Для каких целей требуется собственный капитал банку. Капитал банка и его функции. Основными видами корпоративных прав является

Для обеспечения своей деятельности должен располагать определенной суммой денежных средств и материальными активами, которые и составляют его ресурсы. С точки зрения происхождения эти ресурсы состоят из собственного капитала банка и заемных средств, привлеченных им на время со стороны, занятых у других лиц. Отсюда следует, что ресурсы байка представляют собой совокупность собственных, привлеченных и заемных средств, имеющихся в распоряжении банка и используемых им для ведения активных операций.

Банк может размещать имеющиеся у него средства, проводить активные операции, приносящие доходы, лишь в пределах имеющихся у него свободных ресурсов. Формируются и пополняются банковские ресурсы за счет проведения пассивных операций, которые играют первичную и определяющую роль по отношению к операциям активным, логически и фактически предшествуют им и определяют объем и масштабы доходных операций.

Существуют четыре формы пассивных операций коммерческих банков:

первичная эмиссия ценных бумаг;
отчисления от прибыли банка на формирование или увеличение фондов;
кредиты и займы, полученные от других юридических лиц;

С помощью первых двух форм пассивных операций создается первая крупная группа кредитных ресурсов — собственные ресурсы. Следующие две формы пассивных операций создают вторую крупную группу ресурсов — заемные и привлеченные ресурсы, т.е. обязательства. Таким образом, структуру банковских ресурсов можно представить в следующем виде:

Собственные средства

Теория мирового банковского дела различает понятия собственных средств и капитала банка. Первое понятие — наиболее общее, под вторым понимают специально создаваемые фонды и резервы, предназначенные для обеспечения экономической стабильности банка. Однако в российской практике понятия «собственные средства» и «капитал» тождественны.

Капитал — это денежное выражение всего реально имеющегося имущества, принадлежащего банку. В соответствии с Федеральным законом «О Центральном банке Российской Федерации» размер собственного капитала «устанавливается как сумма уставного капитала, фондов кредитной организации и нераспределенной прибыли ».

Значение собственных средств банка прежде всего в поддержании устойчивости. На начальном этапе создания банка именно собственные средства покрывают первоочередные расходы (земля, здания, оборудование, заработная плата), без которых банк не может начать свою деятельность, создаются необходимые резервы. Собственные ресурсы являются также главным источником вложений в долгосрочные активы. К собственным средствам банков относятся:

уставный капитал;
резервный фонд;
специальный фонд;
страховые резервы;
добавочный капитал;
нераспределенная в течение года прибыль.

Уставный капитал коммерческого банка — это денежное выражение минимально обязательного размера имущества, которым банк должен обладать как юридическое лицо и как хозяйствующая единица, т.е. это тот размер имущества, только при наличии которого вновь создаваемый банк может быть вообще зарегистрирован в качестве юридического лица и получить первую, простейшую банковскую лицензию и которым банк отвечает перед своими кредиторами в конечном счете (т.е. если для выполнения своих обязательств, для оплаты долгов у банка не останется иных средств).

Группировка действующих кредитных организаций по величине зарегистрированного уставного капитала за три последних года характеризуется следующими данными (табл. 1).

Таблица 1. Уставный капитал кредитных организаций

Размер капитала, млн руб.	Количество кредитных организаций

	количество	количество	количество
До 3 млн руб.
От 3 до 10 млн руб.
От 10 до 30 млн руб.
От 30 до 60 млн руб.
От 60 до 150 млн руб.
От 150 до 300 млн руб.
Выше 300 млн руб.
Всего по России

Уставный капитал банка — основа его ресурсов — складывается из взносов юридических и физических лиц — участников (акционеров или пайщиков) банка. Уставный капитал банка (как непосредственно, так и в составе его собственного капитала) выполняет ряд весьма важных функций:

на начальном этапе работы банка он выступает в роли стартовых средств, необходимых для первоочередных расходов;
в период роста банк нуждается в дополнительном капитале для создания новых мощностей, и с этой целью банки зачастую прибегают, в частности, к привлечению новых участников — акционеров или пайщиков, т.е. к увеличению своего уставного капитала;
капитал является регулятором деятельности банка, в том числе ограничителем неоправданно быстрого роста его операций и соответствующих рисков. Органы надзора, выдвигая определенные требования к банкам в части капитала, тем самым задают нормы экономического поведения, призванные оберегать банки от финансовой неустойчивости и чрезмерных рисков;
наличие солидного капитала создает и укрепляет доверие клиентов к банку. Впрочем, эту функцию нельзя воспринимать прямолинейно;
капитал играет роль амортизатора, гасящего ущерб от текущих убытков, что позволяет банку продолжать операции даже в случае относительно крупных непредвиденных потерь или чрезвычайных расходов. Хотя у банка для финансирования подобных затрат должны быть резервные фонды, при неблагоприятных обстоятельствах (например, при массовых неплатежах клиентов) потери могут возрасти настолько, что для погашения убытков приходится использовать часть уставного капитала. Именно он служит своего рода последним буфером, поглощающим текущие убытки до разрешения руководством банка назревших проблем.

Резервный фонд коммерческого банка предназначен для возмещения убытков по активным операциям и в случае недостаточности полученной прибыли служит источником выплаты процентов по облигациям банков и дивидендов по привилегированным акциям. Формируется резервный фонд за счет ежегодных отчислений от прибыли. Минимальный размер фонда от уровня уставного капитала устанавливается Центральным банком РФ. Вместе с тем коммерческий банк самостоятельно определяет уровень предельного размера резервного фонда, что фиксируется в уставе банка. Этот размер может составлять от 25 до 100% уставного капитала. При достижении установленного уровня сформированный резервный фонд перечисляется в уставный капитал (капитализируется), и его начисление начинается заново.

Наряду с резервным фондом в коммерческом банке создаются прочие фонды (для производственного и социального развития самого банка): фонд специального назначения, фонд накопления и др. Данные фонды аналогично резервному, как правило, формируются за счет прибыли банка. Порядок образования фондов и их использование определяются кредитной организацией в положениях о фондах, а также нормативными документами Центрального банка РФ.

Добавочный капитал банка включает в себя следующие три компонента:

прирост стоимости имущества при переоценке. Порядок переоценки определяется отдельными нормативными документами Центрального банка РФ, издаваемыми по этому вопросу;
эмиссионный доход (только для акционеров кредитных организаций), представляющий собой доход, полученный в период эмиссии при реализации акций по цене, превышающей номинальную стоимость акций, как разница между стоимостью (ценой) размещения и их номинальной стоимостью;
имущество, безвозмездно полученное в собственность от организаций и физических лиц.

Страховые резервы являются особой составной частью капитала банка. Страховые резервы образуются при совершении конкретных активных операций. К ним в первую очередь относятся резервы, создаваемые под возможные потери по ссудам и по учету векселей, резервы под возможное обесценивание ценных бумаг, приобретенных банком, а также резерв на возможные потери по прочим активам и по расчетам с дебиторами. Назначение этих резервов — нивелировать негативные последствия фактического снижения рыночной стоимости различных активов. Формируются резервы за счет прибыли банка в обязательном порядке, предписываемом Центральным банком РФ.

Нераспределенная прибыль также относится к собственным средствам банка, поскольку в условиях рыночной экономики принципы деятельности коммерческих банков предполагают самостоятельное распоряжение прибылью, остающейся после уплаты налогов, дивидендов и отчислений в резервный капитал.

Совокупный банковский капитал корректируется на величину, получаемую в результате переоценки средств в иностранной валюте, ценных бумаг, обращающихся на организованном рынке ценных бумаг (ОРЦБ), драгоценных металлов, а также на величину полученного (уплаченного) накопленного купонного дохода.

Контролируя деятельность коммерческих банков, ЦБ РФ устанавливает нормативы достаточности капитала коммерческих банков. Этот показатель определяется допустимым размером уставного капитала банка и предельным соотношением всего его капитала и суммы активов с учетом оценки риска.

Наряду с абсолютным значением размера банковского капитала (а также уставного капитала) ЦБ РФ вводятся относительные нормативы, в соответствии с которыми устанавливается зависимость между размером собственных средств и объемами различных видов банковских операций. Данные соотношения также определены в Инструкции ЦБ РФ № 1.

Собственные средства служат для банка источником развития его материальной базы; они используются для приобретения зданий, необходимых машин, оборудования, вычислительной техники и т.п.

В структуре пассивов банка доля собственного капитала незначительна. Однако он должен быть достаточным для выполнения принятых банком обязательств, защиты интересов вкладчиков и других кредиторов, предупреждения банкротства банка.

Собственный капитал банка и его структура

Собственный капитал банка представляет собой совокупность различных по назначению полностью оплаченных элементов, обеспечивающих экономическую самодеятельность, стабильность и устойчивую работу банка. Обязательным условием для включения в состав собственного капитала тех или иных средств является их способность выполнять роль страхового фонда для покрытия непредвиденных убытков, возникающих в процессе деятельности банка, позволяя тем самым банку продолжать проведение текущих операций в случае их появления. Однако не все элементы собственного капитала в одинаковой степени обладают такими защитными свойствами. Многие из них имеют свои, присущие только им особенности, которые оказывают влияние на способность элемента возмещать чрезвычайные непредвиденные расходы. Это обстоятельство обусловило необходимость выделения в структуре собственного капитала банка двух уровней:

основного (базового) капитала, представляющего капитал первого уровня
дополнительного капитала, или капитала второго уровня.

В состав основного капитала , относятся средства, имеющие наиболее постоянный характер, которые коммерческий банк может при любых обстоятельствах беспрепятственно использовать для покрытия непредвиденных убытков. Эти элементы отражаются в публикуемых банком отчетах, составляют основу, на которой базируются многие оценки качества работы банка, и, наконец, влияют на его доходность и степень конкурентоспособности.

В состав дополнительного капитала с определенными ограничениями включают средства, которые носят менее постоянный характер и могут только при известных обстоятельствах быть направлены на указанные выше цели. Стоимость таких средств способна в течение определенного времени изменяться.

В составе источников основного капитала банка выделяются:

уставный капитал банка в организационно-правовой форме акционерного общества, сформированный в результате выпуска и размещения обыкновенных акций, а также привилегированных акций, не относящихся к кумулятивным;
уставный капитал банка в организационно-правовой форме общества с ограниченной ответственностью, сформированный путем оплаты долей учредителями;
эмиссионный доход банков;
фонды банков (резервный и иные фонды), образованные за счет прибыли предшествующих лет. остающейся в распоряжении банков и подтвержденной аудиторской организацией;
прибыль текущего года и прошлых лет в части, подтвержденной аудиторским заключением.

Источниками дополнительного капитала являются:

прирост стоимости имущества за счет переоценки;
фонды, сформированные за счет отчислений от прибыли текущего и предшествующего года до подтверждения аудиторской организацией;
прибыль текущего года, не подтвержденная аудиторской организацией;
прибыль предыдущих лет до аудиторского подтверждения до I июля года, следующего за отчетным (при отсутствии такого подтверждения прибыль после указанной даты не включается в расчет собственного капитала);
субординированный кредит;
часть уставного капитала, сформированного за счет капитализации прироста стоимости имущества при переоценке.

Функции собственного капитала банка

Собственный капитал банка представляет собой особую форму банковских ресурсов. Он, в отличие от других источников, носит постоянный безвозвратный характер, имеет четко выраженную правовую основу и функциональную определенность, является обязательным условием образования и функционирования любого коммерческого банка, т.е. служит стержнем, на который опирается вся деятельность коммерческого банка с первого дня его существования.

Несмотря на незначительную долю в ресурсах коммерческого банка, его собственный капитал выполняет ряд жизненно важных функций:

защитную;
оперативную;
регулирующую.

Защитная функция

Это — основная, главная функция собственного капитала коммерческого банка. Она фактически является его общим свойством. Благодаря постоянному характеру собственный капитал выступает в качестве «главного средства защиты» интересов вкладчиков и кредиторов, за счет средств которых финансируется значительная доля активов банка. Это своего рода «ремень безопасности», позволяющий им получить возмещение потерь в случае ликвидации банка. В банковской практике собственный капитал рассматривается как величина, в пределах которой банк гарантирует ответственность по своим обязательствам.

Одновременно собственный капитал служит для зашиты самого банка от банкротства. Имея безвозвратный характер, он позволяет банку осуществлять операции, несмотря на возникновение крупных непредвиденных убытков, компенсируя текущие потери до разрешения руководством банка возникших проблем. Не случайно поэтому в экономической литературе его сравнивают с «амортизатором», называют «своеобразной подушкой», «деньгами на черный день» и, наконец, «конечной линией обороны».

Оперативная функция

На протяжении всего периода функционирования банка его собственный капитал является основным источником формирования и развития материальной базы банка, обеспечивающим условия для его организационного роста. Гак, новому банку для начала его работы необходимы средства для осуществления таких первоочередных расходов, как приобретение или аренда помещения, закупка необходимой техники, оборудования и т.п. В роли стартовых средств для возмещения подобных затрат выступает образованный на этапе создания коммерческого банка его собственный капитал.

В период роста любой работающий банк заинтересован как в установлении долгосрочных отношений со своей клиентурой, так и в привлечении новых платежеспособных клиентов. Это заставляет банк работать в направлении расширения спектра банковских услуг, повышения их качества, увеличения числа разработок, внедрения передовых банковских технологий, новых программных продуктов, обновления оборудования, а также проводить мероприятия структурного характера (в частности, создавать филиальную сеть как внутри региона, так и за его пределами). Финансовой базой банка, а также средством зашиты его от риска, связанного с организационным ростом и развертыванием операций, служит его собственный капитал.

Регулирующая функция

Настоящая функция связана, с одной стороны, с особой заинтересованностью общества в нормальном функционировании коммерческих банков и сохранением стабильности всей банковской системы, а с другой — с нормами экономического поведения, позволяющими контролировать деятельность банка. В ней, равно как и в предыдущих, воплощено защитное свойство собственного капитала банка. Последний призван оберегать коммерческий банк от финансовой неустойчивости и чрезмерных рисков, выступая в качестве регулятора его деятельности, а именно — служить поддержкой равномерного, упорядоченного роста банковских активов и регулировать объем практически всех пассивных операций.

Перечисленные функции собственного капитала способствуют снижению рисков банковской деятельности.

Характеристика отдельных элементов (источников) собственного капитала

Первоначально на этапе создания коммерческого банка единственным источником его собственного капитала является уставный капитал. Остальные источники образуются непосредственно в процессе деятельности банка. По мере их создания уставный капитал становится частью собственного капитала банка, но продолжает оставаться его основным элементом. Уставный капитал, образуя ядро собственного капитала, играет значительную роль в деятельности коммерческого банка. Именно он определяет минимальный размер имущества, гарантирующего интересы вкладчиков и кредиторов банка, и служит обеспечением его обязательств. Именно он позволяет коммерческому банку продолжать операции в случае возникновения крупных непредвиденных расходов и используется для их покрытия, если имеющихся у банка для финансирования таких затрат резервных фондов окажется недостаточно. Банковские аналитики исходят из того, что банк в отличие от других коммерческих предприятий сохраняет свою платежеспособность до тех пор, пока остается нетронутым его уставный капитал.

Эмиссионный доход кредитной организации в организационно- равовой форме акционерного общества — это положительная разница между ценой акций при их продаже первым владельцем и номинальной стоимостью акций. Этот доход включается в расчет основного капитала после регистрации Банка России отчета об итогах выпуска.

Эмиссионный доход кредитной организации в организационно-правовой форме общества с ограниченной ответственностью — это положительная разница между стоимостью долей при их оплате участниками при увеличении уставного капитала и номинальной стоимостью долей, при которой они учтены в составе уставного капитала. Этот доход включается в расчет основного капитала после регистрации в установленном порядке изменения величины уставного капитала.

Фонды кредитной организации (резервный и иные фонды), образованные в соответствии с требованиями федеральных законов и нормативных актов Банка России в порядке, установленном учредительными документами кредитной организации, включаются в расчет основного капитала на основании данных годового бухгалтерского баланса, подтвержденных аудиторской организацией.

Фонды, являющиеся источником кредитов (займов) сотрудникам кредитной организации, фонды материального поощрения и экономического стимулирования, а также иные фонды, в результате использования которых происходит уменьшение величины имущества кредитной организации, не включаются в расчет собственных средств (капитала).

Прибыль прошлых лет и текущего года включается в состав основного капитала на основании данных, подтвержденных аудиторской организацией.

Источниками дополнительного капитала выступает ряд статей. Охарактеризуем отдельные из них.

Прирост стоимости имущества за счет переоценки основных фондов включается в расчет дополнительного капитала не чаще одного раза в три года на основании данных последнего годового бухгалтерского баланса, подтвержденного аудиторской организацией.

В роли дополнительного капитала может выступать такой гибридный инструмент, как субординированный кредит. Он предоставляется коммерческому банку на срок не менее пяти лет и может быть востребован кредитором только по окончании срока действия договора, а в случае ликвидации банка — после полного удовлетворения требований иных кредиторов.

Однако, несмотря на то что субординированный кредит не подлежит погашению по инициативе его владельца, он продолжает оставаться срочным долговым обязательством с фиксированным сроком возврата и, как правило, не может быть полностью использован для покрытия убытков банка, что послужило основанием для введения дополнительных ограничений на его величину. В частности, субординированный кредит, используемый в качестве элемента дополнительного капитала, не может превышать 50% стоимости основного капитала.

Расчет величины собственного капитала банка и его достаточности

Собственный капитал как совокупность всех источников основного и дополнительного капиталов, числящихся на балансе банка, представляет собой валовой собственный капитал банка (капитал-брутто). Однако в российской банковской практике для расчета экономических нормативов, лимитов открытой валютной позиции и в других случаях, когда для определения значения пруденциальных банковских норм задействованы собственные средства (капитал) банка, используется показатель чистого собственного капитала (капитал-нетто) который представляет собой величину фактически имеющихся у банка собственных средств и может быть использован в качестве кредитных ресурсов. Определяется чистый собственный капитал поэтапно.

Первый этап — определение величины чистого основного капитала. И з суммы всех имеющихся у банка источников основного капитала, составляющих, как уже отмечалось, первый уровень валового собственного капитала банка, исключаются нематериальные активы за вычетом начисленной амортизации; собственные акции, выкупленные коммерческим банком у акционеров; непокрытые убытки предшествующих лет; убыток текущего года; вложения в акции (доли участия).

Второй этап — определение реальной величины дополнительного капитала (т.е. с учетом ограничений), которая будет включена в расчет чистого собственного капитала банка. Сумма источников дополнительного капитала банка сравнивается с полученной величиной чистого основного капитала. Если эта сумма окажется меньше либо равна величине чистого основного капитала, то вся она будет включена в расчет дополнительного капитала. В противном случае она должна быть уменьшена до размера, равного величине чистого основного капитала, расчет которой произведен на первом этапе. Если полученная величина чистого основного капитала будет иметь нулевое или отрицательное значение, то источники дополнительного капитала вообще не будут включаться в расчет собственного капитала банка.

Таким образом, достигается предельное соотношение между различными частями собственного капитала банка: сумма элементов дополнительного капитала не должна превышать 100% величины чистого основного капитала.

Третий этап — расчет величины чистого собственного капитала. Из обшей суммы полученных в результате двух предыдущих этапов величин чистого основного и дополнительного капиталов вычитают величину недосозданных резервов на возможные потери по ссудам 2-5-й групп риска, под обесценение ценных бумаг и прочих активов, просроченную дебиторскую задолженность длительностью свыше 30 дней, предоставленные субординированные кредиты.

Величина чистого собственного капитала банка должна быть положительной. Отрицательная его величина свидетельствует о том, что коммерческий банк фактически не имеет свободных собственных средств, а на покрытие непредвиденных затрат банка используются исключительно привлеченные средства. В результате значительно снижается финансовая устойчивость коммерческого банка, что ведет в случае возникновения кризисной ситуации к серьезным осложнениям и дополнительным трудностям.

Достаточность капитала отражает общую оценку (главным образом регулирующими органами) надежности банка.

Это означает, что банк будет считаться надежным в части его капитала, если параметры последнего укладываются в расчетные нормативы, выработанные эмпирическим путем либо банковским сообществом, либо органом, регулирующим банковскую деятельность.

Мировой банковский опыт выработал метод, исходящий из целесообразности увязывания суммы капитала с уровнем рисков активных операций банков.

В соответствии с Инструкцией Банка России от 16 января 2004 г. № 110-И «Об обязательных нормативах банков» при расчете нормативной достаточности капитала банка его активы группируются в зависимости от степени риска вложений и возможной потери части их стоимости. Взвешивание активов по степени риска производится путем умножения средств на соответствующем балансовом счете или их части на коэффициент риска. Активы российских банков по уровню риска подразделяются на пять групп с весовыми коэффициентами 0-2, 10, 20, 50 и 100%. Нулевой риск присваивается средствам на корреспондентском и депозитном счетах в Банке России, обязательным резервам, перечисленным в Банк России, средствам банков, депонированным для расчетов чеками, средствам на накопительных счетах при выпуске акций, вложениям в облигации Банка России, необремененным обязательствами, и другим средствам. Напротив, наиболее высокую степень риска (50-100%) Банк России установил для средств на счетах в банках — резидентах РФ и в банках — нерезидентах стран, не входящих в число группы развитых стран, для ценных бумаг для перепродажи и прочих активов.

Норматив достаточности капитала коммерческого банка определяется как отношение собственного капитала банка к суммарному объему активов, взвешенных с учетом риска, а его минимально допустимое значение устанавливается в зависимости от размера собственного капитала банка. Минимально допустимое значение норматива достаточности собственных средств (капитана) банка, равно как и минимальный размер капитала вновь создаваемого банка, изменялось с изменением условий работы банков. Так, до 1996 г. норматив составлял 4%, затем был повышен до 5% и затем, ежегодно возрастая, достиг к февралю 1999 г. 8%. С I января 2000 г. значение данного норматива было установлено для банков с капиталом, эквивалентным 5 млн евро и выше, в размере 10%, а с капиталом менее 5 млн евро — 11%. Эти цифры соответствуют стандарту норматива достаточности капитала (8%), установленному банковским сообществом (Базельским комитетом по банковскому надзору).

Главенствующая роль собственного капитала банка определена тем, что он выполняет несколько жизненно важных функций. Однако единого подхода к определению функций собственного капитала в настоящее время в банковской теории нет. Так, группой американских специалистов выделяются три основных функции: 1) защитная, 2) оперативная, 3) регулирующая2, с которыми согласно большинство отечественных ученых.

Защитная функция, по их мнению, возникает в связи с тем, что доля привлеченных средств в деятельности коммерческих банков значительно выше, чем в деятельности других предприятий, а, следовательно, значительная часть активов (около 85%) финансируется вкладчиками банка. Поэтому собственный капитал в виде капитала акционерного и приравненных к нему средств, должен защищать интересы вкладчиков. Кроме того, капитал банка уменьшает риск, которому подвергается Федеральная корпорация страхования депозитов и акционеры банка. Защитная функция не только обеспечивает гарантию выплат вкладчикам средств в случае банкротства банка, но и обеспечивает платежеспособность банка, путем создания резервов на возможные потери. При этом, убытки в основном покрываются не за счет данных резервов, а за счет текущих доходов банка. В последнее время защитная функция теряет свою актуальность, так как защиту интересов вкладчиков обеспечивает Федеральная корпорация страхования депозитов, а использовать собственный капитал для покрытия убытков от текущей деятельности означает для банка признать свое кризисное положение и потерять доверие клиентов, то есть уйти с рынка.

Оперативная функция, по мнению данных ученых, является второстепенной. Выполнение данной функции заключается в приобретении необходимых для осуществления банковской деятельности зданий и оборудования, а также в создании резервов на покрытие непредвиденных убытков.

Регулирующая функция непосредственно связана с удовлетворением заинтересованности общества в лице надзорных государственных органов в стабильной и надежной банковской системе. Поэтому, благодаря установлению требований к минимальному размеру собственного капитала банка для получения им лицензии на определенные виды деятельности, разрешения на открытие филиалов и т.п., общество может страховать банковскую систему от кризисных ситуаций. В других американских источниках отмечается, что основными общепринятыми четырьмя функциями собственного капитала банка являются следующие:

1. Защита незастрахованного вкладчика на случай неплатежеспособности и ликвидации банка.
2. Компенсация по непредвиденным убыткам с достаточным запасом (маржой), чтобы поддерживать доверие к банку в случае, если он оказался в стесненных обстоятельствах, для продолжения нормальной деятельности.
3. Приобретение помещений и их материально-технического наполнения для предоставления банковских услуг.
4. Применение в качестве нормативного ограничителя на неоправданное увеличение активов.

Однако их можно свести к вышеозначенным трем функциям.

Российский экономист А. М. Косой считает, что "защитное свойство воплощено во всех перечисленных функциях капитала. В частности, защите интересов вкладчиков служат создание финансового резерва на случай непредвиденных убытков (оперативные функции) и требования по ограничению ссуд и инвестиций банка (регулирующие функции)"1.

По его мнению, следует сделать вывод о том, что так называемая защитная функция фактически является общим свойством капитала банка и не только банка. Он отмечает, что "в любом предприятии (промышленном, торговом и т. д.) собственный капитал защищает интересы кредиторов. Разумеется, для банка такая защита имеет несравненно большее значение, чем для предприятий небанковского профиля, так как удельный вес заемного капитала в обороте банка значительно выше, чем в обороте других предприятий. Но защита интересов кредиторов от банковских убытков на деле проявляется за пределами нормальной деятельности банка, когда обнаруживается его несостоятельность. В обычных условиях, т.е. при естественном кругообороте банковского капитала (собственного и заемного), защита интересов кредиторов банка обеспечивается

бесперебойностью этого оборота. Иными словами, защитное свойство выступает как результат выполнения других, более конкретных функций или как одна из составляющих роли капитала банка".1

Действительно, капитал формируется в надежде не на банкротство и возмещение убытков, а главным образом на успешную коммерческую деятельность. Такая деятельность неотделима от рисков, но банковскому капиталу в высокой степени присуще защитное свойство, постольку главная функция собственного капитала банка состоит в авансировании в банковский оборот активов, способных приносить прибыль, то есть защищать цель предпринимательской деятельности и вклад акционеров (пайщиков) банка. Поэтому А. М. Косой считает, что следует выделить функцию, которую можно назвать оборотной функцией. Выполняя эту функцию, вкладывая свой оборотный капитал в риски кассовой наличности, кредитных, факторинговых операций, операций с ценными бумагами, вложений средств в здания, сооружения и другие основные фонды, банки вместе с тем защищают своих кредиторов (вкладчиков) и владельцев от убытков.

Помимо оборотной функции А.М. Косой предлагает выделять не защитную, а резервную функцию собственного капитала. Он отмечает, что "подобно тому, как банк формирует обязательный резерв на случай дефицита платежных ресурсов, он вынужден создавать резерв собственного капитала для возмещения неоправданного риска активных операций, в частности для покрытия убытков. Убытки не укладываются в оборотную функцию капитала банка и поддерживаются другой его функцией, которая носит резервный характер. Резервная функция обеспечивает функционирование банковского капитала, несмотря на то, что активы, взвешенные и не взвешенные с учетом риска, превратились в убытки".

Причем, следует иметь в виду, что убытки связаны не только с оборотной частью капитала; они отражаются на всем собственном капитале банка, а в первую очередь на уставном капитале, который выступает последним рубежом для покрытия рисков банковской деятельности и в результате покрытия непредвиденных рисков происходит уменьшение уставного капитала.

Утраченная вследствие убытков часть уставного капитала, по мнению А.М. Косого, подлежит восстановлению за счет резервного капитала с целью продолжения бесперебойной деятельности банка. Отсюда вытекает, что верхний предел резервного капитала должен соответствовать сумме его уставного капитала. Резервный капитал не может быть использован для вложений в кредитные, факторинговые, финансовые операции, так как тогда он перестает быть резервным капиталом в подлинном смысле слова, и действует как часть авансированного капитала банка. Естественное состояние резервного капитала тяготеет к форме ликвидных средств (денег в кассе и на его корреспондентском счете, легко реализуемых активов). Процентный уровень резервного капитала банка объективно определяется процентным уровнем обязательного резервирования части привлеченных банком средств на депоненте Банка России.

Таким образом, потребность образования резервного капитала диктуется возможными потерями, а также тем, что собственный капитал банка, выполняющий оборотную функцию, в основном является разновидностью кредитного ресурса, более прочного и надежного, чем привлеченные ресурсы, но все же кредитным ресурсом, что предполагает необходимость образования обязательного резерва.

Исходя из оборотной и резервной функций можно говорить о том, что собственный капитал банка является, с одной стороны, источником взвешенных или ожидаемых (прогнозируемых, предвидимых) рисков (оборотный капитал), а с другой -- источником покрытия убытков, т.е. не взвешенных (неожиданных) рисков.

Питер С. Роуз1 выделяет пять основных функций собственного капитала

1. Капитал служит как "деньги на черный день" для защиты от банкротства, то есть компенсация потерь до разрешения управляющими возникших проблем.
2. Капитал обеспечивает средства необходимые для создания, организации и функционирования банка.
3. Капитал поддерживает доверие клиентов к банку.
4. Капитал обеспечивает средства для организационного роста и разработки новых услуг, программ и оборудования (обеспечивает рост).
5. Капитал служит регулятором роста банка.

В некоторых научных статьях1, признавая, что главной целью банковского капитала является снижение риска, авторы делают акцент на следующих функциях:

? капитал служит буфером, способным поглотить убытки и сохранить платежеспособность;
? капитал обеспечивает доступ к рынкам финансовых ресурсов и защищает банки от проблем ликвидности;
? капитал сдерживает рост и ограничивает риск.

Все эти функции капитала способствуют снижению риска. Подобный подход обладает большей практичностью и приспособлен для целей управления коммерческим банком.

Функция капитала как буфера против убытка по ссудам наглядно проявляется, если его рассматривать в контексте движения денежных средств. Если клиенты банка перестают выполнять свои обязательства по ссудам - мгновенно уменьшается приток денежных средств по процентам и основным выплатам. Отток средств не изменяется. Банк остается платежеспособным, пока сумма притока превышает отток. И здесь капитал служит буфером, поскольку он уменьшает вынужденные оттоки. Банк может отсрочить дивиденды по акциям,не будучи в состоянии платить. Выплаты процентов по банковской задолженности, напротив, являются обязательными. Банки с достаточным капиталом выпускают новые обязательства или акции, чтобы заменить потерянные притоки денежных средств новыми и выиграть время, пока не решаться проблемы с активами. Таким образом, чем больше банковский капитал, тем больше активов может оказаться неуплаченными, прежде чем банк станет неплатежеспособным, и тем меньше будет риск банка.

Адекватный банковский капитал уменьшает операционные проблемы, обеспечивая свободный доступ к финансовым рынкам. Капитал дает банку возможность делать займы у традиционных источников по обычным ставкам. Большой собственный капитал обеспечивает стабильную репутацию банка, уверенность в нем вкладчиков.

Капитал сдерживает рост и уменьшает риск ограничением новых активов, которые банк может приобрести через финансирование с помощью задолженности. Эта функция тесно связана с устанавливаемым государственными органами нормативом капитала к активам. Так, если банки решают увеличить размер ссуд или приобрести другие активы, они должны поддерживать рост с помощью дополнительного финансирования акционерного капитала. Это предупреждает спекулятивный рост активов, так как банки всегда должны оставаться в пределах своих возможностей успешного управления активами.

Обобщая данные подходы к функциям собственного капитала банка и принимая во внимание, данное нами определение сущности капитала, представляется возможным выделить следующие функции собственного капитала банка: оборотную, страховую (вместо защитной), оценочную и регулирующую.

Как стоимость, авансированная в банковскую деятельность (бизнес), собственный капитал банка проявляет свою оборотную функцию, благодаря которой капитал банка может быть использован как кредитный ресурс и соответственно приносить доход как воплощение создаваемой прибавочной стоимости. Таким образом, при выделении данной функции автор согласен с А. М. Косым.

Оборотная функция проявляется от момента создания банка. Здесь собственный капитал играет стартовую роль, так как уставный фонд позволяет акционерам или пайщикам банка приобрести необходимые здание, оборудование, нанять персонал и, разместив часть средств в доходные активы, получить первый доход в виде приращения капитала. Собственный капитал на начальном этапе деятельности банка выражает стоимость вхождения нового коммерческого банка в банковскую отрасль1. Кроме того, собственный капитал банка на начальной стадии деятельности банка, принимает форму уставного капитала, формирующегося за счет взносов вкладчиков, становящихся совладельцами банка. И в отличие от других функционирующих предприятий, к уставному капиталу банка предъявляются определенные требования, которые позволяют говорить о нем как о специфическом предприятии.

Средства уставного капитала в денежной форме авансируются на удовлетворение потребностей банка в основных средствах, в банковском помещении, на проведение комплекса маркетинговых исследований, рекламной компании и в конечном итоге на обеспечение возможности использования заемных источников финансирования. Кругооборот средств уставного капитала должен быть закончен возвратом авансированного капитала в банк с некоторым приращением, только в этом случае капитал, авансированный в деятельность банка в качестве источника финансирования, проявит свою сущность как самовозрастающей стоимости. Доход, полученный банком на вложенный капитал, принимает форму банковской прибыли.

Собственники банка, авансирующие капитал, получают право на долю в собственном капитале, которая может принять денежную форму и быть выплачена в качестве дивиденда, или может быть распределена в фонды банка, увеличив тем самым совокупное богатство участника банка. Уставный капитал и накопленная прибыль, полученная в результате его использования, представляет собой собственный капитал банка, который вновь авансируется в деятельность банка, кругооборот капитала повторяется вновь. Поскольку авансированная стоимость капитала увеличивается, банк получает возможность расширить масштабы своей деятельности. Это позволяет говорить о наличии у собственного капитала мультипликационного эффекта, когда под влиянием роста величина собственного капитала увеличивается совокупный объем ресурсов, позволяющий расширять масштабы деятельности банка. Данный мультипликационный эффект определяет сущность собственного капитала банка как самовозрастающей стоимости.

Оборотная функция проявляется и в том, что капитал является ресурсом для организационного роста и разработки новых услуг, программ и оборудования. Большинство банков на определенном этапе перерастают те мощности и объемы операций, с которых они начали. Привлечение дополнительного капитала позволяет банку занять большие помещения или построить новые офисы, чтобы идти в ногу с расширением рыночного пространства и обеспечивать клиентов новыми видами банковских продуктов. Иначе говоря, собственный капитал находится в тесной взаимосвязи и взаимозависимости от масштабов деятельности банка.

Некоторые экономисты выделяют отдельно стартовую функцию. На наш взгляд это не совсем правильно, так как функции должны быть присущи собственному капиталу на любом этапе деятельности банка. Поэтому мы считаем, что служить стартовым ресурсом - это свойство капитала банка, проявляемое на этапе создания банка.

Защитное свойство или защитная функция проявляется не в том, что капитал создается с целью защищать предприятие и собственников от убытков, а кредиторов от риска невозвратности вложенных в данное предприятие средств, а с целью обеспечения запаса прочности деятельности предприятия (банка) в соответствии со степенью предпринимательского риска.

Обычно говорят, что данная функция капитала реализуется путем поглощения (покрытия) текущих убытков банка. Риск, с которым сталкиваются кредиторы банка, включает в себя кредитный риск, риск неликвидности, процентный риск, операционный риск, валютный риск и риск злоупотреблений. Убытки, возникающие в результате неудачных кредитных сделок и инвестиций в ценные бумаги, а также от преступлений и управленческих ошибок компенсируются за счет собственного капитала банка. Если убытки банка окажутся слишком велики, он будет вынужден прекратить свою деятельность. Таким образом, чем выше риск банкротства, из какого бы источника он ни возник, тем больше собственного капитала должен иметь банк. На практике это означает, что величина собственного капитала банка должна быть адекватна риску, которому подвергаются кредиторы, передавая свои средства банку для эффективного их использования. При этом, однако, предполагается, что банк прогнозирует и учитывает риски, а большая часть убытков покрывается не за счет капитала, а текущих доходов банка. Определенная защита от риска заложена в ценообразовании на банковские продукты либо выражена в дополнительных условиях и требованиях по активным операциям. Кроме того, каждый банк использует систему управления рисками, включающую различные инструменты, в том числе диверсификацию и хеджирование. Следовательно, собственный капитал призван защищать банк от непредвиденных рисков, причем не просто путем их поглощения (покрытия), а путем создания такой системы банковского бизнеса, которая смогла бы успешно функционировать и в случае возникновения таких рисков. Таким образом, собственный капитал служит неким страховым запасом, или по выражению Питера С. Роуза "деньгами на черный день", то есть имеет страховую функцию.

Действительно, с одной стороны собственный капитал банка действительно призван служить защитной "подушкой", а с другой стороны не способен защитить банк от банкротства. Тем более, собственный капитал банка не защищает интересы кредиторов банка. О защитной функции, поэтому можно говорить лишь в той части, где величина собственного капитала способна защитить репутацию банка и занятую банком на рынке конкурентную позицию.

Поэтому, на наш взгляд, более правильно говорить о страховой функции собственного капитала, а не о защитной. Название данной функции отражает то, что капитал покрывает убытки банка только в том случае, когда все остальные способы и источники покрытия исчерпаны.

Однако у данной функции есть еще одна сторона. С точки зрения защиты доверия собственный капитал банка призван обеспечить доверие кредиторов и вкладчиков к банку. Только при наличии такого доверия банк сможет обеспечить бесперебойное функционирование своего капитала. Для обеспечения такого доверия величина его собственного капитала должна быть достаточна для удовлетворения их потребностей в финансовом посредничестве. Банк должен обладать внутренними источниками увеличения капитала, за которыми стоит стабильный уровень доходов, служащий условием стабильного и безопасного роста. Сведения о величине собственного капитала банка должны быть легкодоступны заинтересованным аутсайдерам и надежны. Собственный капитал должен служить неким "первоклассным страховым полисом", подтверждающим, что банк и его клиенты не пострадают ни при каких обстоятельствах.

На наш взгляд, учитывая, что собственный капитал является стоимостью банковского бизнеса, можно выделить дополнительно к двум основным (оборотной и страховой) оценочную функцию.

Данная функция выражается в том, что с помощью собственного капитала банка можно оценить:

1. потребительскую и рыночную стоимость банка;
2. масштаб банковской деятельности;
3. перспективы развития банковского бизнеса;
4. степень предпринимательского риска1;
5. рентабельность банковского бизнеса и т.п.

Показатель величины собственного капитала банка уже позволяет дать предварительную оценку банка как партнера и контрагента. Кроме того, величина собственного капитала банка положена в основу расчета основных нормативов Банка России, регулирующих банковскую деятельность.

1. Система нормативов Банка России, построена на финансовых коэффициентах, отраженных в Инструкции ЦБ РФ от 01 октября 1997г. № 1 "О порядке регулирования деятельности банков" (с изменениями и дополнениями). В данной инструкции размер капитала банка участвует почти во всех нормативах, начиная с норматива Н1 (норматив достаточности собственных средств (капитала) банка). Нормативы риска также напрямую зависят от величины собственного капитала банка. Максимальный размер риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков (Н6) устанавливается в процентах от собственного капитала банка; максимальный размер крупных кредитных рисков (Н7) устанавливается как процентное соотношение совокупной величины крупных кредитных рисков и собственного капитала банка. Максимальный размер риска на одного кредитора (вкладчика) (Н8) устанавливается как процентное соотношение величины вкладов, депозитов или полученных банком кредитов, гарантий и поручительств, остатков по счетам одного или связанных между собой кредиторов (вкладчиков) и собственных средств банка. Максимальный размер риска на одного заемщика - акционера (участника) (Н9) определяется как отношение суммы кредиторов, гарантий и поручительств, предоставленных банком своим участникам к собственному капиталу банка; совокупная величина кредитов и займов (Н9.1), выданных акционерам (участникам) банка устанавливается в размере не более 50% собственного капитала банка. Максимальный размер кредитов, займов, гарантий и поручительств, предоставленных банком своим инсайдерам (Н10) рассчитывается как отношение совокупной суммы требований к инсайдерам к собственному капиталу банка; совокупная величина кредитов и займов, выданных инсайдерам (Н10.1) не может превышать 3% собственного капитала банка. Максимальный размер привлеченных денежных вкладов (депозитов) населения (Н11) устанавливается как процентное соотношение общей суммы денежных вкладов (депозитов) населения и величины собственных средств (капитала) банка. Норматив риска собственных вексельных обязательств (Н13) определяет, что выпущенных банками векселей и банковских акцептов может быть не более 100% собственного капитала банка.

Как видно из порядка расчета экономических нормативов в расчете большинства нормативов участвует показатель величины собственного капитала. Действительно, если выделить оценочную функцию, то собственный капитал позволяет оценить банковский бизнес, что служит основой для управления и регулирования капитала. Именно данная функция позволяет с помощью вышеозначенной системы нормативов охарактеризовать банк по различным направлениям его деятельности.

Существование оборотной и оценочной функций позволяет также выделить регулирующую функцию собственного капитала, которая выражается в возможности на основании оценочных показателей путем сокращения или наращивания собственного капитала, а также изменения его структуры изменять объем и профиль банковской деятельности как с позиций внешнего регулирования и контроля, так и с позиций внутрибанковского управления.

Большинство экономистов сводят роль регулирующей функции к макроэкономическому аспекту, таким образом, эта функция связана с заинтересованностью общества в успешном функционировании банков, а так же с законами и правилами, позволяющими Банку России как представителю государственных органов осуществлять контроль за деятельностью банков (большинство нормативных требований рассчитывается от величины капитала). Однако у данной функции есть и микроэкономическая сторона. Дело в том, что собственный капитал банка определяет возможности осуществления банковских операций. То есть чем больше капитал банка, тем больший круг операций банк может предложить, причем и большему числу клиентов. Соответственно наоборот, если величина собственного капитала банка не растет, то банк ограничен как в привлечении ресурсов, так и в их размещении, что однозначно приводит к снижению банковской прибыли.

Таким образом, капитал служит регулятором роста банка, приводящим в соответствие рост и жизнеспособность банка в долгосрочной перспективе. Принципы деятельности банка, требуют, чтобы кредиты и другие рисковые активы банка росли приблизительно тем же темпом, что и капитал, величина которого должна быть пропорциональна увеличению риска потерь. Поэтому, наращивая или сокращая капитал, банк получает возможность проведения более рисковой или более масштабной кредитной политики. Кроме того, изменение величины собственного капитала банка неизменно ведет к изменению прибыльности банка. Вопрос поддержания необходимого уровня собственного капитала при заданной норме рентабельности рассматривается в данной работе в третьей главе.

Свойство данной функции проявляется также в том, что, изменяя величину и структуру собственного капитала, банки имеют возможность расширять или сворачивать свою деятельность, получая или теряя доступ к дополнительным ресурсам на финансовом рынке. Другими словами, благодаря регулирующей функции капитал дает доступ к финансовым ресурсам, сдерживает рост и ограничивает риск.

Данная функция позволяет оказывать влияние на деятельность банков со стороны государства. Регулирование величины собственного капитала со стороны Банка России стало важным инструментом ограничения степени риска, которому может подвергаться банк, что поддерживает тем самым доверие клиентов и защищает банковскую систему страны от крупных потерь.

Учитывая уровень международной интеграции, данная функция выходит на новый виток значимости, что и отражают основные положения Базельского комитета, принятые в 2000 году. Можно говорить, что регулирующая функция проявляется как на микрои макроуровне, так и на уровне международном.

Таким образом, основными функциями собственного капитала банка, на наш взгляд являются - оборотная и страховая, а дополнительно к ним можно выделить - оценочная и регулирующая.

Выполнение собственным капиталом своих функций определяет политику банка в области его дальнейшей деятельности, в области привлечения и размещения средств и даже в области формирования и поддержания определенного имиджа. Однако для того, чтобы объективно управлять собственным капиталом, необходимо иметь систему его оценки, а также определить взаимосвязи и взаимозависимости между капиталом банка и различными аспектами банковского бизнеса.

Важнейшим элементом организации коммерческой деятельности банка, ее основой выступают его собственные средства.

Собственные средства банка - это совокупность различных фондов, создаваемых банком для обеспечения экономической самостоятельности и стабильности функционирования, а также неиспользованная прибыль текущего года и прошлых лет.

Собственные средства банка включают: уставный фонд, резервный фонд и специальные фонды, нераспределенная прибыль прошлых лет и текущего года.

Капитал банка – это величина, определяемая расчетным путем, (методика расчета утверждается Банком России) и включающая элементы, которые могут выполнять присущие капиталу функции, прежде всего обеспечивать экономическую самостоятельность и стабильность банка.

Отдельные элементы собственных средств не носят стабильного характера, подвержены существенным колебаниям, возможно их полное расходование, а следовательно, эти элементы не могут выполнять функций капитала. С другой стороны, в современной мировой банковской практике в состав собственного капитала включается часть привлеченных средств, которая по своим условиям и режиму функционирования является очень стабильной и может выполнять капитальные функции. Это субординированные кредиты (депозиты, займы)

Таким образом, капитал банка включает наиболее стабильную часть собственных средств банка и часть привлеченных средств, соответствующих по своему режиму и условиям функционирования цели обеспечения экономической стабильности банка.

Капитал банка выполняет ряд важнейших функций, основными из которых являются защитная, оперативная и регулирующая.

Защитная функция. Так как преобладающая часть активов финансируется за счет привлеченных средств вкладчиков, главной функцией капитала является защита интересов вкладчиков.

Капитал служит защитой интересов вкладчиков, как бы поглощая убытки банка. Чем прочнее капитальная база банка, тем надежнее защита средств вкладчиков. Капитал играет роль своеобразного буфера, позволяющего банку при возникновении непредвиденных расходов и потерь, продолжать операции

Оперативная функция. Суть этой функции в том, что за счет собственного капитала ассигнуются средства на приобретение земли, зданий, оборудования и других материальных активов. Этот источник финансовых ресурсов особенно важен на начальных этапах деятельности банка. На последующих этапах собственные средства банк вкладывает в создание финансовых резервов, в долгосрочные активы, в создание дочерних кредитных учреждений, долевое участие в совместной деятельности с другими хозяйствующими субъектами.

Регулирующая функция . Эта функция связана с особой заинтересованностью общества, государства в успешном функционировании банковской системы, а также с законами и нормами, позволяющими государству через Центральный банк осуществлять регулирование и контроль за банковской деятельностью. Размер собственного капитала выступает регулятором ссудных, инвестиционных операций банка, размеров максимальных рисков.

Выполняя свои функции, собственный капитал играет важнейшую роль в деятельности банка.

Он выступает одним из источников формирования ресурсной базы банка, важнейшим источником вложений в долгосрочные активы (кредиты).

Собственный капитал обеспечивает финансовую устойчивость и платежеспособность банка. Чем больше капитал банка, тем больше возможностей покрыть убытки, а, следовательно, меньше риск потери платежеспособности. Капитал служит как бы «последним рубежом обороны» от банкротства. Кроме того, значительный собственный капитал обеспечивает стабильную репутацию банка, уверенность в нем собственников, вкладчиков, партнеров, то есть поддерживает доверие к банку. Это является важным для имиджа банка.

Состав и структура собственного капитала банка

Методика расчета размера собственного капитала банка, утвержденная регулятором, имеет большое значение для количественной и качественной оценки его деятельности. Учитывая, что значительная часть экономических нормативов и показателей финансовой устойчивости базируется на показателе капитала банка, применяемая методика расчета этого показателя играет существенную роль в системе банковского надзора и контроля за платежеспособностью и финансовой устойчивостью коммерческих банков.

Правила и способы расчета капитала, устанавливаемые для российских банков не являются неизменными, они постоянно совершенствуются. При этом учитывается накопленный отечественный опыт, но в основном это совершенствование идет по линии приближения к требованиям мировых стандартов.

Еще в 80-е годы перед международными органами надзора за надежностью финансовой базы банков встала задача по определению методики подсчета базы капитала банка. В июле 1988 года ведущими странами мира (Базельским комитетом) было подписано "Соглашение о международной унификации расчета капитала и стандартах капитала" банков» Оно стало базовым ориентиром для центральных банков многих стран, в том числе и России.

В феврале 2003 года Банком России был разработано и введено "Положение о методике определения собственных средств (капитала) кредитных организаций." (Положение - 215-П от 10.02.2003 г.), тем самым сделан еще серьезный шаг, приблизивший российскую методику к рекомендациям Базельского комитета. Этот документ с некоторыми дополнениями действует и в настоящее время.

Однако параллельно в рамах перехода на международные стандарты Базель 3 действует в порядке наблюдения и новая методика расчета – Положение 395П.

Методика расчета капитала банка делает акцент на увязку количественной и качественной оценки капитала, позволяет выявить соотношение между наиболее стабильной и изменчивой частями капитала.

Капитал банка делится на 2 части, 2 уровня: основной и дополнительный.

Согласно новому Положению в основном капитале выделяется еще 2 уровня: базовый и добавочный.

При этом под основным капиталом банка или капиталом 1 уровня понимается постоянная (неизменяемая по стоимости) часть капитала, которая может быть направлена на покрытие любых потерь. В него включаются: уставный капитал акционерного банка, сформированный в результате выпуска и размещения обыкновенных акций и привилегированных некумулятивных акций; эмиссионный доход банка, резервный фонд, образованный в соответствии с требованиями законодательных и нормативных документов, подтвержденный аудиторами; прибыль предшествующих лет и текущего года, а также фонды, образованные из прибыли текущего года, так же если эти данные подтверждены аудиторами.

В соответствии с Указанием Банка России № 2241 в основной капитал стали включаться субординированные кредиты с дополнительными условиями (сроками свыше 30 лет). Ранее до этого Указания субординированные кредиты на срок свыше 5 лет включались в капитал 2 уровня, т.е. дополнительный.

Капитал 2 уровня или дополнительный капитал - это менее постоянная часть капитала, т.е. капитал, величина и стоимость которого меняются в зависимости во 1-х, от изменения стоимости активов банка (резервы, переоценка стоимости основных фондов) и во 2-х - от изменения рыночных рисков (отдельные виды долговых инструментов). Он включает прирост стоимости имущества в результате переоценки; часть уставного капитала, сформированную привилегированными акциями с фиксированным дивидендом; резервный фонд, сформированный из прибыли текущего года и из прибыли прошлых лет до подтверждения аудиторской фирмой; нераспределенную прибыль отчетного года, не подтвержденную аудиторской фирмой, и не включенную в основной капитал; субординированный кредит (депозит, займ) по остаточной стоимости на срок от 5 до 30 лет.

Величина дополнительного капитала принимается в расчет совокупного капитала в пределах суммы основного капитала.

Рассчитанные показатели собственных средств (капитала) используются в целях определения значений обязательных экономических нормативов лимитов открытой валютной позиции и других случаях, когда используется показатель собственных средств банка.

Банковский капитал состоит из заемных средств и собственного капитала.

Собственный капитал - это средства, принадлежащие непосредственно банку, в отличие от заемных, которые банк привлек на время. Особенность собственного капитала банка от других предприятий заключается в том, что собственный капитал банка составляет примерно 10% ресурсов, а на предприятиях - около 40-50%.

Несмотря на небольшой удельный вес, собственный капитал банка выполняет несколько жизненно важных функций.  Защитная функция. Значительная доля активов банка (при- мерно 88%) финансируется вкладчиками, поэтому главной функцией акционерного капитала банка и приравненных к нему средств является защита интересов вкладчиков. Защитная функция собственного капитала означает возможность выплаты компенсации вкладчикам в случае ликвидации банка. Наличие собственного капитала является первым условием надежности банка.

Оперативная функция. Известно, что для начала успешной работы банку необходим стартовый капитал, который используется на приобретение земли, зданий, оборудования, найма сотрудников, а также на создание финансовых резервов на случай непредвиденных убытков. На эти цели используется также собственный капитал.

Регулирующая функция. Помимо обеспечения финансовой основы для операций и защиты интересов вкладчиков собственные   средства банков выполняют также регулирующую функцию, которая связана с особой заинтересованностью общества в успешном функционировании банков, а также с законами и правилами, позволяющими государственным органам осуществлять известный контроль над операциями. Правила, относящиеся к собственному капиталу банка, включают требования минимального капитала, необходимого для получения банковской лицензии, валютной лицензии, возможности привлекать депозиты населения, а также регулируют размеры активов (нормативы ЦБ РФ).

Для большинства банков формирование собственного капитала по-прежнему остается серьезной проблемой. Ресурсная база кредитных организаций продолжает характеризоваться нехваткой долгосрочных и устойчивых пассивов. Во многом именно с этим связаны ограниченные возможности банков по предоставлению долгосрочных ссуд.

По конкретным банкам структура ресурсов характеризуется существенными различиями. Структура банковских ресурсов отдельных коммерческих банков зависит от степени их специализации или, наоборот, универсализации, особенностей их деятельности, состояния рынка ссудных ресурсов и других факторов.

Структура собственных средств банка неоднородна по качественному составу и изменяется на протяжении года в зависимости от ряда факторов, в частности от характера использования получаемой банком прибыли. Собственные средства (капитал) банка складываются из уставного капитала и прибыли, из которой банк уплачивает налоги, формирует резервные и прочие фонды, а в оставшейся сумме осуществляет выплаты дивидендов акционерам банка.

Собственный̆ капитал банка - это основа наращивания объемов его активных операций, поэтому для каждого банка чрезвычайно важно находить источники его увеличения. Ими могут быть нераспределенная прибыль прошлых лет, включая резервы банка; размещение дополни- тельных выпусков ценных бумаг или привлечение новых пайщиков.

В условиях относительной финансовой нестабильности и неразвитости фондового рынка многие российские банки обеспечивают рост собственного капитала путем накопления прибыли. Капитализация дивидендов - это нередко самый легкий и наименее дорогостоящий способ пополнить акционерный капитал.

Крупные банки широко используют эмиссию акций в качестве эффективного способа привлечения денежных ресурсов. Крупные банки с хорошей репутацией имеют возможность размещения своих акций на фондовом рынке и, манипулируя курсом акций и определяя уровень дивидендов, проводят эффективные операции с целью извлечения дополнительной прибыли. Для небольших банков в силу слабого раз- вития фондового рынка и высоких рисков для инвесторов возможность мобилизации дополнительных ресурсов посредством выпуска акций существенно затруднена. Нельзя не учесть и того, что мобилизация де- нежных средств путем выпуска и размещения акций - это относительно дорогой и не всегда приемлемый для банка (с точки зрения контрольного пакета акций) способ финансирования. Дешевле и выгоднее привлечь ресурсы вкладчиков, чем наращивать собственный капитал.

В зарубежной практике для увеличения собственного капитала широко распространен выпуск облигаций . Растущий банк постоянно испытывает потребность в долгосрочном капитале для финансирования своего роста и может предпочесть иметь долговые обязательства в структуре своего капитала. Эта потребность покрывается путем ре- финансирования выкупа облигаций, по которым истекает срок займа за счет нового выпуска облигаций. В России данная практика пока не нашла широкого распространения.

Резервы банка формируются за счет прибыли банка и включают:

· резервный фонд. Предназначен для покрытия крупных убытков;

· резервный фонд под обесценение ценных бумаг. Предназначен для покрытия убытков, возникающих при падении курса ценных бумаг;

· резерв по ссудам. Используется для погашения возможных потерь по ссудам и относится на расходы банка; 

· фонд экономического развития. Устанавливается на собрании акционеров, предназначен для развития банка (приобретения недвижимости для банка, оборудования, поощрения работников и т.д.).

Привлеченные средства занимают преобладающее место в структуре банковских ресурсов. В мировой банковской практике все привлеченные средства по способу их аккумуляции делят на депозиты и прочие привлеченные средства. Основную часть привлеченных средств коммерческих банков составляют депозиты. Важно отметить, что вклады принимаются только банками, имеющими такое право в соответствии с лицензией Банка России. Современная банковская практика характеризуется большим разнообразием вкладов (депозитов) и соответственно депозитных счетов: депозиты до востребования, срочные депозиты, сберегательные вклады, вклады в ценные бумаги. Депозиты можно также классифицировать по срокам, категориям вкладчиков, условиям внесения и изъятия средств, уплачиваемым процентам, возможности получения льгот по активным операциям банка и т.д.

Прочие привлеченные средства - это ресурсы, которые банк получает в виде займов или путем продажи на денежном рынке собственных долговых обязательств. Они отличаются от депозитов тем, что приобретаются на рынке на конкурcной основе. Инициатива их привлечения принадлежит самому банку. Пользуются ими преимущественно крупные банки. Обычно это значительные суммы, в силу чего соответствующие операции считаются оптовыми.

В современных условиях основные источники средств коммерческого банка - это:

§ депозиты предприятий и организаций;  

§ межбанковские депозиты. Анализ динамики межбанковских депозитов показывает изменение степени активности банка в развитии операций с банками- корреспондентами. Растущая зависимость от крупных межбанковских кредитов не может быть охарактеризована положительно.  

Банковский капитал существует только в движении, между его частями складываются определенные пропорции, образуются определенные издержки. Непрерывность движения банковского капитала повышает его доходность, конкурентоспособность и рыночную стоимость. От состояния капитала зависят финансовая устойчивость банка, его платежеспособность. На эффективности его работы сказываются, например, такие факторы, как фаза экономического цикла (кризис, депрессия, подъем), степень конкурентной борьбы, банковская и налоговая политика, инфляция.

Собственный капитал банка № 9

Собственный капитал - совокупность различных фондов, создаваемых коммерческим банком для осуществления деятельности и обеспечения доверия вкладчиков и других кредиторов банка Лаврушин О.И. Банковское дело. - М.:КНОРУС, 2005. -с 202.

В банковской практике капитал представляет прежде собой всего средства, вложенные владельцами банка в форме Уставного капитала. Увеличение Собственного капитала банка обеспечивается получаемой прибылью и ее долей, оставляемой в распоряжении банка. Он выполняет ряд важнейших функций, обеспечивая стабильность и надежность его работы.

Структура Собственного капитала неоднородна по качественному составу и может меняться в зависимости от ряда факторов, в частности от качества активов, использования собственной прибыли, политики банка по обеспечению его капитальной базы.

Уставный капитал (фонд) создает экономическую основу существования и является обязательным условием образования банка как юридического лица. Его первоначальная величина регламентируется законодательными актами центральных банков. Уставный капитал вновь создаваемого банка может формироваться из денежных средств в национальной и иностранной валюте и материальных активов.

Добавочный капитал

Резервный капитал (фонд) создается из чистой прибыли (после налогообложения) в размере не менее 5% оплаченной суммы уставного капитала и предназначен для покрытия непредвиденных убытков, выкупа собственных облигаций при недостатке средств и обеспечения стабильности работы банка. Максимальная величина резервного капитала банка определяется его уставом и может меняться по решению общего собрания участников банка.

Эмиссионный доход формируется только при увеличении уставного капитала банка в любой организационно-правовой форме.

Эмиссионный доход образуется в виде:

* положительной разницы между стоимостью (ценой) акций, установленной при их продаже первым владельцам, и номинальной стоимостью акций (у акционерного банка);

* положительной разницы между стоимостью долей банка при их оплате участниками и номинальной стоимостью долей, по которой они учтены в составе уставного капитала (у банка, созданного в виде общества с ограниченной ответственностью);

* разницы, образуемой при оплате акций или долей иностранной валютой;

* разницы, возникающей при оплате акций или долей облигациями федерального займа с постоянным купонным доходом, между стоимостью указанных облигации по рыночной цене на день их зачисления на счета ДЕПО банка и ценой облигации при оплате акций.

Резервы на возможные потери по ссудам (резервы общего характера) создаются на возможные потери по ссудам, отнесенным к первой группе риска. Общая сумма этих резервов не должна превышать 1,25% активов, взвешенных по степени риска.

Неиспользованная прибыль прошлых лет и текущего года является элементом собственного капитала до ее распределения общим собранием участников банка. После распределения часть прибыли, в соответствии с политикой банка направлена на увеличение резервного капитала и фондов накопления, обеспечивает прирост собственного капитала.

Рассмотрим структуру Собственного капитала на примере Банка № 9

Структура собственного капитала на примере Банка № 9

табл. 1

	наименование	н/г, тыс. руб.	к/г, тыс. руб	откл., тыс. руб.
	УК кредит. организации,созд.в форме АО
	ДК:прирост ст-ти им-ва при переоценке
	ДК: эмиссионный доход

	Положит. курсовая разница - переоценка цен.бум.
	Положит. разница - переоценка ср-в в ин.валюте
	НП: Прибыль отчетного года
	НП: Прибыль предшедствующих лет
	Прибыль текущего года:
	%,получ. по предоставл. кредитам, депозитам и др. разм.ср-ам
	дох-ы,получ.от операций с цен.бум
	дох-ы,получ.от операций с ин.валютой…
	штрафы,пени, неустойки полученные
	др. доходы
	предстоящие поступления по опер.,связ.с предоставл.межбанк кр…

	Фонд специального назначения
	Фонд накопления
	Фонд на возможные потери
	РВП:кредиты,предоставл. неком. орг.,находящ. В гос собств.(кроме фед)
	РВП:кредиты,предоставл. неком. орг.
	РВП:кредиты,предоставл.физ лицам - ИП
	РВП:кредиты,предоставл.физ лицам
	РВП:просроч.задол-ть по предост.кредитам и пр.размещеннм средствам
	РВП: расчеты по отдеоьным операциям
	РВП:расчеты с дебеторами и кредиторами
Итого ФВП:

Данные таблицы подтверждают, что основным источником собственного капитала является, добавочный капитал, в котором не произошли изменения в течение года.

Основные изменения происходят в Собственном капитале за счет Фонд на возможные потери. На конец года произошло его уменьшение на 177,2 тыс. руб. за счет выдачи кредитов негосударственным коммерческим организациям, физическим лицам и индивидуальных предпринимателей, а также за счет расчетов с дебиторами и кредиторами. Причем не произошли изменения также в уставном, резервном капиталах и в прибыли предшествующих лет.

Прибыль текущего года на конец периода значительно сократилась (на 151812 тыс. руб.)

Таким образом, Собственном капитал уменьшился на отчетный период на 168521, 2 млн. руб.

Привлеченные и Заемные ресурсы

В общей сумме банковских ресурсов привлеченные ресурсы занимают преобладающее место. Их доля по разным банкам составляет от 75% и выше.

В мировой банковской практике все привлеченные ресурсы по способу их аккумулирования группируются на:

ѕ депозиты

ѕ недепозитные привлеченные средства

Основную часть привлеченных средств коммерческого банка составляют депозиты - денежные средства, внесенные в банк клиентами - физ. и юр. лицами и используемые ими в соответствии с режимом счета и банковским законодательством.

Недепозитные привлеченные средства банк получает в виде займов или путем продажи собственных долговых обязательств на денежном рынке.

Недепозитные источники банковских ресурсов отличаются от депозитных тем, что они имеют:

ѕ неперсонифицированный характер, т. е. не ассоциируются с конкретным клиентом банка, а приобретаются на рынке на конкурентной основе

ѕ инициатива привлечения этих средств принадлежит самому банку

Недепозитными привлеченными ресурсами пользуются преимущественно крупные банки. Приобретаются эти средства крупными сумами, и их называют операциями оптового характера.

Привлеченные средства формируются при помощи следующих банковских операций:

ѕ открытие и ведение счетов юридических лиц, в том числе банков - корреспондентов;

ѕ привлечение во вклады денежных средств физических лиц;

Рассмотрим структуру и диаграмму привлеченных средств Банка № 9

Структура привлеченных средств Банка № 9

Табл.2

наименование	н/г, тыс. руб	к/г, тыс. руб.	откл., тыс. руб.	уд вес на н/к	уд вес на к/г
1. остатки на р/с:








2. Счета до востребования физ.л.




3. Карт-счет


4. Срочные вклады
до 30 дней 42310
от 31дн до 90дн: 42303


от 91дн до 180дн: 42304


от 181дн до 1г: 42305


от 1г до 3(х) лет: 42306


свыше 3(х) лет: 42307


5. Депозиты срочные
от 91дн до 180дн: 42004

от 181дн до 1г: 42005



от 1г до 3(х) лет: 42006




свыше 3(х) лет: 43807

6. Сертификатов нет
Итого Привлеченных средств:

Привлеченные ресурсы данного коммерческого банка состоят из:

ѕ остатков на расчетных счетах

ѕ счетов до востребования физ. лиц;

ѕ карт-счетов

ѕ вкладов срочных;

ѕ депозитов срочных;

Сертификатов в Банке № 9 нет

Структура привлеченных средств по видам на начала и конец года, %

Диаграмма 1

Наибольший удельный вес в структуре привлеченных средств занимают средства на расчетных счетах (40,13% и 49,33%). При чем на конец года они увеличились, т. е. темп прироста составил 0,43. Затем вклады срочные (29,07% и 25,24%),которые снизились незначительно и депозиты срочные(27,36% и 22,27%).

При этом почти по всем видам привлеченных ресурсов наблюдаются отрицательные темпы прироста (кроме депозитов срочных), т.е. происходит сокращение, кроме Остатков на расчетном счете, увеличившимся на 668244 тыс. руб.

Срочные депозиты являются наиболее стабильной частью привлекаемых ресурсов, что позволяет банку осуществлять кредитование на средне- и долгосрочный периоды. В данном случае они занимают 2 место в структуре привлеченных средств и, что говорит о возможности осуществлять такое кредитование в малых размерах (эти средства привлечены на срок от 3-х месяцев до 3-х лет, т. е. на средне- и долгосрочной основах).

Счета до востребования физических лиц занимают одно из последних мест в этой структуре.

Заемные ресурсы анализируемого банка состоят из:

ѕ кредитов от других банков (межбанковских кредитов);

ѕ выпущенных ценных бумаг (срочных векселей и векселей по предъявлению).

Рассмотрим структуру заемных средств Банка № 9

Структура заемных средств Банка № 9

Табл. 3

наименование	н/г, тыс. руб.	к/г, тыс. руб.	откл., тыс.руб.	уд вес на н/г	уд вес на к/г
1. Централизованных кредитов нет

на 1 день 31302
от 2дн до 7дн 31303
от 8дн до 30дн 31304

3. Срочные векселя






4. Векселя по предъявлению


5. Облигаций нет
Итого по заемным средствам:

Структура заемных средств по видам на начала и конец года, %

Диаграмма 2

На начало года большую долю имели срочные векселя 69,29%, незначительную долю составили векселя по предъявлению как на начало года - 9,17%, так и на конец периода - 3,9%. В течение периода они сократились 17484 тыс. руб.

Межбанковский кредит - кредит, который банки предоставляют друг другу.

Его особенностью является то, что одновременно или в течение одного операционного дня может являться и кредитором и заемщиком. Сроки предоставления либо очень короткие, либо очень длинные. В данном контексте это «короткие» деньги на 31504. Причем произошло его сокращение на, т.к. на конечный период МБК до 1 дня и от 2-х дней до 7 дней не было, т.е. банк №9 не нуждался в таких «коротких» денежных средствах.

Большую долю структуре заемных средств занимают срочные векселя, которые увеличились на 8,37% отчетного периода по сравнению с начальным.

Если же рассматривать их изменение не в долях, то мы видим их сокращение на 81522 тыс. руб. Банк стал меньше выпускать как векселей такого вида, так и векселей до востребования, т. е. можно предположить, что у банк %9 несколько увеличил денежную наличность, необходимую для своей деятельности.

Рассмотрим сроки предоставления денежных средств в табл. 4 и на графике1

Сроки предоставления данных средств, тыс. руб.

Табл.4

По данным графика1 и табл.4 видно, что банк № 9 имеет значительную долю средств до востребования. Причем на отчетный период эта доля увеличилась на 642 051 тыс. руб. В данном случае целесообразно рассмотреть состав этих средств.

Состав счета до востребования

Таб. 5

Таким образом, подавляющее большинство этих средств находиться на расчетном счете, т. е. у юридических лиц, что является наиболее положительной ситуацией для данного банка, чем, если бы, преобладали средства физических лиц над юридическими. Так как физические лица реагируют быстрее на изменение ситуации на рынке (нехватка денег, рост процентной ставки, появление новых услуг банков-конкурентов и прочее), чем юридические.

На втором месте находятся срочные вклады и депозиты со сроком от 1 года до 3-х лет, а также от 3-х месяцев до 6 месяцев и от 6-ти до года, т. е. банк располагает ресурсами, которые имеют среднесрочный характер.

Рассчитаем средний срок этих средств:

Ср.Срок на начальный период = (1720612*1+31392*4+19620*19+2*15+2561*60+222444*135+748873*270+1148492*720+54581*1080)/(1720612+31392+19620+2+2561+222444+748873+1148492+54581) =284 дня

Ср. Срок на отчетный период = (2362663*1+0*4+19508*19+2*15+2628*60+113360*135+784944*270+ 1179377*720+54582*1080)/(2362663+19508+2+2628+113360+784944+1179377+54582) = 252 дня

Данные ресурсы банка имеют среднесрочный характер. Средний срок на отчетный период снизился на 32 дня, т.е. привлечение средств осуществляется на более короткий период, что говорит об неблагоприятной ситуации для банка.

Рассмотрим распределение денежных средств по собственникам

Распределение денежных средств по собственникам

Табл.6

Из табл. 6 видно, что данный банк в большей степени ориентирован на юридических лиц, хотя средств физических лиц в этом банке достаточно. Тем не менее на отчетный период произошло значительное увеличение средств юр. лиц на 613373 тыс. руб.

Рассмотрим ресурсы банка № 9

Ресурсы банка № 9

Табл.5

Пассивы банка	Доля, включая %	Сумма, вкл. в рес-сы

Нераспределенная Прибыль








итого СК:
Привлеч ср-ва









Счета до востребования




Карт-счет


Срочные вклады
от 30дн до 90дн: 42303

от 91дн до 180дн: 42304

от 181дн до 1г: 42305

от 1г до 3(х) лет: 42306

свыше 3(х) лет: 42307

Депозиты срочные
от 91дн до 180дн: 42004

от 181дн до 1г: 42005



от 1г до 3(х) лет: 42006




свыше 3(х) лет: 43807

Итого ПС:
Заемные ср-ва
Срочные векселя






Век-ля по предъявлению


Итого ЗС:
За вычетом
суммы, подлеж. к страхованию
суммы, подлеж. к резервированию
Итого ресурсов

капитал доход банк денежный

Ресурсы банка представляют собой совокупность всех средств, имеющихся в распоряжении банков и используемых для осуществления активных операций.

Основным источником ресурсов коммерческого банка являются привлеченные средства, составляющие около 70-80% всех банковских ресурсов.

У банка № 9 3418949, 80 тыс. руб. и 3716189, 50 тыс. руб. соответственно на начальный и конечный периоды времени, при Темпе роста 1,09, т.е. они увеличились незначительно на 297239,7 тыс. руб.

Структура собственных средств банка зависит от используемых ими источников образования этих средств. В ресурсы банка в качестве собственных средств вошли средства Фонда на возможные потери, которые снизились практически в 1,5 раза по сравнению с начальным периодом, а также Нераспределенная прибыль, возросшая в 1,7 раза. В целом, по собственные средства банка № 9 возросли за счет, увеличения нераспределенной прибыли.

В состав привлеченных средств вошли: расчетные счета, счета до востребования физических лиц, карт-счет, срочные вклады и депозиты; соответственно в состав заемных - векселя срочные и по предъявлению.

Увеличение ресурсов банка произошли в основном за счет привеченных средств (на 11%), а именно: за счет остатков на расчетном счете (928837,8 тыс. руб. и 1329784,2 тыс. руб., при темпе роста 1,11%).

Это увеличение произошло возможно из-за появления новых клиентов у банка, что является положительным моментом для банка, либо уже существующие его клиенты перевели свои денежные средства со срочных депозитов на расчетный счет, что является неблагоприятным моментом для него.

Таким образом, ресурсы банка увеличились не значительно за рассматриваемый период времени, всего на 9 %.

Подводя итоги всего вышесказанного, можно сделать вывод, что ресурсы банка имеют средний уровень качества, потому что они хотя и позволяют ему размещать привлеченные средства на длительный срок, но возможна в дальнейшем потеря доверия и снижение ликвидности банка, поскольку он имеет значительную долю средств до востребования (так же увеличивающиеся остатки на расчетном счете из-за превращения срочных депозитов в эти остатки на расчетном счете говорят о низком качестве данных ресурсов, т. к. увеличиваются средства до востребования, что приводит к нарушению устойчивости ресурсов), которые носят непредсказуемый характер, клиента а тем самым невозможно точно определить, когда собственники захотят снять свои денежные средства со счета.

За рассматриваемый период ситуация для банка более или менее благоприятная, т.к. среди средств до востребования преобладают средства юридических лиц, а не физических, снижение среднего срока предоставления средств имеет в основном среднесрочный характер, несмотря на снижение среднего срока. В своей деятельности банк оперирует привлеченными средствами, но следует отметить, что они намного больше, чем собственный капитал банка, т. е. ему необходимо будет в дальнейшем процессе своей деятельности пополнять собственные средства, т. к. функция защиты выполняется не в полной мере.