับซึ่งกำหนดโดยธนาคารแห่งรัสเซียสำหรับธนาคารของประเทศ มีการคำนวณในช่วงระยะเวลาหนึ่ง โดยปกติคือหนึ่งปี และระบุว่าปริมาณเงินหมุนเวียนจะเพิ่มขึ้นในช่วงเวลานี้เท่าใด ธนาคารแห่งรัสเซียซึ่งจัดการตัวคูณเงินดำเนินการควบคุมการเงินในประเทศ

2) การหมุนเวียนของเงินในการหมุนเวียนการชำระเงิน

Od = Dbs: เม็ก

โดยที่ Dbs - จำนวนเงินในบัญชีธนาคาร

Meg - มูลค่ารายปีเฉลี่ยของปริมาณเงินหมุนเวียน

- ปัจจัยทางเศรษฐกิจทั่วไป - การพัฒนาวัฏจักรของการผลิต อัตราการเติบโต การเคลื่อนไหวของราคา
- ปัจจัยทางการเงิน (การเงิน) - โครงสร้างการหมุนเวียนการชำระเงิน (อัตราส่วนของเงินสดและเงินที่ไม่ใช่เงินสด)
- การพัฒนาการดำเนินงานสินเชื่อและการชำระหนี้ร่วมกัน
- ระดับอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ในตลาดเงิน
- การแนะนำคอมพิวเตอร์สำหรับการดำเนินงานในสถาบันสินเชื่อ การใช้เงินอิเล็กทรอนิกส์ในการชำระหนี้

ความเร็วของการไหลเวียนของเงินขึ้นอยู่กับความถี่ของการจ่ายรายได้ ความสม่ำเสมอของการใช้จ่ายของประชากรในกองทุน ระดับการออมและการออม เนื่องจากความเร็วของการไหลเวียนของเงินเป็นสัดส่วนผกผันกับปริมาณเงินหมุนเวียน การเร่งการหมุนเวียนของเงินจึงหมายถึงการเพิ่มปริมาณเงิน การเพิ่มขึ้นของปริมาณเงินที่มีปริมาณสินค้าและบริการเท่ากันในตลาดทำให้เงินอ่อนค่าลง กล่าวคือ ในที่สุดก็เป็นปัจจัยหนึ่งในกระบวนการเงินเฟ้อ

11. กฎการหมุนเวียนของเงิน

การหมุนเวียนของเงินคือ การหมุนเวียนของกระแสเงินสดเป็นเงินสดและไม่ใช่เงินสด การหมุนเวียนดังกล่าวเป็นไปได้เนื่องจากมีคนมีเงินมากเกินไป (อุปทาน) และบางคนรู้สึกว่าต้องการ (ความต้องการ)

การหมุนเวียนของเงินทำหน้าที่ไหลเวียนของสินค้า งาน และบริการ และโดยผ่านระบบนั้นการทำงานของระบบการเงินจึงเกิดขึ้นจริง (การสะสมและการกระจายทรัพยากร)

การไหลเวียนของเงินไม่ได้เกิดขึ้นเองตามธรรมชาติ - เป็นไปตามกฎหมายบางประการ การรู้จักสิ่งเหล่านี้จะช่วยให้คุณตอบสนองต่อการเปลี่ยนแปลงบางอย่างได้อย่างรวดเร็ว ตัดสินใจแก้ไขอย่างเหมาะสม และโน้มน้าวการพัฒนาเศรษฐกิจในทางที่ดีที่สุด

กฎการจัดการเหล่านี้เรียกว่า กฎการหมุนเวียนของเงิน

กฎพื้นฐานของการหมุนเวียนเงินซึ่งเป็นสูตรที่นำเสนอโดย K. Marx เชื่อมโยงราคา ความเร็วของการหมุนเวียนและจำนวนเงิน:

ปริมาณเงิน = ผลรวมของราคา I จำนวนหมุนเวียนของหน่วยเงิน

อย่างไรก็ตาม ต้องจำไว้ว่าสูตรนี้ใช้ได้กับการหมุนเวียนของทองคำมากกว่า ความจริงก็คือเมื่อทองคำหมุนเวียนเป็นเงินเนื่องจากการสำรองทองคำที่ จำกัด อัตราส่วนระหว่างปริมาณทองคำ (เหรียญ) กับสินค้าจะถูกกำหนดขึ้นเองตามธรรมชาติ แต่ค่อนข้างแม่นยำ: เงินส่วนเกินจะถูกถอนออกจากการไหลเวียนและเข้าสู่ทรงกลม ของการสะสม (สมบัติ) และด้วยเหรียญที่ขาดแคลนส่วนที่ถูกยึดจะกลับสู่การไหลเวียน

เมื่อเงินเครดิตปรากฏขึ้น การปล่อยก๊าซที่ไม่มีหลักประกันก็จะเกิดขึ้น กล่าวคือ จำนวนเงินอาจมีขนาดใหญ่โดยพลการ ในกรณีนี้ ภาวะเงินเฟ้อเป็นสิ่งที่หลีกเลี่ยงไม่ได้ กล่าวคือ ค่าเสื่อมราคาของเงินเนื่องจากปริมาณที่เพิ่มขึ้น ในกรณีนี้ จำเป็นต้องติดตามส่วนหนึ่งของภาระผูกพันทางการเงินที่สามารถชำระคืนร่วมกันได้โดยไม่มีการปล่อยเพิ่มเติม สมการข้างต้นใช้รูปแบบต่อไปนี้:

KD \u003d (STs-K + PB) / O

โดยที่ KD คือจำนวนเงิน
SP - ผลรวมของราคาสินค้าที่ขาย
K - สินค้าที่ขายเป็นเครดิต
П - การชำระเงินตามระยะเวลาที่กำหนด;
B - การชำระคืนซึ่งกันและกัน;
O - ความเร็วในการหมุนเวียนของหน่วยเงินเดียวกัน

กฎหมายนี้เรียกว่ากฎการหมุนเวียนเงินกระดาษ

เมื่อมองแวบแรกอาจดูเหมือนว่าเพื่อให้เงินทำหน้าที่เป็นวิธีการชำระเงินจำเป็นต้องมีจำนวนเงินเพิ่มเติม นี้ไม่เป็นความจริงทั้งหมด ความจริงก็คือส่วนหนึ่งของสินค้าขายในเครดิตและชำระเงินภายในระยะเวลาหนึ่ง เป็นผลให้จำนวนหน่วยการเงินที่ต้องการจะลดลงตามจำนวนที่สอดคล้องกัน นอกจากนี้ ภาระหนี้ส่วนใหญ่ไม่ได้ชำระคืนเป็นเงินสด แต่ชำระด้วยการหักกลบลบกัน คุณควรคำนึงถึงจำนวนเงินที่ชำระสำหรับสินค้าที่ขายเป็นเครดิตก่อนรอบบิล พารามิเตอร์หลักที่กำหนดจำนวนเงินที่จำเป็นสำหรับการหมุนเวียนคือมวลสินค้าที่มีการหมุนเวียน ระดับราคาของสินค้าและความเร็วของการไหลเวียนของเงิน และการเพิ่มขึ้นของความเร็วของการไหลเวียนของหน่วยการเงินเทียบเท่ากับการลดลง ในการจัดหาเงิน

เมื่อเงินทำงานเต็มเปี่ยม เฉพาะจำนวนเงินที่เหมาะสมของหน่วยการเงินเท่านั้นที่จะหมุนเวียน บทบาทของเงินสำรองซึ่งควบคุมปริมาณนั้นเกิดขึ้นเองโดยธรรมชาติโดยส่วนหนึ่งของเงินซึ่งทำหน้าที่เป็นวิธีการสะสมความมั่งคั่ง (การออมทรัพย์สมบัติ) หากความต้องการใช้เงินลดลง บางส่วนก็ "หลุด" จากการหมุนเวียนกลายเป็นเงินออม ในทางตรงกันข้าม หากความต้องการหมุนเวียนของเงินเพิ่มขึ้น เงินจำนวนเพิ่มเติมก็จะหมุนเวียนมาจากการออม หน้าที่ของเงินเป็นวิธีการสะสมมีบทบาทในการจัดหาและช่องทางออกของการไหลเวียนของเงินดังนั้นจึงไม่สามารถมีเงินส่วนเกินได้

อย่างไรก็ตามในการหมุนเวียนนอกเหนือไปจากเงินเต็มเปี่ยมตั้งแต่ศตวรรษที่ 17 มีเงินเครดิตกระดาษอยู่ภายใต้กฎหมายว่าด้วยการไหลเวียนของเงินกระดาษ สาระสำคัญของกฎหมายเฉพาะนี้คือจำนวนเงินในขอบเขตของการหมุนเวียนควรเท่ากับจำนวนเงินทองคำที่จำเป็นสำหรับการทำงานปกติของการหมุนเวียนสินค้าโภคภัณฑ์ แต่ละดอลลาร์กระดาษมีค่าเท่ากับทองคำและมีราคาซื้อเท่ากับทองคำ กฎการหมุนเวียนของเงินกระดาษดำเนินการในสภาวะที่ทองคำเป็นพื้นฐานของมูลค่าทางการเงิน

ทฤษฎีปริมาณเงินและราคาสมัยใหม่ ผู้ก่อตั้งคือ I. Fisher นักเศรษฐศาสตร์ชาวอเมริกัน กำหนดจำนวนเงินหมุนเวียนตามสูตร:

โดยที่ P คือระดับราคาสัมบูรณ์
Y - ปริมาณการผลิตจริง
V คือความเร็วของการไหลเวียนของเงิน

ในวรรณคดีเศรษฐกิจตะวันตกสมัยใหม่ ความมั่งคั่งถือเป็นปัจจัยหลักในความต้องการเงิน นอกจากนี้ การเปลี่ยนแปลงในความคาดหวังของประชากรจะถูกนำมาพิจารณาด้วย (ในกรณีของการคาดการณ์ในแง่ดีเกี่ยวกับสถานการณ์ทางเศรษฐกิจ ความต้องการใช้เงินที่เพิ่มขึ้น และในทางกลับกัน) ปริมาณของรายได้เล็กน้อยและตามจริง อัตราดอกเบี้ย ฯลฯ

จากกฎหมายที่กำหนดขึ้นตามหลักการที่สำคัญมากของการไหลเวียนของเงินซึ่งระบุว่าความสมดุลในระบบเศรษฐกิจความสมดุลของอุปสงค์และอุปทานนั้นมาจากมวลของสินค้าโภคภัณฑ์ซึ่งประมาณโดยปริมาณการซื้อและการชำระเงินหมายถึงการหมุนเวียนทางเศรษฐกิจ และเป็นของรัฐ บริษัท และบุคคล ปริมาณเงินแยกความแตกต่างระหว่างเงินที่ใช้งานอยู่ในเงินสดและไม่ใช่เงินสดหมุนเวียน และเงินแบบพาสซีฟ (ออมทรัพย์ สำรอง ยอดคงเหลือในบัญชี) ซึ่งอาจใช้ในข้อตกลงเท่านั้น

เป็นองค์ประกอบที่เป็นส่วนประกอบของปริมาณเงินและสามารถจำแนกตามเงื่อนไขได้ดังนี้

1) รวม MO (เงินสดหมุนเวียน (เหรียญและธนบัตร)) โดยปกติ ในประเทศที่พัฒนาแล้ว การหมุนเวียนที่ไม่ใช่เงินสดมีความสำคัญมากกว่า (เกี่ยวข้องกับเครดิตอย่างใกล้ชิด และเครดิตช่วยประหยัดค่าใช้จ่ายในการหมุนเวียนได้มาก) ดังนั้นบทบาทของการรวมนี้จึงมีน้อย

2) รวม M1 (MO + ยอดคงเหลือในบัญชี) เงินในบัญชีธนาคารใช้ในการชำระเงินในปัจจุบัน ดังนั้นปริมาณของยอดรวมนี้จึงกำหนดลักษณะสภาพคล่องของปริมาณเงินเป็นส่วนใหญ่ ในเวลาเดียวกัน ยิ่งเงินทุนหมุนเวียนขององค์กรมีขนาดใหญ่ขึ้น "ถูกแช่แข็ง" ในบัญชีเท่าใด เงินทุนก็จะยิ่งน้อยลงในเงินทุนคงที่ หน่วยนี้ส่วนใหญ่ทำหน้าที่เป็นวิธีการหมุนเวียน (การชำระเงิน);

3) รวม M2 (M1 + ระยะและเงินฝากออมทรัพย์) แม้ว่า "เงินฝาก" จะมีสภาพคล่องน้อยกว่า แต่ก็สามารถแปลงเป็นเงินสดเมื่อเวลาผ่านไปได้ (เช่น เป็น M1) หน่วย M2 ในระดับที่มากขึ้นทำหน้าที่เป็นวิธีการสะสมแม้ว่าจะทำหน้าที่เป็นวิธีการหมุนเวียนบางส่วนก็ตาม

4) รวม M3 (M2 + เงินฝากออมทรัพย์เช่นเดียวกับหลักทรัพย์) การรวมนี้สามารถกำหนดลักษณะได้อย่างสมบูรณ์ว่าทำหน้าที่เป็นตัวเก็บมูลค่า ในเวลาเดียวกัน หากหลักทรัพย์ที่ประกอบรวมนี้เป็นตั๋วแลกเงิน การรวมนี้สามารถทำหน้าที่เป็นสื่อกลางในการแลกเปลี่ยนได้

ส่วนหลักของปริมาณเงินประกอบด้วยเงินฝากธนาคารประเภทต่างๆ (เงินเครดิต) รวมถึงหลักทรัพย์บางประเภทซึ่งมีกำลังซื้อเท่ากับบัญชีธนาคาร ปริมาณเงินในยุคของเราถูกสร้างขึ้นบนพื้นฐานของเงินกู้ ซึ่งหมายความว่าธนาคารโดยการให้สินเชื่อแก่วิสาหกิจ องค์กร บุคคล ดังนั้นจึงเพิ่มปริมาณเงินเนื่องจากปริมาณเพิ่มเติมเข้าสู่การไหลเวียนซึ่งทำให้ราคาเพิ่มขึ้น

การเติบโตในความเร็วของการไหลเวียนของเงินก็เนื่องมาจากการแทรกแซงของรัฐในกระบวนการขยายพันธุ์ การเสริมสร้างความเข้มแข็งของความเป็นชาติของสินเชื่อและการเงิน และการพัฒนาระบบสินเชื่อ การจ่ายเงินสด

ปัจจัยในการเร่งการไหลเวียนของเงินคือการพัฒนาฟังก์ชั่นของสินเชื่อธนาคารพาณิชย์ การเพิ่มขึ้นของสินเชื่อผู้บริโภคในปัจจุบัน การแนะนำเทอร์มินัลการชำระบัญชีด้วยคอมพิวเตอร์ ฯลฯ

(เนื้อหาได้รับบนพื้นฐานของ: E.A. Tatarnikov, N.A. Bogatyreva, O.Yu. Butova. เศรษฐศาสตร์จุลภาค คำตอบสำหรับคำถามสอบ: ตำราเรียนสำหรับมหาวิทยาลัย - ม.: สำนักพิมพ์สอบ, 2548 ISBN 5- 472-00856-5 )

สูตรหมุนเวียนเงิน

เออร์วิง ฟิชเชอร์ พัฒนาสูตรการหมุนเวียนเงิน

โดยที่ M คือปริมาณเงิน

V คือความเร็วของการไหลเวียนของปริมาณเงินที่แสดงเป็นครั้ง

P คือระดับราคา

Q คือจำนวนสินค้าที่ซื้อขายในตลาด

ต่อจากนั้นเขาได้แนะนำมวลของเงินฝากและความเร็วของการไหลเวียนซึ่งระบุด้วยตัวอักษรเดียวกันกับจังหวะ แต่เราตกลงที่จะเรียกวิธีอื่นในการชำระเงินเป็นเงินสำรอง และเราจะยังคงโต้แย้งในเงื่อนไขเหล่านี้

อัตราส่วนของจำนวนเงินรองต่อจำนวนเงินหลักเป็นมูลค่าคงที่และเป็นไปตามวัตถุประสงค์ ไม่ได้ขึ้นอยู่กับจำนวนเงิน ความเร็วของการไหลเวียนของเงินยังเป็นค่าเป้าหมายสำหรับระดับเศรษฐกิจที่กำหนด เออร์วิงฟิชเชอร์ตั้งข้อสังเกตเพียงว่าในอดีตมีการเพิ่มขึ้นและเกี่ยวข้องกับการพัฒนาการขนส่ง ทุกวันนี้ เมื่อเงินกลายเป็นข้อมูลในเครือข่ายอิเล็กทรอนิกส์ อาจกล่าวได้ว่าความเร็วของการโอนเงินไม่ส่งผลต่อความเร็วของการไหลเวียน เฉพาะเวลาล่าช้าในมือเท่านั้นที่ส่งผลกระทบ นั่นคือความเร็วของการไหลเวียนของเงินไม่ได้ขึ้นอยู่กับเหตุผลทางเทคโนโลยีและถูกกำหนดโดยเหตุผลทางเศรษฐกิจเท่านั้น

แน่นอน น่าจะเป็นที่พึงปรารถนา เนื่องจากค่าบางค่าในสูตรนั้นขึ้นกับ เพื่อลดค่าให้เป็นจำนวนที่น้อยลง แต่ยิ่งไปกว่านั้น ฉันต้องการตรวจสอบความถูกต้องของสูตรนี้ ข้อสรุปของเออร์วิงฟิชเชอร์เกี่ยวกับความเที่ยงธรรมของมูลค่าของอัตราส่วนเงินสำรองต่อเงินหลักตรงกับของเรา เราได้ค้นพบแล้วว่าจำนวนเงินในระบบเศรษฐกิจเป็นมูลค่าตามวัตถุประสงค์และขึ้นอยู่กับปริมาณเงินทุน แต่เนื่องจากเราทราบสาเหตุของการพึ่งพานี้ เราจึงสามารถทดสอบสูตรได้

สมมติว่าเราได้เพิ่มจำนวนเงินเป็นสองเท่า ในสูตร 5 แทนที่จะเป็น M จะมี 2M ซึ่งหมายความว่าราคา P จะต้องเพิ่มขึ้นด้วย แต่เนื่องจากราคาเพิ่มขึ้น ราคาของเงินทุนของคุณก็เพิ่มขึ้นเช่นกัน คุณจะเห็นได้ว่าเลเวอเรจ (อัตราส่วนของจำนวนเครดิตต่อทุน) ลดลง ดังนั้นคุณไม่ได้ทำกำไรใดๆ คุณไปที่ธนาคารและยืมเงิน จำนวนเงินสำรอง M' เพิ่มขึ้น ราคาเพิ่มขึ้นอีกครั้งและกระบวนการนี้จะเกิดขึ้นซ้ำๆ จนกว่าจำนวนเงินสำรองจะเพิ่มเป็นสองเท่าและราคาเป็นสองเท่า กระบวนการเปลี่ยนผ่านจะเสร็จสมบูรณ์และดุลยภาพใหม่จะมาพร้อมกับเงินหลักและเงินรองจำนวนสองเท่าและมีราคาสองเท่า สูตรผ่านการทดสอบของเรา

ทีนี้ มาทดสอบสูตรเดียวกันสำหรับการเพิ่มความเร็วเป็นสองเท่ากัน ความเร็วของการไหลเวียนของเงินหลักและรองสามารถเพิ่มได้พร้อมกันเท่านั้น หากความเร็วใดในสองระดับนี้สูงกว่า แสดงว่านี่คือความเร็วในการหมุนเวียนของเงินรอง นอกจากนี้ยังมีอีกมากในระบบการเงิน ดังนั้นในสูตร 5 คุณจะต้องเพิ่มความเร็วทั้งสองเป็นสองเท่า ในการทำซ้ำครั้งแรก เราได้ราคาเพิ่มขึ้นเป็นสองเท่า หากในกรณีก่อนหน้านี้ กระบวนการเปลี่ยนแปลงเป็นแบบเฉื่อย ในการทดสอบใหม่ของเรา ระบบการเงินจะไม่แสดงความเฉื่อยเลย

แล้วทุกอย่างก็เป็นไปตามสถานการณ์ที่คุ้นเคย คุณพบว่าเลเวอเรจของคุณลดลงและคุณไปที่ธนาคารและเพิ่มจำนวนเงินสำรองและตัวคูณเครดิต เกลียวราคาจะดำเนินต่อไปจนกว่าคุณจะเพิ่มจำนวนเงินทั้งหมดในระบบการเงินเป็นสองเท่าและราคาสี่เท่า!

การทดสอบสูตรเปลี่ยนความเร็วของเงินไม่ผ่าน การพึ่งพาระดับราคานั้นไม่เป็นเชิงเส้นเพราะด้วยความเร็วที่เพิ่มขึ้นตัวคูณของธนาคารก็เติบโตขึ้นเช่นกัน เศรษฐศาสตร์บอกอะไรเราเกี่ยวกับเรื่องนี้? เศรษฐศาสตร์บอกเราว่าเมื่อเงินเฟ้อต่ำ ราคาและปริมาณเงินจะเพิ่มขึ้นในอัตราเดียวกัน เมื่อเงินเฟ้อสูง ราคาก็จะสูงขึ้นเร็วกว่าการหมุนเวียนของเงิน กล่าวคือยืนยันการพึ่งพาอาศัยกันแบบไม่เชิงเส้นโดยการปฏิบัติ โดยไม่สะท้อนให้เห็นในสูตร

ทำไมเออร์วิง ฟิชเชอร์ไม่เห็นสิ่งนี้ เหตุผลของเขาดูสมเหตุสมผล ข้อผิดพลาดหลักคือเมื่อพิจารณาถึงราคาแล้ว เขาคำนึงถึงเฉพาะสินค้าที่หมุนเวียนในตลาดเท่านั้น แต่ถ้าราคาอสังหาริมทรัพย์ได้ลดลงครึ่งหนึ่งในปีนี้ อพาร์ทเมนต์ของคุณที่ซื้อเมื่อปีที่แล้วได้รักษาราคาไว้หรือไม่? การหมุนเวียนในตลาดควบคุมราคาของสินค้าที่หมุนเวียนในตลาดไม่ได้เท่านั้น

นี้จะเห็นได้ดีที่สุดในตลาดหุ้น ฟรีโฟลตของ บริษัท (ส่วนแบ่งของหุ้นที่ซื้อขายอย่างอิสระในตลาดหลักทรัพย์) สามารถเป็น 25% หรือ 10% ในเวลาเดียวกัน มูลค่าการซื้อขายแม้แต่หุ้นเดียวจะสร้างราคาหุ้นทั้งหมด 100% ราคานี้เรียกว่าตัวพิมพ์ใหญ่ นอกจากนี้ ราคาของบริษัทที่ไม่เป็นบริษัทมหาชนจำกัดจะถูกกำหนดโดยการเปรียบเทียบกับราคาของบริษัทมหาชนที่คล้ายคลึงกัน ดังนั้นการหมุนเวียนของหุ้นส่วนหนึ่งของ บริษัท จะสร้างราคาสำหรับสินทรัพย์สองคำสั่งที่มีขนาดมากขึ้น หากคุณนำเงินจำนวนหนึ่งร้อยล้านออกจากการหมุนเวียน คุณสามารถลดการใช้อักษรตัวพิมพ์ใหญ่ลงได้หนึ่งหมื่นล้าน

คำสำคัญที่นี่คือ เมื่อซื้อขายสินค้าออกจากตลาดมีการบริโภค เงินเมื่อซื้อขายไม่ได้น้อยลง พวกเขาเพียงแค่เปลี่ยนมือและสามารถใช้ซ้ำแล้วซ้ำอีก ราคาไม่ได้สร้างขึ้นด้วยเงิน แต่เกิดจากการหมุนของมัน เออร์วิง ฟิชเชอร์ไม่ได้เห็นว่าทางด้านซ้ายของสมการจะมีค่าไดนามิก กระบวนการ และทางด้านขวาจะมีสแตติกฮีป ซึ่งพองตัวโดยกระบวนการนี้

อีกครั้ง. ราคาไม่ได้ถูกกำหนดโดยมวลของเงิน แต่โดยการเคลื่อนไหวของพวกเขา การเคลื่อนไหวของเงินเป็นอนุพันธ์ของราคา และราคาเป็นส่วนสำคัญของกระแสเงินสด ดังนั้นการพึ่งพาราคากับความเร็วต้องเป็นกำลังสอง (อินทิกรัลของ x ส่วน de x = x กำลังสองในครึ่ง)

ดังนั้นการพึ่งพาราคาที่ไม่เป็นเชิงเส้นกับการเพิ่มขึ้นของกระแสเงินสด ด้วยการเปลี่ยนแปลงเล็กน้อยในการไหล ราคาจึงเพิ่มขึ้นเกือบตามสัดส่วน ด้วยการเปลี่ยนแปลงครั้งใหญ่ ราคาจะสูงขึ้นเร็วขึ้นมาก ตามที่แสดงให้เห็นในทางปฏิบัติ สูตรนี้มาจากเหตุผลและต้องมีการยืนยันทางสถิติ บางทีการใช้เครื่องหมายเท่ากับเป็นตัวหนาเกินไป จะเป็นการถูกต้องมากกว่าที่จะใส่เครื่องหมายของสัดส่วน - บางทีเมื่อตรวจสอบในทางปฏิบัติจะพบปัจจัยการแก้ไข แต่แล้วการปรากฏตัวของหมายเลข 2 จะดูไร้เหตุผล และฉันต้องการเน้นย้ำถึงลักษณะทางกายภาพของกระบวนการ คำอธิบายโดยสูตรอินทิกรัล นอกจากนี้ นักเศรษฐศาสตร์ยังคุ้นเคยกับสมมติฐานที่ชัดเจนกว่าในสูตรเออร์วิง ฟิชเชอร์อีกด้วย

ด้านซ้ายของสมการเรียกว่าพลังงานกระแสเงินสด มาจัดการกับความเร็วในสูตรนี้กัน มีความเร็วของการไหลของเงิน (ความเร็วของการทำธุรกรรม การเปลี่ยนหน่วยการเงินจากการให้บริการธุรกรรมหนึ่งไปเป็นการให้บริการอีกรายการหนึ่ง) และความเร็วในการหมุนเวียนเงินในระบบเศรษฐกิจ อัตราการหมุนเวียนขึ้นอยู่กับจำนวนการแจกจ่ายซ้ำ ให้เราแสดงปริมาณของธุรกรรม Q เป็นผลคูณของจำนวนผลิตภัณฑ์ขั้นสุดท้าย N และคันโยกหมุนเวียน R (จำนวนการแจกจ่ายซ้ำ)

เงินที่จ่ายไปสำหรับบ้านหนึ่งตารางเมตรจะนำไปจ่ายค่าแผ่นพื้น ต่อด้วยค่าติดตั้ง ฯลฯ แต่ละผลิตภัณฑ์มีจำนวนธุรกรรมเท่ากับจำนวนการแจกจ่ายซ้ำ

ในสูตรของพลังงานของกระแสเงินสด แน่นอนว่าควรมีความเร็วของการไหลของเงิน (ผ่านของธุรกรรม) ซึ่งแสดงเป็นจำนวนธุรกรรมที่ทำโดยหน่วยการเงินต่อหน่วยเวลา อัตราการไหลของเงินเท่ากับผลคูณของอัตราการหมุนเวียนของเงิน (เราแสดงด้วย W) และคันโยก

แทนที่ความเร็วในสูตรการหมุนเวียนทางการเงินซึ่งแสดงเป็นมูลค่าการซื้อขายประจำปี

ให้เราพิจารณาผ่านปริซึมของสูตรนี้ การประหยัดสองแบบที่มีขนาดเท่ากันพร้อมจำนวนการแจกจ่ายที่ต่างกัน ด้านขวาของสูตรจะเหมือนกันในทั้งสองประเทศ ทางด้านซ้ายของสูตร เมื่อเพิ่มเลเวอเรจ R ความเร็วของการหมุนเวียนของเงิน W จะลดลงตามสัดส่วน ความเท่าเทียมกันไม่เปลี่ยนแปลง แต่อนุพันธ์ด้านราคา (เงินเฟ้อ) มีการเปลี่ยนแปลง ในระบบเศรษฐกิจที่มีการแจกจ่ายซ้ำจำนวนมาก อนุพันธ์ของราคาเทียบกับความเร็วของเงินจะน้อยกว่า เนื่องจากการทำธุรกรรมด้วยความเร็วเท่ากันทำให้การหมุนเวียนของเงินในระบบเศรษฐกิจลดลง

ระบบการเงินของรัสเซียในยุค 2000 แสดงให้เห็นอย่างสมบูรณ์แบบ ในนั้นมวลรูเบิลไม่ได้ถูกควบคุมโดยธนาคารกลาง แต่โดยการไหลของเปโตรดอลลาร์ ภายใต้การไถ่ถอนของ petrodollar ที่เข้าสู่ตลาดธนาคารกลางได้ออกเงินรูเบิล เงินรูเบิลตกเป็นของคนงานที่ยินดี และเขาก็วิ่งไปที่ตลาดเพื่อแลกกับทีวีเกาหลี รูเบิลกลายเป็นดอลลาร์อีกครั้งและออกจากบ้านเกิดของพวกเขา

ด้วยการพัฒนา (หรือการฟื้นตัว) ของการผลิตในประเทศโดยเฉพาะภาคการก่อสร้าง สถานการณ์จึงเปลี่ยนไป ตอนนี้คนงานได้รับความเดือดร้อนในการเปลี่ยนรูเบิลของเขาต่อตารางเมตร ผู้สร้างต้องทนทุกข์ทรมานเพื่อเปลี่ยนเป็นวัสดุก่อสร้าง ผู้ผลิตของพวกเขาต้องทนทุกข์ทรมานกับการเปลี่ยนเป็นโลหะ นักโลหะวิทยาซึ่งทนเศรษฐกิจการเมืองทั้งหมดนี้ไม่ได้ จึงไปซื้อทีวีเกาหลี รูเบิลกลายเป็นดอลลาร์และอพยพ แต่การอยู่บ้านเป็นเวลานานทำให้ราคาเคลื่อนไหวเฉื่อยมากขึ้น แน่นอนว่าจำนวนรูเบิลที่เพิ่มขึ้นนั้นสมดุลด้วยปริมาณที่เพิ่มขึ้นของผลิตภัณฑ์ แต่ความเฉื่อยของปฏิกิริยาของระดับราคาต่อการเพิ่มขึ้นของการหมุนเวียนของเงินได้เพิ่มขึ้นเนื่องจากการเพิ่มขึ้นของวิถี

พูดจริง ๆ แล้วอินทิกรัลของ x ส่วน de x = x กำลังสองครึ่ง + ค่าคงที่ ค่าคงที่ที่ทำให้ราคาขึ้นคืออะไร? ถ้าเราย้ายค่าคงที่นี้ไปทางด้านขวา ค่าคงที่นี้จะปรากฏขึ้นพร้อมเครื่องหมายลบ มันสามารถตีความได้ว่าเป็นการถอนของมีค่าออกจากตลาดการสูญเสียมูลค่า

U คือค่าการรั่วไหล

อะไรทำให้เกิดการสูญเสียเหล่านี้? ภาษีบางส่วน ไม่ใช่ภาษีทั้งหมดที่จะขาดทุน ส่วนสำคัญของมูลค่าภาษีจะถูกส่งคืนสู่ตลาด ส่วนหนึ่งจากภัยธรรมชาติทำลายคุณค่า

แต่องค์ประกอบที่น่าสนใจที่สุดของการรั่วไหลของต้นทุนคือการรั่วไหลของสมบัติ การรั่วไหลนี้จะหยุดมูลค่าในสมบัติและผลักดันราคามูลค่าที่เหลืออยู่ในตลาด การรั่วไหลนี้อาจย้อนกลับสัญญาณเนื่องจากการไหลของสมบัติเข้าสู่ทุนภายใต้สภาวะตลาดที่เอื้ออำนวย ในโหมดปกติของเศรษฐกิจ เทอมของสมการนี้สามารถละเลยได้ แต่ในช่วงวิกฤต มูลค่าที่รั่วไหลเข้าไปในสมบัติอาจส่งผลกระทบอย่างเห็นได้ชัดต่อราคา ในอนาคต เราจะมาดูกันว่าขุมทรัพย์แห่งยุคใหม่ - น้ำมัน โลหะที่ไม่ใช่เหล็ก เมล็ดพืชทำให้ราคาผลิตภัณฑ์ในชื่อเดียวกันพองตัวได้อย่างไร เอาล่ะ เรากำลังก้าวไปข้างหน้าอีกครั้ง ยังเร็วเกินไปที่จะพูดถึงกลไกของวิกฤต อันดับแรก คุณต้องเข้าใจการทำงานปกติของเศรษฐกิจก่อน