Planul fluxului financiar de numerar. Bugetul fluxului de numerar (bdds), ce este? Analiza planurilor de flux de numerar și implementarea acestora

Mecanismul de formare și analiză a „Planului de Mișcare Bani" este destinat pentru planificarea predictivă a DDS. Acest mecanism diferă de mecanismul "Calendarului de plăți" prin faptul că vă permite să construiți o prognoză mai puțin detaliată pentru o perioadă mai lungă de timp. Dacă se bazează construcția "Calendarului de plăți". privind formarea și analiza fiecărui document de planificare operațională a DDS, apoi „Planul fluxului de numerar” vă permite să generați manual sau automat o prognoză DCS în diferite secțiuni pentru o perioadă selectată.

Din bugetul DDS construit folosind subsistemul bugetare, „Planul fluxului de numerar” este mai specializat. În formarea automată a „Planului de flux de numerar”, se ia în considerare o listă limitată de surse de planificare specializate, a căror utilizare în planificarea DCS este cea mai potrivită. În plus, planul de flux de numerar diferă de buget într-un set de dimensiuni: este posibil ca acesta să aibă o analiză mai detaliată, mai precisă la contract și tranzacție, a decontărilor reciproce cu contrapărțile.

Astfel, mecanismul „Planului de flux de numerar” este conceput pentru a construi o prognoză (buget) a DDS într-un mod mai simplu, dar mai puțin mod universal decât utilizarea subsistemului bugetare.

Planificarea fluxului de numerar se realizează pe o perioadă separată conform unui scenariu separat, prin urmare, scenariul și perioada de planificare sunt secțiuni (măsurători) obligatorii ale planului DDS. Ca și în subsistem bugetare, atunci când alegeți un scenariu de planificare, este „ Periodicitate" Și " Metoda de planificare"si nu conteaza" Detaliu de planificare" scenariu.

Pe lângă scenariu și perioada de planificare, dimensiunile (măsurători) obligatorii ale planului de flux de numerar sunt:

• valută;
• tip de bani ( bani gheata, fără numerar);
• articol DDS.

Abordarea alegerii unei monede de planificare poate fi diferită. Puteți crea un plan DDS într-o singură monedă, de exemplu, moneda contabilitate de gestiune. În schimb, puteți forma un plan DDS în contextul acelor valute în care este planificat fluxul de numerar.

În același timp, este obligatorie planificarea separată a mișcării fondurilor fără numerar și în numerar.

Dimensiunile opționale ale planului de flux de numerar sunt:

• diviziune (CFD);
• proiect;
• contraparte ( persoană responsabilă, casierie KKM);
• contract cu o contraparte;
• trata cu contrapartea document de decontareîntr-o relație cu o persoană responsabilă);

Este de remarcat faptul că, pentru a indica analizele pentru persoana responsabilă și casieria KKM, detaliile documentului „ contraparte„. În același mod, pentru a indica un act de decontare în relațiile cu o persoană responsabilă, cerința „ Afacere“.

Tipurile de operațiuni DDS sunt utilizate la fel ca și în planificarea operațională a DDS ( în documentele „Cerere pentru cheltuirea fondurilor” și „Primirea planificată a fondurilor”).

Formarea unui „plan de flux de numerar”

Documentul poate fi completat manual sau cu ajutorul „ ” (analog al „Asistentului de planificare” în planificarea materialelor).

În cadrul aceluiași document „Planul fluxului de numerar” puteți planifica primirea și anularea fondurilor. În același timp, este posibil să se planifice DDS în cadrul aceluiași scenariu pentru aceeași perioadă utilizând diferite documente ale planului de flux de numerar.

Umplerea automată se face folosind „ Setări de completare automată„. „Setarea de umplere automată” este apelată prin apăsarea butonului „ Completati” și conține setările mai multor surse de programare hard-coded. Aceste setări sunt situate pe două ecrane: pe primul ecran - surse de programare a primirii DS, pe al doilea - surse de programare a ștergerii DS. Comutarea între ecrane se face folosind „ Accesați plăți/Accesați încasări“.

Principiul general al amplasării surselor de planificare sub forma „ Configurarea umplerii automate" este:

o filă conține două surse legate de aceeași secțiune contabilă. Unul dintre ele folosește datele reale pentru perioada selectată, celălalt folosește datele planificate. Excepția este sursa „; se ia în considerare doar datoria reală.

Trebuie remarcat faptul că sursele de planificare „ " Și " Planuri de plată” sunt calculate ca planuri de primire și radiere de fonduri din documentele afișate anterior „Planul fluxului de numerar”. Documentele „Încasări planificate de fonduri” și „Cerere de cheltuire a fondurilor” nu sunt luate în considerare. Această abordare se explică prin faptul că „Încasările planificate de numerar” și „Solicitațiile pentru cheltuirea fondurilor” se formează de obicei pentru o perioadă mult mai scurtă decât „Planul de flux de numerar”, iar după ce „Planul de flux de numerar” a fost format pentru această perioadă. ".

IMPORTANT!
Pentru fiecare sursă selectată, este obligatoriu să completați „ Procentul din suma” – un procent care determină raportul dintre suma planificată și suma sursă.

IMPORTANT!
Spre deosebire de " Asistent de planificare„, date de planificare ( surse „Planuri de intrare de numerar”, „Planuri de vânzări”, „Planuri de plată”, „Planuri de cumpărare”) nu se reduc la perioada de planificare, ci se calculează în aceeași perioadă specificată în sursă. Pentru a aduce aceste surse în perioada de planificare, utilizați „ Procentul din suma“.

EXEMPLU: Există un „Plan de vânzări” pentru trimestrul 4 din 2006, care este planificat să se vândă în valoare de 300.000 USD. La planificarea încasărilor DS pentru decembrie 2006, este necesar să se ia în considerare doar acea parte din vânzările planificate care se referă la decembrie. Există un „Profil de distribuție pe perioade” pentru trimestrul 4, în care este indicată o cotă de 0,4 pentru decembrie. Aceasta înseamnă că în „Setări pentru umplere automată” trebuie să specificați „Procent din cantitate” 40.

Pot fi specificate analize suplimentare pentru datele primite de la fiecare sursă în moduri diferite.

În funcție de sursa de planificare selectată, „ ” poate fi determinat de datele sursă sau setat la același pentru toate rândurile calculate de sursă. De exemplu, pentru sursa de planificare „ Vânzări” Articolul DDS nu poate fi obținut din sursă - documente de vânzare efective, deci articolul este specificat la setarea sursei.

Pentru sursa de planificare „ Încasări în numerar” Intrarea DDS implicită va fi determinată de datele sursă, ca se indică în sursă - documentele efective de primire a fondurilor. Dacă completați caseta de selectare Instalează articolul” și indicați specificul articol DDS, atunci acest articol va fi indicat pentru toate rândurile documentului calculat din această sursă.

IMPORTANT!
Articolul DDS este o secțiune obligatorie a documentului „Planul fluxului de numerar”. În același timp, în documentele de flux de numerar efectiv, articolul DDS poate să nu fie completat. Prin urmare, atunci când utilizați surse „ Încasări în numerar" Și " Plăți”ar trebui să verifice dacă articolul DDS este completat în toate rândurile „Planului de flux de numerar”calculat conform acestui document

În cazul în care elementul DDS nu este completat sistematic în documentele fluxului de numerar real, iar „Planul de flux de numerar” este necesar să fie construit conform acestor surse, această opțiune poate fi oferită:

Documentul se completează articol cu ​​articol, fiecare articol DDS este indicat manual în câmpul „Instalare articol”. Pentru fiecare articol DDS, se face o selecție după „Tipul de operare” al documentului de mișcare.

Exact ca " Element de flux de numerar„, măsurare” Proiect” poate fi determinată de datele sursă pentru acele surse pentru care se ține contabilitatea (planificarea) proiectelor. În plus, dimensiunea „Proiect” poate fi setată la configurarea sursei - pentru toate sursele.

Masuri " contraparte“, “Acord de contrapartidă" Și " Afacere” poate fi determinat de datele sursă sau lăsat necompletat. Completarea automată a acestor măsurători în funcție de datele sursei se realizează dacă caseta de selectare corespunzătoare este completată în grupul de câmpuri „ Detalierea“.

Dimensiunea " Tipul operațiunii” se completează întotdeauna, fiecare secțiune contabilă pentru care se efectuează planificarea corespunde unui „ Tipul operațiunii“.

IMPORTANT!
Masuri " Valută" Și " Tipul fondurilor” trebuie completat manual. La completarea automată a unui document, în mod implicit, nu se face nicio selecție pentru moneda și tipul de fonduri selectate (numerar, fără numerar). Astfel de selecții trebuie să fie indicate în mod explicit în filele „ selectii” separat pentru planificarea primirii și radierii fondurilor.

EXEMPLU: „Moneda” este specificată pentru documentul „Planificarea fluxului de numerar” USD. La completarea sursei de date „Încasări de numerar”, încasările de numerar în toate valutele convertite în USD la cursul de schimb de la data fiecărei operațiuni de primire. Daca este necesar ca la completarea dupa sursa sa se introduca doar chitante USD, trebuie să creați o selecție în funcție de moneda locului de stocare a fondurilor în fila „Selecții”.

Lista surselor de planificare DDS

• “Încasări în numerar ” - conform documentelor de primire efectivă a DS, care au fost achitate în perioada selectată;
• “Planuri de flux de numerar ” – încasări (venituri) planificate conform documentelor „Planul fluxului de numerar” pentru perioada selectată;
• “Vânzări ” - conform documentelor de vânzare efectivă pentru perioada selectată;
• “Planuri de vânzări ” - conform documentelor „Plan de vânzări” pentru perioada selectată;
• “Conturile de creanță ale contrapărților ” - soldurile datoriilor la data selectată;
• “Comenzile clienților neplătite ” - suma care nu a fost plătită până în prezent conform documentelor „Comenzile cumpărătorilor”, a căror data plății planificate se încadrează în perioada selectată;
• “Plăți „- conform actelor anularea efectivă DS care sunt plătite în perioada selectată;
• “Planuri de plată ” – anulări (cheltuieli) planificate conform documentelor „Planul fluxului de numerar” pentru perioada selectată;
• “Achiziții ” - conform documentelor de achiziții efective pentru perioada selectată;
• “Planuri de achiziții ” - conform documentelor „Plan de cumpărare” pentru perioada selectată;
• “Creanţe contrapartidelor ” - soldurile conturilor de plătit ale întreprinderii la data selectată;
• “Comenzi neplătite către furnizori ” - suma care nu a fost plătită până în prezent conform documentelor „Comenzi către furnizori”, a căror data plății planificate se încadrează în perioada selectată;
• “Datorii sub salariile ” – soldurile datoriilor la data selectată.

Dacă sursele de date propuse pentru a construi planul dorit fluxul de numerar nu este suficient, trebuie să utilizați . avantaj subsisteme bugetare este posibilitatea de a utiliza o listă aproape nelimitată de surse de planificare, la care se adauga capacitatea de a limita cheltuirea fondurilor în conformitate cu elementele bugetare.

Analiza planurilor de flux de numerar și implementarea acestora

Pentru a forma un plan consolidat de flux de numerar, este destinat raportului „Planuri de flux de numerar”.

Raportul este generat conform unui scenariu selectat pentru perioada specificata. Informațiile despre fluxurile de numerar planificate pot fi afișate în moneda de planificare ( moneda documentului „Planul fluxului de numerar”) și în moneda contabilității de gestiune. Sunt afișate sumele planificate de încasări și anulări, precum și curat fluxul de numerar- diferența dintre suma încasării și a radiației .

Pentru a analiza implementarea planului de flux de numerar, raportul „ Analiza comparativa fluxul de numerar”. În plus, acest raport poate fi folosit pentru a compara planuri pentru diferite perioade, date reale pentru diferite perioade.

Setările raportului definesc tipurile de date care trebuie comparate. Există trei tipuri de date:

• date script ( fluxurile de numerar planificate);
• date faptice ( fluxurile de numerar reale);
• date reale, ținând cont de cererile și de încasările planificate ( pe lângă mișcările efective, sunt luate în considerare documentele „Cereri de cheltuire a fondurilor” și „Încasări planificate de fonduri”).

Primul dintre tipurile de date selectate este referința - restul datelor sunt comparate cu aceasta.

Raportul compară încasările și anulările planificate și reale, precum și fluxurile de numerar planificate și efective.

Următorul document de planificare financiară curentă este planul anual de flux de numerar. Necesitatea și importanța întocmirii acestui document se datorează faptului că conceptele de „venituri” și „cheltuieli” utilizate în planul „Venituri și cheltuieli” nu reflectă fluxul de numerar efectiv, aceștia fiind indicatori calculați „pe hârtie” ( metoda de angajamente). În planul DDS, primirea fondurilor și anularea acestora se reflectă ținând cont de graficele de plată creanţe de încasat. Planul DDS este un plan de mișcare a fondurilor în contul curent și în casieria întreprinderii și a unității sale structurale, care reflectă toate încasările și retragerile de fonduri proiectate ca urmare a financiar - activitate economicăîntreprinderilor.

Acesta ia în considerare intrările și ieșirile de numerar în trei domenii ale întreprinderii:

Activități operaționale și de producție;

Activități de investiții;

activitate financiară.

Activitățile de exploatare sunt legate de producția și vânzarea de produse, lucrări, servicii. Principalul flux de numerar din activitățile de exploatare este legat de tranzacțiile de vânzare în numerar.

Principalele elemente de ieșire de numerar din activitățile de producție sunt:

Plata facturilor furnizorilor de materiale;

Plata salariilor;

Taxe și plăți;

Alte cheltuieli curente.

Diferența dintre intrările și ieșirile de numerar determină fluxul net de numerar pentru activitati de operare.

Activitatea de investiții a întreprinderii este legată de cumpărarea și vânzarea de active fixe și necorporale, achiziționarea și vânzarea de instrumente financiare pe termen lung din portofoliul de investiții. În consecință, tranzacțiile cu active adună intrările și ieșirile de numerar. Comparația intrărilor și ieșirilor de bani este determinată de rezultatul final al activității de investiții a întreprinderii.

Fluxurile de numerar trec prin activitati financiare asociat cu atragerea de capital suplimentar sau social, obținerea de împrumuturi și împrumuturi, plata dividendelor, achitarea datoriilor.

Analiza numerarului în aceste trei domenii face posibilă identificarea eficienței gestionării aspectelor de producție, investiții și financiare ale activităților întreprinderii.

Planul DDS în formă extinsă este întocmit prin analogie cu formularul nr. 4 al situațiilor financiare. În același timp, în raport cu practica managementului, majoritatea indicatorilor sunt greu de prezis cu o acuratețe suficient de mare. Prognoza numerarului este adesea redusă la determinarea doar a principalelor componente ale fluxului de numerar.

În același timp, în raport cu practica managementului, majoritatea indicatorilor sunt greu de prezis cu o acuratețe suficient de mare. Prognoza numerarului este adesea redusă la determinarea doar a principalelor componente ale fluxului de numerar.

Tabelul 9. Planul fluxului de numerar

	Index	Valori planificate pe trimestre						Total pentru un an
	Intrări de numerar, total
	inclusiv:
	Din vânzarea produselor, lucrărilor, în numerar
	Pentru produsele expediate anterior
	Obținerea unui împrumut
	Soldul altor venituri
	Creșterea datoriilor curente
	Plăți în numerar, total:
	inclusiv:
	Plata cheltuielilor de exploatare in numerar
	Rambursare a creditului
	Plata dobânzii la un împrumut
	impozitul pe venit de plătit
	Achiziționarea mijloacelor fixe
	Sold alte cheltuieli
	Creșterea activelor circulante
	Fluxul net de numerar
	Fluxul de numerar net cumulat

Acest tabel este completat pe baza calculelor efectuate anterior. Încasările în numerar din vânzarea produselor pentru produsele expediate anterior se transferă din tabelul 5. Soldul altor venituri și cheltuieli sunt datele inițiale și se înregistrează din tabelul 7. Calculul creșterii datoriilor și activelor curente se va efectua mai jos. în tabelul 12. Vom calcula plățile în numerar de mai jos în tabelul 9. Datele privind plata dobânzii la credit sunt transferate din tabelul 6. Impozitul pe venit este calculat și în tabelul 6. Fluxul net de numerar este diferența dintre primirea de fonduri și cheltuielile acestora.

Tabelul 10. Programul plăților către creditori

	Index
	Datorii, total
	Plăți trimestriale
	Rambursarea conturilor de plătit
	Conturi de plătit la sfârșitul perioadei de planificare

Plățile către creditori se vor face sub formă de tabel folosind foi de calcul Excel. Procedura de calcul este prezentată în tabelul 10.

Tabelul 11. Programul plăților către creditori

	Index	Valori planificate pe trimestre, c.u.
	Datorii, total (OR) (articolul 6 din tabelul 3 + articolul 4 din tabelul 4)
	Plăți trimestriale
	Rambursarea conturilor de plătit
	Conturi de plătit la începutul perioadei de planificare
	Conturi de plătit la sfârșitul perioadei de planificare (clauza 1 - clauza 2 - clauza 3 + clauza 4)

La planificarea fluxurilor de numerar pentru activitățile de exploatare, se ia în considerare influența unor indicatori precum „Creșterea activelor curente” și „Creșterea datoriilor curente”. Necesitatea de a calcula indicatorii de creștere a activelor curente și a datoriilor curente în planificarea financiară se datorează faptului că, atunci când se elaborează un plan DDS, acești indicatori sunt considerați, respectiv, cheltuiți bani pentru crearea stocurilor de materii prime, materiale în conjuncție. cu volumul vânzărilor de produse şi ca surse suplimentare resurse financiare sub formă de conturi de plătit (indicatorii 2.8 și 1.5 din Tabelul 9). Pentru a calcula creșterea activelor curente și creșterea datoriilor curente, este la modă să se pornească de la indicatorii cifrei de afaceri a activelor curente și a datoriilor curente care au fost suportate de întreprindere în perioada anterioară sau sunt presupuse din condițiile de optimizare a indicatorilor cifrei de afaceri în perioada viitoare.

În cadrul cursului, indicatorii sunt stabiliți condiționat în conformitate cu formulele 1 și 2:

Formula 1

K obTA - rata de rulare a activelor circulante pentru trimestrul;

TA np, TA kp - valoarea activelor circulante la începutul și, respectiv, la sfârșitul perioadei.

Formula 2

TO obTP - rata de rulare a pasivelor curente pentru trimestrul;

B- venituri din vânzări pentru trimestrul;

TP np, TP kp - valoarea datoriilor curente la începutul și, respectiv, la sfârșitul perioadei.

Cunoscând rata cifrei de afaceri și volumul planificat al vânzărilor de produse și având informații despre valoarea inițială a activelor (pasivelor) curente, este posibilă determinarea valorii activelor (pasivelor) curente la sfârșitul perioadei.

Formula 3

Creșterea activelor circulante trimestrial se determină ca diferență între valorile activelor circulante la începutul și la sfârșitul trimestrului planificat. Se calculează și creșterea pasivelor curente pe trimestre ale anului planificat.

Rezultatele calculului sunt rezumate în tabelul 12 și utilizate la pregătirea planului DDS și a bilanţului planificat.

Tabelul 12. Creșterea activelor și pasivelor curente

	Index	Perioada anterioară
	Venituri din vânzări
	Active circulante
	Datorii curente
	Creșterea activelor circulante
	Creșterea datoriilor curente
	Rata rotației activelor circulante
	Rata de rulare a pasivelor curente

La planificarea fluxurilor de numerar, este necesar să se asigure condiția conform căreia soldul încasări în numerar iar plata nu trebuie să fie negativă. În cadrul cursului, acest indicator este indicatorul „Flux de numerar net” punctul 3 din tabelul 8.

În cadrul cursului, dați exemple de decizii de management pentru două situații:

Conform rezultatelor planificării DDS, soldul final este negativ. Ce măsuri pot fi luate pentru a crește fluxul de numerar?

Conform rezultatelor planificării încasărilor și plăților, există un exces de numerar. Cum poți gestiona numerarul temporar gratuit al întreprinderii?

Lipsa fondurilor afectează negativ solvabilitatea întreprinderii. Primul lucru la care trebuie să acordați atenție atunci când decideți dacă să eliminați deficitul bugetar al oricărei întreprinderi este îmbunătățirea gestionării conturilor de plătit și de încasat. Gestionarea conturilor de încasat include accelerarea cifrei de afaceri și reducerea ratei de creștere a creanțelor. Accelerarea creanțelor înseamnă o reducere a necesarului global de active circulante.

Managementul conturilor de plată are ca scop accelerarea cifrei de afaceri - reducerea perioadelor de rambursare.

Reducerile la prețul mărfurilor, oferite de furnizor cumpărătorului în cazul plății anticipate, permit producătorului să elibereze fonduri pentru un nou ciclu de producție sau să le investească profitabil înainte de începerea unui nou ciclu de producție.

Din perspectiva fluxului de numerar, gestionarea mixului de produse înseamnă optimizarea acestuia pentru a crește vânzările.

Posibila vânzare sau închiriere a proprietății, care are un impact direct asupra fluxului de numerar al întreprinderii. Trebuie amintit că vânzarea oferă un flux unic de numerar, iar contractul de închiriere - un flux regulat pe întreaga perioadă.

O atenție deosebită trebuie acordată studiului inventarelor. Adesea, specialiștii întreprinderii aderă la politica de creștere a volumului stocurilor în cazul unor circumstanțe neprevăzute în gestionarea activelor circulante, considerând că aceasta cel mai bun mod investind bani pentru a proteja împotriva inflației. Dar o creștere a stocurilor duce la o ieșire de fonduri și la o scădere a lichidității bilanțului întreprinderii.

Stimularea fluxului de numerar se poate realiza cu ajutorul finanțării externe a întreprinderii prin:

credit comercial

împrumut bancar

Factorizarea

Închiriere pe termen scurt

Emisiuni de actiuni.

Fondurile temporar gratuite provin din întreprindere din cauza:

O valoare pozitivă a capitalului de lucru net;

Excesul de intrări de numerar față de ieșirile lor.

Surplus semnificativ de numerar (mai mult de 5% din volum active circulante) indică faptul că societatea înregistrează efectiv pierderi asociate inflației, cu pierderi de profit din alocarea profitabilă a fondurilor. Este posibil să investiți numerar gratuit, dar punctul important este să decideți asupra oportunității unei investiții.

Acest articol discută unul dintre cele trei instrumente de bugetare financiară - bugetul fluxului de numerar. Desigur, pentru management eficient compania are nevoie de toate cele trei bugete financiare (BDR, BDDS și BBL). Cu toate acestea, fiecare dintre ele are propriile obiective și caracteristici pe care trebuie să le cunoașteți atunci când implementați bugetul.

Bugetul fluxului de numerar în managementul companiei

Bugetul fluxului de numerar este conceput în primul rând pentru a gestiona lichiditatea și solvabilitatea companiei. În niciun caz nu ar trebui permisă lipsa resurselor financiare și, invers, este necesar să se asigure că nu există exces „neatașat”. aprovizionare de bani, deoarece puteți obține un venit suplimentar din tranzactii financiare.

Bugetul fluxului de numerar ajută la gestionarea lichidității

Introducerea în practica companiei de utilizare a bugetului de numerar va permite disciplinarea angajaților. Un eveniment destul de comun în practică este o plată în avans pentru resursele de intrare ale companiei (materii prime, servicii etc.). În același timp, așa cum a demonstrat practica, acest lucru se întâmplă nu numai în centrele de cost, ci și în centrele de profit ale companiilor.

Directorul financiar al unei companii s-a plâns că s-a întâmplat cumva să plătească aproape totul în avans. Adevărat, în acest caz, acestui director financiar trebuie să i se pună întrebarea opusă, dar cum permite el să se întâmple asta. În plus, după cum s-a dovedit, în majoritatea cazurilor, ceea ce a reprezentat puțin mai puțin de 80% din valoare totală plăți, nu este necesară plata în avans. A fost suficient să negociezi cu furnizorii și problema va fi rezolvată. În același timp, în cele mai multe cazuri, compania nu a primit o reducere pentru plata în avans, ceea ce ar putea explica cumva comportamentul managerilor companiei, care, să zicem, ar căuta să reducă costurile și, prin urmare, să crească profiturile companiei.

Este evident că pentru o astfel de companie politica financiara neprofitabil din punct de vedere al lichidităţii, deoarece în acest caz, are loc o redistribuire a activelor între postul „Numerar”, care scade, și postul „Avansuri emise”, care mărește creanțele companiei. De regulă, angajații care inițiază plăți către contrapărți folosesc ceva ca această logică. Aceștia trebuie să își îndeplinească funcțiile (achiziționarea de materii prime și consumabile, achiziționarea de materiale pentru reparații, pentru un birou, încheierea unui contract de servicii etc.), iar pentru a-și îndeplini funcțiile, trebuie să interacționeze cu contrapărți care furniza anumite produse și servicii.

Totodată, bineînțeles, se solicită și rezultatul departamentelor (disponibilitatea materiilor prime și materialelor, reparații efectuate, transport asigurat la timp etc.) iar pentru a asigura acest rezultat, managerii departamentelor sunt pregătiți să faceți o plată în avans, argumentând aproximativ ca este mai bine să plătiți acum, altfel nu vor mai fi bani mai târziu și până la urmă vor rămâne vinovați.

Prin urmare, managerii de departament încearcă întotdeauna să-și mulțumească contrapărțile, de care depind într-o anumită măsură. Acest lucru se datorează parțial faptului că în vremurile sovietice aprovizionarea a fost una dintre principalele probleme ale majorității întreprinderilor. Acum situația s-a schimbat. Dimpotrivă, furnizorii ar trebui să alerge după clienții lor și să încerce să-și îndeplinească cerințele, cu excepția cazului în care, desigur, furnizorii sunt monopoliști.

Într-o companie, la implementarea unui buget de flux de numerar, au început să identifice toate astfel de momente asociate cu plata anticipată nejustificată. În același timp, imaginea era aproximativ următoarea: managerii de la departamente au alergat la departamentul financiar, au început să-și fluture brațele și să strige tare că, dacă nu plătesc acum, totul se va prăbuși. Totodată, s-ar putea dovedi că plata, care, potrivit managerilor, trebuie făcută astăzi, ar putea fi amânată cu 2 luni, iar contrapartea a confirmat acest lucru.

Desigur, cu această abordare, vorbind despre un fel de planificare, incl. bugetul fluxului de numerar nu este evident contabilizat. Aici este necesar să se separe în mod clar funcțiile departamentelor și managementul financiar. Direcția financiară trebuie să asigure finanțare în conformitate cu bugetele, dar în același timp unitățile trebuie să respecte anumite cerințe. Și asta înseamnă că toate plățile unității trebuie planificate, iar direcția financiară, având informatii complete despre plățile planificate, ar trebui să ofere deja finanțarea necesară. În același timp, desigur, la depunerea cererilor, unitățile trebuie să dovedească necesitatea nivelului și calendarului de finanțare specificat.

Cele trei secțiuni ale bugetului fluxului de numerar

Bugetul fluxului de numerar poate fi întocmit prin metode directe și indirecte. La alcătuirea unui buget de flux de numerar prin metoda directă, fluxurile financiare sunt luate în considerare în funcție de elementele de încasări și plăți. La întocmirea bugetului fluxurilor de trezorerie prin metoda indirectă, fluxurile financiare sunt calculate în principal (din bugetul de venituri și cheltuieli sunt preluate doar câteva elemente) în funcție de modificările posturilor bugetare din bilanţ.

Aceste două formate sunt utilizate în scopuri diferite. Un exemplu de format BDDS compilat prin metoda directă este dat în tabelul 1. Fluxurile financiare din bugetul fluxului de numerar sunt de obicei împărțite în trei părți: flux financiar din activitățile de bază, fluxul de numerar din activitățile de investiții și fluxul de numerar din activitățile de finanțare.

Tabelul 1. Exemplu de formular de buget al fluxului de numerar (metoda directă)

Din formatul bugetului fluxului de numerar reiese clar care articole includ fluxuri financiare pentru toate cele trei tipuri de activități. Pentru o companie de succes în termen lung fluxul financiar din activităţile de investiţii trebuie să fie negativ, deoarece compania va trebui să se dezvolte, ceea ce înseamnă creșterea activelor. În același timp, fluxul financiar din activități financiare ar trebui să fie și el negativ. Dacă luăm o perioadă lungă, atunci compania va avea timp să ia un împrumut și să-l ramburseze, deci va fi flux zero pentru aceste poziții. Dobânda la împrumut se referă fie la activitatea principală, dacă împrumutul este luat pentru reînnoire capital de lucru, sau la activități de investiții, dacă împrumutul este luat pentru achiziționarea de active pe termen lung.

După cum se poate observa din formatul bugetului fluxului de numerar, există și cedări de fluxuri de numerar asociate plăților de dividende. Dacă compania se dezvoltă cu succes, atunci trebuie să plătească dividende. Astfel, rezultă că pe termen lung, o companie de succes ar trebui să aibă un flux de numerar negativ din activități de investiții și financiare, ceea ce înseamnă că fluxul de numerar din activitatea sa principală trebuie să fie pozitiv și trebuie să acopere toate fluxurile negative de la celelalte două. Activități.

Dacă o companie are un flux de numerar negativ pentru activitatea sa de bază tot timpul, înseamnă că ceva nu este în regulă cu afacerea. O afacere normală ar trebui să genereze un flux de numerar pozitiv din activitatea sa de bază. În unele perioade, desigur, fluxul financiar din activitatea de bază poate fi negativ, dar această situație nu ar trebui să se repete în mod constant.

Într-o companie, de exemplu, activitatea principală a fost neprofitabilă și a supraviețuit doar prin tranzacții financiare. O astfel de companie a generat în mod constant un flux de numerar negativ din activitatea sa de bază.

Bugetul fluxurilor de numerar este alcătuit direct atunci când se rezolvă problema asigurării unui buget de fluxuri de numerar fără deficit și pentru a determina direcțiile de investiție a fluxurilor de numerar libere. Bugetul fluxului de numerar poate fi elaborat și prin metoda indirectă. Un exemplu de format al bugetului fluxului de numerar indirect este dat în masa 2.Acest format al bugetului fluxului de numerar este utilizat într-un alt scop, și anume pentru a clarifica relația dintre fluxurile financiare, rezultatele financiare și modificările poziției financiare.

Tabelul 2. Exemplu de model de buget pentru fluxuri de numerar (metoda indirectă)

	Post de buget		Total pentru anul
					Deviere
FB4.1	Fluxul financiar din activitatea de bază
FB4.1.1	+ profit net
FB4.1.2	+ amortizare
FB4.1.3	- modificarea activelor circulante (cu excepția banilor)
FB4.1.4	+ modificarea pasivelor curente
FB4.2	Fluxul financiar din activități de investiții
FB4.2.1	+ schimbarea activelor permanente
FB4.2.2	- amortizare
FB4.3	Fluxul financiar din activități financiare
FB4.3.1	+ Modificarea capitalului autorizat
FB4.3.2	- Dividende
FB4.3.3	- Schimbarea financiară pe termen scurt. investitii
FB4.3.4	+ Modificarea creditelor pe termen scurt
FB4.3.5	+ Modificarea creditelor pe termen lung
FB4.4	Fluxul total de numerar
FB4.5	fluxul de numerar liber
FB4.6	fluxul de numerar lichid

Bugetul fluxului de numerar se întocmește automat dacă bugetul de venituri și cheltuieli și bugetul de bilanţ au fost deja întocmite. Din bugetul de venituri și cheltuieli, astfel de elemente sunt utilizate ca venituri reținute, dividende și amortizare. Toate celelalte informații pentru întocmirea bugetului fluxului de numerar prin metoda indirectă sunt preluate din bugetul de pe bilanţ.

Pentru alcătuirea unui buget al fluxului de numerar, metoda indirectă utilizează informații despre modificările elementelor de activ și pasiv. Apropo, din acest motiv situația fluxurilor de numerar este uneori numită și situația modificărilor poziției financiare, care se reflectă în bilanțul companiei.

Utilizarea acestui buget de flux de numerar răspunde la una dintre cele mai populare întrebări pe care CEO-urile le pun adesea directorilor financiari. Această întrebare sună cam așa: de ce avem profit, dar fără bani. Utilizarea bugetului de cash-flow întocmit prin metoda indirectă vă permite să răspundeți la această întrebare.

Bugetul fluxului de numerar poate fi intocmit prin metoda indirecta si pe termen lung. planificare financiara. Când elaborezi un plan financiar pe termen lung, poți folosi model simplu planificarea financiară, în care trei bugete financiare sunt pregătite deodată fără a se întocmi bugete operaționale, adică acest model nu utilizează nicio schemă de consolidare bugetară.

Cu o planificare financiară pe termen lung, acest lucru poate fi permis, deoarece. intocmirea unui numar mare de bugete de functionare pt termen lungîncă nu va oferi o mare acuratețe, iar utilizarea unui model financiar simplu folosind metoda indirectă de compilare a BDDS simplifică foarte mult calculele. Se pare că rezultatul va fi aproape același, dar se va obține mult mai ușor și mai rapid.

Pentru a urmări rapid execuția bugetului de numerar, este convenabil să îl compilați în contextul departamentelor care inițiază plăți pentru anumite elemente ale bugetului de numerar. În acest caz, este necesar să se cunoască restricțiile privind plățile (limitele) pentru fiecare divizie.

Reglementarea bugetului fluxului de numerar

Dacă vorbesc despre sistem complet bugetare, atunci regulamentul de bugetare a fluxului de numerar ar trebui să fie format din două părți. Vorbim despre faptul că bugetul de cash flow poate fi calculat direct și indirect. Fiecare dintre aceste formate de buget al fluxului de numerar servește unor scopuri specifice.

Bugetul fluxului de numerar prin metoda directă este conceput pentru a se asigura că nu există deficit (resursele financiare trebuie să fie suficiente pentru a face față bugetului de venituri și cheltuieli) și pentru a identifica surplusuri de fluxuri de numerar pentru a obține profit suplimentar folosind diverse instrumente financiare.

De la bugetul fluxului de numerar la calendarul de plăți

Fiecare companie trebuie să aibă un buget de cash-flow, dar pe lângă acest buget de cash-flow, compania trebuie să aibă un calendar de plăți. În esență, detaliază bugetul fluxului de numerar pentru perioade mai mici până la fiecare zi. Acest instrument servește deja pentru gestionarea operațională zilnică a fondurilor. Fără un astfel de instrument, gestionarea operațională eficientă a fluxurilor financiare nu este posibilă, ceea ce ar asigura și implementarea bugetului fluxului de numerar.

Atunci când se utilizează regulamentul de buget anual, bugetul în cursul anului nu poate fi ajustat dacă nu sunt relevate abateri semnificative în urma analizei lunare a planului-fapt. Dar în ceea ce privește gestionarea operațională a fondurilor, aici mai trebuie să ții cont, inclusiv abaterile plan-factuale nesemnificative. Prin urmare, calendarul de plăți poate fi întocmit pe o lună săptămânal sau chiar defalcat pe zile. În plus, calendarul de plăți poate fi ajustat în fiecare săptămână și acest lucru este destul de normal.

Bugetul fluxului de numerar trebuie să fie corect

La consolidarea bugetului de cash flow este necesar sa se construiasca o astfel de reglementare astfel incat sa permita obtinerea maximului de certitudine si acuratete in plati si mai ales in incasarile de cash flow. Acest lucru este deosebit de important pentru companiile care au probleme de lichiditate și au o lipsă acută de flux de numerar. În acest caz, nu trebuie să-și permită, în primul rând din punct de vedere al cash-flow-ului, să permită diverse frivolități din partea angajaților companiei.

Într-o companie care a furnizat servicii pentru furnizarea de echipamente, directorul financiar (până atunci lucrase aproximativ o lună) și-a împărtășit impresiile despre modul în care compania lor a organizat reglementările bugetului fluxului de numerar. Mai exact, a vorbit despre absența acestui regulament. O caracteristică a activității acestei companii a fost că proiectele actuale de furnizare de echipamente puteau dura câteva luni, respectiv, executarea unei comenzi putea începe într-un an și se putea încheia în următorul.

Așadar, când directorul financiar al acestei companii a încercat să obțină cel puțin ca primă aproximare bugetul de cash-flow, s-a confruntat cu faptul că managerii care se ocupau de proiecte uneori nu puteau spune în ce an vor fi încasările de la clienți. Adică eroarea din prognoze ar putea fi măsurată nici măcar în luni, ci în ani. Desigur, nu este nevoie să vorbim despre un fel de controlabilitate într-o astfel de situație.

„Confidențialitatea” bugetului fluxului de numerar

Reglementările bugetului de numerar arată adesea o caracteristică legată de faptul că, până la urmă, bugetul de numerar este considerat cel mai important și mai închis buget din companie. Dacă luăm în considerare toate cele trei bugete financiare, atunci, de regulă, bugetul fluxului de numerar este cel mai închis. Se crede că bugetul de venituri și cheltuieli, care conține informații despre venituri și cheltuieli, precum și despre profit și rentabilitate, nu este la fel de important ca informațiile despre fluxurile financiare. Mai ales bugetul bilantului, pe care multe companii nu il folosesc si nu il inteleg.

În plus, bugetul fluxului de numerar, spre deosebire de bugetul de venituri și cheltuieli și bugetul de bilanț, cifrele pentru care pot depinde de politica contabila companii, pot depinde și de schemele financiare utilizate în companie. O altă diferență este că o companie poate avea astfel de încasări și plăți despre care numai CEO-ul și CFO le știu. În bugetul de venituri și cheltuieli și în bugetul bilanțului, acestea nu sunt alocate separat, deci nu este nevoie, ca să spunem așa, să ne facem griji pentru acest lucru.

În ceea ce privește bugetul de numerar, situația este diferită. Prin urmare, în unele companii, directorul financiar este cel care pune ultimul punct pe bugetul cash flow-ului, pentru că. numai el știe despre toate schemele financiare folosite în companie. Ca urmare, din moment ce CFO nu poate instrui acest lucru angajații departamentului financiar, volumul său de muncă crește și, în consecință, are mai puțin timp pentru a îndeplini alte funcții director financiar care nu mai poate fi delegat nimănui.

Într-o companie, de exemplu, a existat o situație similară. Directorul financiar era încărcat cu calcule operaționale ale bugetelor, în ciuda faptului că compania avea un PEO, un departament financiar și, bineînțeles, un departament de contabilitate. Ca urmare, funcția analitică a bugetului a scăzut puternic în companie. Angajații direcției financiare au pregătit multe rapoarte analitice manageriale diferite, dar directorul financiar pur și simplu nu a avut suficient timp pentru a le vizualiza și a le folosi pentru a lua decizii, adică toate aceste rapoarte au fost pur și simplu adăugate într-un folder. Este clar că problema securității informațiilor este foarte importantă, dar trebuie să înțelegi și că pentru o astfel de securitate va trebui să sacrifici pe altele, și anume, analitica, eficiența și acuratețea luării deciziilor. Fiecare companie va trebui să găsească o cale de mijloc pentru ea însăși.

Exemplu de reglementare a bugetului fluxului de numerar

În acest exemplu de reglementare a bugetului fluxului de numerar sunt implicați în principal șefii și specialiștii departamentului financiar și nu toți, ci doar departamentul financiar. Executivul și CEO companiilor.

Reglementarea bugetului fluxului de numerar în faza de planificare

Un exemplu de reglementare a bugetului fluxului de numerar (în timpul fazei de planificare) este prezentat în figura 1. În acest exemplu, în cadrul bugetării fluxurilor de numerar, sunt îndeplinite următoarele funcții principale: consolidarea fluxurilor pentru activitățile de bază, consolidarea fluxurilor pentru activități de investiții, planificarea fluxurilor pentru activități financiare, formarea unui buget de fluxuri de numerar, coordonare și ajustare a bugetului de trezorerie, aprobarea prealabilă a fluxului de numerar al bugetului.

Fig.1. Exemplu de program bugetar al fluxului de numerar (în faza de planificare)

Consolidarea fluxurilor pe activități de bază

Un specialist în departamentul financiar este responsabil de consolidarea fluxurilor financiare în activitatea de bază. Consolidarea folosește graficul veniturilor din vânzări, programul de achiziții resurse materialeși servicii, precum și programul de plată a impozitelor. Toate aceste grafice sunt întocmite în formarea bugetelor funcționale respective. La programare pot fi utilizați fie factori de colectare, care determină plata pe perioade ca pondere a transporturilor/cumpărărilor. Aceste rate de colectare pot fi obținute prin prelucrare statistică datele de anul trecut sau pot fi evaluate de experți.

Pentru unele companii, nu are sens să folosești ratele de colectare pentru a calcula încasări sau grafice de plată, deoarece sunt fixate în contracte cu consumatorii și furnizorii. Atunci când planificați fluxul financiar pentru activitatea principală, este foarte important să vă asigurați că acesta este pozitiv. Desigur, în unele perioade, plățile pot depăși veniturile din activitatea principală, dar dacă acest lucru se întâmplă în fiecare lună, atunci ceva este în neregulă cu activitatea principală a companiei, deoarece. Ea doar deturnează bani în mod constant.

Dacă fluxul financiar pentru activitatea principală este negativ tot timpul, atunci aceasta nu înseamnă că activitatea principală este neapărat neprofitabilă. O companie poate face profit în fiecare lună, dar din cauza ratelor mai mari de creștere a creanțelor sau a stocurilor de bunuri, există o deviere constantă a fluxului de numerar și o problemă de lichiditate.

Consolidarea fluxurilor din activități de investiții

Fluxurile financiare din activități de investiții sunt consolidate pe baza bugetelor de investiții și a graficului de încasări și plăți pentru venituri neexploatare si cheltuieli. Fluxurile din activitățile de investiții din acest exemplu sunt consolidate de un specialist din departamentul financiar. În acest caz, un specialist în departamentul financiar poate implica un economist de investiții pentru PEO, care a pregătit bugetele de investiții ale companiei.

Planificarea fluxului pentru activități financiare

Planificarea fluxurilor pentru activitățile financiare începe după ce sunt planificate fluxurile pentru activitățile principale și de investiții și devine clar ce fel de exces sau lipsă de resurse de numerar se obține. La planificarea fluxului de activități financiare, se întocmește și un grafic al încasărilor și plăților creditelor. Fluxurile de activitate financiară sunt planificate și de specialistul departamentului financiar.

Formarea bugetului de numerar

Bugetul fluxului de numerar se formează pe baza datelor planificate pentru toate cele trei fluxuri financiare (fondat, investiții și activități financiare). Bugetul de cash flow este format de un specialist din departamentul financiar. Informațiile analitice necesare care explică calculele sunt pregătite pentru bugetul fluxului de numerar. După ce ați format un proiect de buget al fluxului de numerar, în primul rând, trebuie să controlați că nu există un deficit planificat.

Sau dacă, dimpotrivă, se dezvăluie un exces de flux de numerar, atunci va fi necesar să se planifice utilizarea fluxului de numerar temporar liber pentru a obține profit suplimentar prin utilizarea diferitelor instrumente financiare.

Reconcilierea si ajustarea bugetului de numerar

Şeful departamentului financiar, financiar şi Director executiv. La convenirea și ajustarea bugetului fluxului de numerar se pot lua decizii de ajustare a elementelor de încasări și plăți pentru toate tipurile de activități.

Din nou, trebuie amintit că, pentru a elimina deficitul, poate fi necesară revizuirea din nou a bugetului de venituri și cheltuieli. Adică, dacă nu este posibilă eliminarea deficitului din cauza schimbărilor temporare ale încasărilor și plăților, atunci va fi necesar să se găsească rezerve pentru a reduce costurile și a crește vânzările. Sau motivul deficitului poate fi în zona utilizării ineficiente a activelor companiei (creștere nerezonabilă a creanțelor, stocurilor produse terminate, materii prime și materiale etc.).

Aprobarea prealabilă a bugetului fluxului de numerar

Aprobarea prealabilă a bugetului de numerar are loc la nivelul directorului executiv și general cu participarea directorului financiar și a șefului departamentului financiar. Deoarece acesta este deja al doilea (din punct de vedere al apariției) dintre bugetele financiare, este necesar să se acorde o atenție deosebită asigurării că bugetul fluxului de numerar este în concordanță cu bugetul de venituri și cheltuieli.

Adică, în nici un caz nu ar trebui permise ajustările bugetului fluxului de numerar sau bugetului de venituri și cheltuieli să nu urmărească modificările corespunzătoare în bugetul de venituri și cheltuieli sau bugetul fluxului de numerar. Dacă firma nu are un model financiar integrat, atunci va fi foarte greu de realizat acest lucru, dar în principiu este posibil, deși va necesita o atenție foarte mare din partea specialiștilor în management financiar.

Reglementări ale bugetului de numerar în faza de contabilitate, control și analiză

Un exemplu de reglementare a bugetului fluxului de numerar (în timpul fazei de contabilitate, control și analiză) este prezentat în figura 2. În acest exemplu, ca parte a bugetării fluxului de numerar, sunt îndeplinite următoarele funcții principale: colectarea datelor pentru a forma bugetul fluxului de numerar efectiv, analizarea execuției bugetului fluxului de numerar, acordarea și aprobarea rezultatelor analizei bugetului fluxului de numerar.

Fig.2. Un exemplu de reglementare a bugetului fluxului de numerar (în timpul fazei de contabilitate, control și analiză)

Colectarea datelor pentru și formarea bugetului efectiv de numerar

Datele reale sunt colectate de un specialist din departamentul financiar pe baza declaratii bancareși rapoarte privind casele de casă ale companiei. Cifra indică faptul că colectarea datelor începe după sfârșitul perioadei de planificare, dar, de fapt, informațiile despre fluxurile financiare sunt colectate zilnic. Prin urmare, după sfârșitul perioadei de planificare, trebuie să procesați informații doar pentru câțiva ultimele zile. Datele sunt introduse imediat în elementele bugetare relevante ale fluxului de numerar din coloana de fapte.

Analiza execuției bugetului fluxului de numerar

În acest exemplu, șeful departamentului financiar, directorul financiar și directorul executiv sunt implicați în analiza execuției bugetului fluxului de numerar. Pe baza rezultatelor analizei se generează informații analitice relevante, care conțin explicații și sugestii pentru viitor. Pentru o analiză completă a bugetului cash flow-ului se recomandă utilizarea bugetului cash flow-ului întocmit prin metoda indirectă, deoarece în acest caz, relația dintre toate elementele devine clară raportare financiară(venituri și cheltuieli, active și pasive) și fluxuri financiare.

Coordonarea si aprobarea rezultatelor analizei bugetului de numerar

Rezultatele analizei plan-factuale a execuției bugetului fluxului de numerar se aprobă la nivelul directorului executiv și general cu participarea șefului departamentului financiar și a directorului financiar. Încă o dată, trebuie menționat că este important să se analizeze bugetul fluxului de numerar folosind atât forma directă, cât și cea indirectă a acestui buget. Pentru analiză, forma indirectă a bugetului fluxului de numerar poate fi mai utilă, deoarece va permite identificarea cauzelor abaterilor plan-factuale și luarea deciziilor pentru viitor pentru prevenirea unor astfel de situații. Toate deciziile majore sunt consemnate în protocolul relevant.

Model de buget al fluxului de numerar

Atunci când se dezvoltă un model de buget al fluxului de numerar, trebuie reținut că este necesar să se construiască un model integrat în care toate bugetele, inclusiv cele financiare, să fie interconectate. Apropo, atunci când se dezvoltă un model financiar, în practică se poate dovedi că este mai dificil să planificați veniturile în bugetul de venituri și cheltuieli decât cheltuielile, dar, în același timp, este mai ușor să planificați încasările în bugetul fluxului de numerar. decât plățile.

Directorul financiar al unei companii a recunoscut că acum, destul de ciudat, pot planifica încasările mai precis decât plățile, pentru că. veniturile din departamentul financiar sunt deja planificate cumva conform statisticilor, dar nu este clar cum vor apărea plățile acolo. De fapt, înseamnă că atunci când veniturile sunt planificate, atunci chitanțele sunt deja mai ușor de calculat, de exemplu, folosind coeficienți de colectare. În ceea ce privește plățile, de regulă, în orice companie există mai multe elemente de cheltuieli / plăți decât elemente de venituri / încasări. Prin urmare, se dovedește că, dacă venitul este planificat, atunci pe baza acestor informații este mai ușor să se calculeze venitul. Și, deoarece există mai multe elemente de plată, atunci, în consecință, volumul de muncă pentru planificarea plăților este mai mare decât pentru planificarea veniturilor.

Bugetul fluxului de numerar al companiei este, de asemenea, un indicator al muncii grele a departamentelor. Atunci când planificarea într-o companie este setată corect, atunci finanțarea alocată ar trebui să fie cu siguranță suficientă pentru ca departamentele să își îndeplinească bugetele. Daca din analiza plan-factuale a executiei bugetului de cash flow rezulta ca implementarea acestuia in termeni de plati este mai mica de 95% (atunci cand planul de incasari este indeplinit), atunci rezulta ca bugetul de numerar planificat a fost supraevaluat, ceea ce înseamnă că și cheltuielile planificate au fost supraevaluate și au subestimat rezultatul financiar planificat al companiei. Aici, desigur, s-ar putea obiecta: dacă întrebarea este pusă atât de dur, atunci unitățile vor cere mai mult și vor cheltui integral, chiar dacă nu au nevoie. Aici vă vor ajuta bugetul de venituri și cheltuieli și bugetul de bilanţ.

Dacă departamentele cer și primesc mai mulți bani decât au nevoie, atunci acest lucru fie va crește activele pe care le folosesc (mai precis, le păstrează în stoc), fie va crește costurile departamentelor (sau ambele), iar apoi și pe indicatorii financiari și economici, de care se leagă schema de motivare a Districtului Federal Central. Adică, dacă, pe lângă sistemul de control, leagă motivația pentru execuția bugetelor, atunci nu va fi profitabil ca departamentele să „mâncă” în mod necorespunzător bugetul, deoarece acest lucru le va afecta salariile. Desigur, neîndeplinirea bugetului de numerar se poate datora faptului că firma nu a primit veniturile pe care le aștepta. În acest caz, trebuie să efectuați un alt tip de analiză, și anume: să urmăriți rapid încasările și cedările fluxurilor de numerar (este foarte posibil să faceți acest lucru foarte repede, spre deosebire de venituri și cheltuieli) și să determinați cum să gestionați cel mai eficient cantitate limitată de flux de numerar.

Trebuie remarcat faptul că bugetul fluxului de numerar, totuși, ca toate celelalte bugetele financiare, poate fi compilat numai pentru întreprindere în ansamblu (și pentru un grup de întreprinderi - în cazul unei structuri holding). Adică bugetele financiare sunt întocmite în funcție de obiectele bugetare de cel mai înalt nivel. Aceasta înseamnă că nu este posibil să se întocmească un buget de flux de numerar, de exemplu, pe diviziune.

Este clar că este posibil să legați mai mult sau mai puțin precis încasările fluxului de numerar de departamente, dar este puțin probabil să faceți același lucru cu plățile. Dar, cu toate acestea, avem meșteri care încearcă chiar să lege rămășițele fluxului de numerar de unități. O astfel de dorință este determinată de o dorință complet de înțeles - de a introduce responsabilitatea reală pentru cheltuirea fluxului de numerar. Adevărat, așa cum arată practica, astfel de încercări nu dau niciun efect real. Totuși, nu ar trebui să uităm de obiectivul principal al bugetării fluxului de numerar. Prin urmare, modelul bugetar al fluxului de numerar trebuie construit pe baza acestui obiectiv.

Astfel, principalul lucru pe care ar trebui să-l prevadă modelul de buget de numerar este consolidarea corectă a tuturor fluxurilor financiare și determinarea soldului fluxurilor de numerar la sfârșitul perioadei. În plus, modelul bugetar al fluxului de numerar ar trebui să permită calcule variante, din nou în scopul eliminării deficitului bugetar. Sau, invers, în cazul detectării unui excedent de flux de numerar, bugetul fluxului de numerar ar trebui să semnaleze acest lucru, iar compania ar trebui să ia o decizie adecvată de a utiliza excedentul bugetar identificat.

Calculul deficitului/excedentului bugetar al fluxului de numerar

Destul de ciudat, dar o sarcină atât de simplă precum calcularea deficitului / excedentului bugetului de numerar nu este rezolvată corect la unele întreprinderi. De exemplu, într-o întreprindere atunci când se calculează Bugetul anual fluxul de numerar pentru anul ca deficit (sau excedent) al bugetului în fiecare lună, a fost luat fluxul financiar total, adică diferența dintre încasările și plățile planificate.

De fapt, pentru estimarea deficitului, este necesar să se țină cont nu doar de fluxul de numerar, ci și de soldurile fluxurilor de numerar la începutul perioadei. Dacă compania are resurse financiare la începutul lunii, atunci acestea pot bloca suma negativă a fluxului financiar în intrare luna aceasta, și nici atunci nu va lipsi.

Formula de calcul a deficitului (excedentului) bugetului fluxului de numerar:

Deficit (surplus) = Fin. resurse la începutul perioadei + Flux financiar (Încasări - Plăți).

Pe Figura 3 este dat un exemplu de buget fără deficit. În ciuda faptului că fluxul financiar (diferența dintre încasări și plăți) este negativ în perioadele a 2-a, a 4-a și a 5-a, acest plan financiar este lipsit de deficit, deoarece. nu există o singură perioadă la sfârșitul căreia să fie dezvăluit un rezultat negativ, adică o lipsă de fonduri (pe grafic, acest indicator se numește „Bani la sfârșitul perioadei”).

Fig.3. Un exemplu de buget fără deficit

Deficitul total pentru anul este cel mai mare sens negativ indicatorul „Numerar la sfârșitul lunii”. Astfel, după recalculare, deficitul bugetar real al acestei întreprinderi s-a dovedit a fi aproape de două ori mai mare. A trebuit să caut surse suplimentare de finanțare pentru a acoperi deficitul necalificat.

Pe lângă faptul că unele companii folosesc indicatorul greșit pentru a calcula deficitul bugetar al fluxului de numerar, tot nu pot calcula corect deficitul, chiar dacă sunt ghidate nu de fluxul de numerar, ci de restul fluxului de numerar. Ideea este că în unele companii, pentru a determina deficitul fluxului de numerar, acestea însumează toate numerele negative din rândul „Numerar la sfârșitul perioadei” și atrag resurse de credit într-un volum mai mare decât este necesar. Și aceasta, la rândul său, duce la o scădere rezultat financiarîn BDR (% din împrumuturi este unul dintre elementele de cheltuieli curente).

Apropo, această împrejurare este unul dintre motivele pentru care bugetul de venituri și cheltuieli nu poate fi întocmit din prima tiraj. Decizia de a lua un împrumut se ia pe baza rezultatelor analizei bugetului fluxului de numerar, care este luat în considerare după bugetul de venituri și cheltuieli. Astfel, se obține o anumită buclă: se întocmește un proiect de buget de venituri și cheltuieli, apoi un buget de cash-flow, iar apoi este posibilă ajustarea bugetului de venituri și cheltuieli, apoi din nou bugetul de cash-flow etc. De fapt, nu este nimic în neregulă cu asta. Dacă modelul financiar este construit corect, atunci toate calculele vor fi efectuate la nivelul de calitate adecvat.

Exemplu de model de buget al fluxului de numerar

Un exemplu de buget de flux de numerar este prezentat în tabelul 3. În acest exemplu, bugetul fluxurilor de numerar, așa cum era de așteptat, conține toate elementele principale: soldul fluxurilor de numerar la începutul perioadei, încasările și plățile fluxurilor de numerar și soldul fluxurilor de numerar la sfârșitul perioadei. .

Tabelul 3. Exemplu de buget al fluxului de numerar

Încasările și plățile fluxului de numerar sunt împărțite în trei componente: activități de bază, de investiții și financiare. La consolidarea bugetului de numerar, se calculează mai întâi încasările și plățile pentru activitățile de bază, apoi pentru activitățile de investiții și, în final, pentru activitățile financiare.

Venitul din exploatare în acest exemplu de model de buget al fluxului de numerar conține trei elemente: venituri din vânzări perioada curenta, încasări din vânzarea perioadei precedente, avansuri primite de la cumpărători. O astfel de împărțire a articolelor poate fi convenabilă, mai ales dacă trebuie să căutați o soluție pentru a elimina deficitul bugetar rezultat. După cum știți, o modalitate de a elimina deficitul este accelerarea fluxului de numerar de la cumpărători. Aceasta înseamnă că în lunile cu probleme de lichiditate va fi necesară evaluarea opțiuni posibile pentru a crește valorile unor articole precum avansurile și încasările din vânzarea perioadei curente.

În acest exemplu de model de buget al fluxului de numerar, informațiile despre încasările fluxurilor de numerar din activitățile de exploatare sunt preluate din graficul încasărilor de vânzări. În ceea ce privește elementele de plăți pentru activitatea principală, există deja mult mai multe decât elemente de venit (vezi. Tab. 1). Plățile pentru achiziționarea de materiale sunt, de asemenea, împărțite în mai multe articole, în funcție de perioada de plată și de primirea efectivă a materialelor la depozitele întreprinderii. O astfel de împărțire poate fi utilă și în rezolvarea problemei lichidității și eliminarea deficitului de numerar. La urma urmei, schimbarea programelor de plată este, de asemenea, una dintre pârghiile de influență asupra lichidității companiei într-o anumită perioadă. Datele de plată pentru achiziții sunt preluate din graficele de plată ale materialelor respective.

Următorul element de salarizare din acest exemplu de buget al fluxului de numerar este salariile. Datele pentru consolidarea informațiilor privind acest articol de plăți sunt preluate din graficul de rambursare a restanțelor salariale.

Informațiile despre plățile de impozite ajung la bugetul fluxului de numerar din bugetul fiscal, care conține date despre taxele planificate, plățile și datoriile acestora. Plățile de închiriere din acest exemplu de model BDDS sunt împărțite în mai multe elemente. Compania închiriază spații pentru biroul central, depozit și, de asemenea, intenționează să închirieze mai multe camere în centrul de afaceri pentru sucursală. Datele privind plățile pentru închirierea depozitului sunt preluate din punctul de plată pentru cheltuielile generale de producție și informații despre plăți de chirie pentru sediul central provine din bugetul cheltuielilor administrative si de gestiune. În ceea ce privește plățile pentru închirierea spațiilor pentru o sucursală, informațiile relevante merg la bugetul de numerar din bugetul de investiții pentru crearea unei noi sucursale.

Costurile cu energia sunt colectate din toate articolele legate de plățile pentru resurse energetice. Plăți pentru cheltuieli de calatorieîn acest exemplu sunt împărțite în mai multe articole. Datele despre călătoriile de afaceri ale angajaților Direcției Marketing și Vânzări (călătorii de afaceri comerciale) sunt transferate în bugetul de numerar din bugetul de cheltuieli de afaceri. Informațiile despre călătoriile de afaceri ale personalului administrativ și managerial sunt preluate din bugetul funcțional cu același nume. Și, în sfârșit, plăți pentru călătoriile de afaceri care sunt planificate în conformitate cu proiect de investitii pentru crearea unei sucursale sunt preluate din bugetul sucursalei (din sectiunea „Fluxuri financiare”).

Plățile pentru costurile de transport sunt alcătuite din două articole: plăți pentru articole costuri de transport(informațiile sunt consolidate în bugetul costurilor de transport), plăți de întreținere și reparații Vehicul(datele provin din elemente de costuri generale).

Plățile publicitare și promoționale din acest exemplu sunt consolidate într-un buget de flux de numerar din mai multe bugete: bugetul afacerii și bugetele de investiții pentru proiectele de dezvoltare a companiei. Datele de plată ale cercetării de marketing sunt consolidate în bugetul fluxului de numerar în același mod ca și publicitatea.

Plăți legate de finanțare echipament de productie, ajung la bugetul fluxului de numerar din elementele de plată pentru costurile generale ale companiei. Acestea din urmă, la rândul lor, sunt întocmite pe baza programului PPR (întreținere preventivă programată).

Plățile pentru cheltuielile administrative și de management în acest model sunt împărțite în mai multe articole. Elementele de plată pentru proiectele de dezvoltare sunt preluate din bugetele de investiții respective. Costurile de papetărie și cheltuielile de comunicare în birou sunt creditate în bugetul de numerar din bugetul de costuri administrative și de management.

Plățile dobânzilor pentru un împrumut sunt calculate automat pe baza informațiilor despre primirea resurselor de credit, rambursarea împrumuturilor și dobândă pe împrumuturi. Alte plăți din acest exemplu includ plăți pentru toate celelalte companii generale, cheltuieli generale de producție și vânzare. Aceste date sunt preluate din bugetele funcționale respective.

După cum se poate observa din exemplul luat în considerare, spre deosebire de bugetul de venituri și cheltuieli, este mai convenabil să se prezinte elementele de plăți din bugetul fluxului de numerar și nu pe domeniile de cheltuieli (producție, comerciale, administrative și manageriale), ci prin anumite elemente de plată. Această abordare va crește eficiența controlului bugetului cash-flow-ului atât la etapa de compilare, cât și la etapa de implementare (la monitorizarea cererilor de plată), cât și la etapa analizei plan-factuale a execuției bugetului de numerar.

În ceea ce privește încasările și plățile din activități de investiții, după cum se poate observa din exemplu, nu sunt planificate încasări în bugetul fluxului de numerar (vezi. Tab. 3). Doar un articol de plăți pentru activități de investiții din acest exemplu este completat cu numere. Aceasta este achiziția de mijloace fixe. Aceste informații intră în bugetul fluxului de numerar din bugetele de investiții. Aici trebuie să acordați atenție faptului că tocmai acele elemente de plăți care sunt considerate formal investiții vin aici. Adică, o parte din elementele bugetului de investiții se pot referi în mod oficial venit curentși plăți.

Dintre elementele de încasări și plăți pentru activități financiare din acest exemplu de buget de numerar, doar încasările și rambursarea împrumuturilor sunt nenule. Acest lucru se datorează faptului că nu au fost planificate tranzacții financiare în perioada planificată și nu au fost acumulate sau plătite dividende. Trebuie remarcat faptul că acest model utilizează norma soldului minim al fluxului de numerar, astfel încât modelul în sine calculează valorile necesare ale resurselor de credit. Mai mult, se determină valorile cerute în fiecare perioadă și se calculează sumele care pot fi plătite în fiecare lună pentru rambursarea împrumutului și dobânda la împrumut.

Pentru economie reală este foarte important să nu existe „găuri” în planificarea actuală a fondurilor, adică toate facturile trebuie plătite la timp, salariile trebuie plătite la timp. Pentru a face acest lucru, compania caută să accelereze procesul de obținere a veniturilor de la clienți și clienți. Bugetul fluxului de numerar ajută asistență financiarăîntreprinderilor să decidă asupra finanțării activităților curente (dacă se formează decalaje de numerar) sau retragerea fondurilor din circulație.

Finanțarea se realizează prin negocieri cu contractorii pentru accelerarea plății, cu băncile pentru creditele pe termen scurt, cu furnizorii pentru plata amânată. Puteți retrage bani din circulație în următoarele moduri: depozite în bănci pentru a primi dobândă, acordarea de amânări contrapărților pentru a îmbunătăți parteneriatele, retragerea de fonduri de la o întreprindere pentru a investi în valori mobiliare, extinderea producției etc. De asemenea, fondurile pot fi pur și simplu acumulate pentru a crea o „pernă”, care este deosebit de importantă în zorii introducerii planificării într-o întreprindere, când planurile diferă semnificativ de situația reală.

Structura bugetului fluxurilor de numerar este similară cu structura Situației fluxurilor de numerar la întreprindere (Formular nr. 4). Cu toate acestea, aceasta nu este o formă reglementată, ci o formă de management, deci are unele diferențe.

În acest articol, luăm în considerare caracteristicile planificării fluxului de numerar în industria construcțiilor.

Prima caracteristică a construcției este în contabilitatea obiectelor, adică în gestionarea mai multor obiecte (uneori fără legătură). A doua caracteristică este că o firmă de construcții poate construi pentru ea însăși (când obiectul de construcție devine proprietate) și pentru client. Și a treia caracteristică - o companie de construcții atrage adesea antreprenori pentru muncă sau pentru o parte a lucrării, ceea ce afectează și planificarea și bugetarea.

În tabel. 1 prezintă bugetul fluxului de numerar companie de constructii. În acest articol, nu vom face o distincție între o organizație contractantă și o autoritate contractantă, deoarece principiile pentru primirea fondurilor sunt aceleași.

Tabelul 1. Structura bugetului de numerar al unei firme de construcții

Index	Sens
Bani gheatafluxul din operațiuni
Sursa de venit:
avansuri de primit
chitanțe din formularele depuse KS-2, KS-3, vânzări de obiecte
inclusiv obiecte
Cheltuire:
salariu
plata pentru serviciile contractorilor
alte cheltuieli
costuri pentru materiale și componente
costuri fixe
taxe
cheltuiala cu dobanda
plăți de leasing
inclusiv obiecte
Bani gheataflux din activitatea de investiţii
Sursa de venit:
Achizitie de mijloace fixe
Alte investitii
Cheltuire:
Vânzarea mijloacelor fixe
Altă aprovizionare
Bani gheatafluxul din activități financiare
Sursa de venit:
Obținerea de împrumuturi
Vânzarea de acțiuni și alte valori mobiliare
Cheltuire:
Cumpărarea de acțiuni
Returnarea împrumuturilor
Fluxul total de numerar
Numerar la începutul perioadei
Cash la sfârșitul perioadei

Bugetul fluxului de numerar este format din trei mari părți: activități de exploatare, activități de investiții și activități financiare.

Activitati de operare- construirea instalatiilor si implementarea acestora (livrarea catre client). În activitățile de exploatare, există cheltuieli și încasări de numerar.

Activitati de investitii- investiții pe termen lung și încasări din achiziția de mijloace fixe și alte investiții de capital. Această parte a planului este importantă din punct de vedere strategic, deoarece fără investiții nu va exista o dezvoltare a companiei (vorbim despre dezvoltarea calitativă asociată cu reînnoirea echipamentelor).

Activitati financiare- cea mai importantă parte pentru „legarea” bugetului. Acest lucru se datorează faptului că planificarea primei părți este asigurată de forțele multor departamente ale întreprinderii care nu sunt coordonate între ele. Activitățile de investiții sunt planificate de către unitățile de management și producție. Activitățile financiare sunt planificate de departamentul de contabilitate al întreprinderii, departamentul financiar și PEO. Dar după rezumarea datelor în tabel. 1 se poate dovedi că fluxul din activitatea curentă va fi nefavorabil. Nu înseamnă că este negativ. Există două linii în BDDS: soldul de numerar la începutul și la sfârșitul perioadei. Prin urmare, dacă există un sold în exces, proprietarii întreprinderii pot decide să ramburseze anticipat împrumutul sau să investească în capital fix, iar dacă există un deficit (sold negativ la sfârșitul lunii), pot solicita finanțare suplimentară. .

Atunci când planificați fluxul de numerar, pe lângă legarea bugetului în ansamblu, este important să luați în considerare un aspect. Fluxul din activitățile de exploatare trebuie să fie pozitiv. Din această parte a bugetului, compania câștigă profit. În activitățile de producție (și în construcții, cu unele restricții), întreprinderea trebuie să acumuleze profit în fiecare lună. Fluxul din activitatea de investiții trebuie să fie negativ, adică întreprinderea trebuie să-și investească numerarul în achiziționarea de echipamente noi. Fluxul din activități financiare echilibrează celelalte două activități.

Notă! Dacă o întreprindere are un flux de numerar negativ din activitățile de exploatare, dar un flux de numerar pozitiv din activitățile de investiții, acesta este un semn alarmant. Acest lucru se poate datora faptului că firma finanțează activitati curente prin vânzarea mijloacelor fixe. Este clar că o astfel de întreprindere în viitor nu se poate aștepta la succes.

Astfel, planificarea fluxului de numerar permite companiei să se miște, de asemenea, într-o direcție importantă din punct de vedere strategic. Se poate adăuga că planul de venituri și cheltuieli nu ne va arăta o imagine atât de completă precum BDDS, deoarece investițiile în mijloace fixe nu sunt cheltuieli, ci cheltuieli (adică nu reduc veniturile impozabile). Și dacă întocmiți doar un buget de venituri și cheltuieli, atunci achiziția de mijloace fixe nu va fi deloc vizibilă (dacă procesul de planificare este corect construit din punct de vedere al contabilității).

Acum să aruncăm o privire mai atentă asupra modului în care este planificat bugetul fluxului de numerar. De obicei, bugetul datîntocmit pentru anul, defalcat în trimestre și luni.

Compilarea pentru anul este de obicei realizată de conducere sau de proprietari, deoarece aceștia stabilesc prioritățile strategice ale companiei. În plus, întocmirea BDDS pe un an nu este la fel de informativă ca pentru o perioadă mai scurtă, întrucât acest buget nu servește la asigurarea eficienței întreprinderii, ci la asigurarea finanțării acesteia. Prin urmare, vom lua în considerare doar procesul de compilare pentru o perioadă scurtă de timp - un sfert sau o lună (așa-numita ajustare a BDDS înainte de începutul lunii).

Procesul de planificare a fluxului de numerar pentru o lună constă în mai multe etape.

Etapa 1- determinarea prognozei pentru luna curentă. Se desfășoară de obicei în perioada 20-25 ale lunii. Pe parcursul etapei, de la departamente sunt colectate date clarificatoare pentru a determina soldul de numerar disponibil și în conturi la sfârșitul lunii (curente). Această sumă din bugetul de numerar al lunii următoare va fi soldul de la început.

Etapa 2- colectarea de informații de la departamente cu privire la plăți și încasări în luna planificată.

Departamentul de buget primește încasări planificate pentru formularele de raportare închise (dacă firma este antreprenor), de la departamentul de vânzări - chitanțe planificate pentru obiectele vândute, de la locul de producție, furnizori - date privind plățile planificate pe facturile către contractori pentru lucrările efectuate și materiale furnizate, de la departamentul de contabilitate - plăți anticipate de taxe. Plățile salariaților către angajați pot fi anticipate atât de personal (ăi țin tabelul de personal), cât și de contabilitate (pe baza perioadelor anterioare). Adesea, previziunile salariale sunt efectuate de către PEO, ceea ce se datorează volumului mare de muncă al departamentului de contabilitate și simplității calculării remunerației angajaților.

Este recomandabil să formați încasările și plățile planificate defalcate pe săptămâni, sau chiar pe zile. Acest lucru se face pentru a evita lipsurile de numerar nu numai la sfârșitul lunii, ci pe toată perioada. De regulă, această metodă de planificare ajută companiile instabile sau companiile în care planificarea financiară și economică este încă brută.

De asemenea, de la departamentele de productie se primesc platile planificate pentru proviziile (investitiile) de echipamente convenite cu conducerea companiei, iar de la departamentul financiar (contabilitate) - platile planificate la imprumuturi.

Etapa 3- bugetarea fluxului de numerar. Acest proces este gestionat de PEO. Este recomandabil să automatizați procesul în MS Excel folosind macrocomenzi sau consolidare. Este important ca până la următoarea etapă, PEO să aibă un BDDS comun într-un singur sistem de informații, precum și aplicații din toate departamentele într-o formă lizibilă. Pentru fiecare element de cost, vă puteți defini propriile coduri (pot fi unice sau în conformitate cu RAS).

Etapa 4- discutarea bugetului de numerar la comisia de buget. În companii (în special în cele tinere) poate să nu existe un comitet bugetar, apoi are loc discuția între toți participanții la procesul de compilare a BDDS și conducerea întreprinderii.

La această întâlnire, IEE prezintă un buget al fluxului de numerar defalcat pe zile, săptămâni. Dacă este necesar, fiecare element de cost poate fi împărțit în departamente. Acest lucru se realizează prin utilizarea instrumentelor software, în special a funcției Excel „Subtotaluri”. Un exemplu al acestui buget, defalcat pe săptămâni, este prezentat în Tabel. 2. Compania în cauză plănuiește să primească numerar de la client la începutul lunii, iar din vânzarea propriilor facilități la sfârșitul lunii.

Tabelul 2. Un exemplu de buget de numerar pentru o companie de construcții (mii de ruble)

Index	01-07 zi	08-14 zile	15–21	22–28	29–31	Total
Bani gheatacurgeredin activitățile de exploatare	13 000,0	–13 000,0	–14 000,0	12 500,0	23 000,0	21 500,0
Sursa de venit:
Cheltuire:
Bani gheatacurgeredin activitatea de investiţii						–5000,0
Sursa de venit:
Cheltuire:
Bani gheatacurgeredin activitati financiare	-3 000,0					–3000,0
Sursa de venit:
Cheltuire:
Fluxul total de numerar		–13 000,0	–14 000,0	12 500,0	23 000,0	13 500,0

Astfel, în ciuda faptului că fluxul total de numerar al companiei este pozitiv, la anumite intervale de timp există un „cash gap”, adică un sold de numerar negativ (vezi figura).

Lacunele de numerar la întreprindere

Văzând o astfel de imagine, comisia de buget poate decide cu privire la finanțare suplimentară, accelerând primirea de fonduri din vânzarea de obiecte. Potrivit echipei de vânzări, aceștia vor putea grăbi primirea fondurilor cu o săptămână. Dar asta nu va fi suficient. Restul conducerii decide să ia banca. Apoi BDDS va fi următorul (Tabelul 3).

Tabelul 3. Bugetul ajustat al fluxului de numerar

Index	01-07 zi	08-14 zile	15–21	22–28	29–31
Fluxul de numerar din activitățile de exploatare
Sursa de venit:			35 000,0	73 000,0
Cheltuire:
Fluxul de numerar din activități de investiții
Sursa de venit:
Cheltuire:
Fluxul de numerar din activități financiare
Sursa de venit:		13 000,0
Cheltuire:			13 000,0
Fluxul total de numerar				50 500,0	-50 000,0	13 500,0
Numerar la începutul perioadei
Cash la sfârșitul perioadei

Vedem că, în general, fluxul nu s-a schimbat, fluxul de fonduri la întreprindere pur și simplu s-a accelerat (modificările sunt evidențiate cu caractere cursive).

Un astfel de buget al fluxului de numerar poate fi luat ca bază și ghid de acțiune de către toate departamentele.

Să ne concentrăm pe scurt pe controlul fluxului de numerar. Cu un astfel de plan în vigoare, toate ordinele de plată trebuie să fie semnate de șeful IEO, deoarece departamentul său trebuie să controleze plata în cadrul planului. De îndată ce PEO vede un exces de plăți sau neprimirea veniturilor (creditelor), el trimite un semnal directorului financiar pentru a lua o decizie sau a găsi vinovații. Acesta poate fi departamentul de vânzări, departamentul de producție, precum și departamentul de contabilitate, care a calculat incorect taxele.

Cu un sistem de planificare matur la întreprindere, se aplică bonusuri pentru calcule incorecte și remunerație suplimentară pentru conformitatea cu planul.

Procesul de implementare a planificării fluxului de numerar include următorii pași.

Etapa 1- planificare fără automatizare. În această etapă, planificarea se realizează prin transferarea notelor către departamente cu date, aducerea acestora într-un singur sistem în PEO și imprimarea către management. Durata acestei etape este cea mai mare, deoarece în procesul de implementare a acesteia se stabilește ce tipuri de planuri să elaboreze, cine este responsabil pentru ce, care ar trebui să fie intervalul de timp. De regulă, durează aproximativ trei până la patru luni, în funcție de dimensiunea întreprinderii și de interesul directorului general și al departamentelor în implementarea planificării.

În această etapă au loc diverse consultări între CEO, contabilul șef (deși nu ar trebui să fie implicat în acest proces) și șeful IEE. În același timp, CEO-ul vrea să înțeleagă cum funcționează eficient întreprinderea, ce profit sau pierdere, câți bani are și cine datorează cui. Sunt cazuri când se întocmește un buget, care are elemente atât din BDDS, bugetul de venituri și cheltuieli, cât și bugetul în bilanţ. Un astfel de buget nu va converge niciodată, nu poate fi automatizat și, de asemenea, va fi imposibil de organizat responsabilitatea pentru faptul că nu este îndeplinit, pentru că dacă există o lipsă de fonduri, ei pot spune: dar există profit, si invers. Prin urmare, atunci când implementați planificarea DDS, este important să separați muștele de cotlet. Fiecare dintre cele trei bugete trebuie implementat separat, dar pe parcursul procesului, desigur, ele trebuie legate.

Etapa 2- planificare automatizata. În această etapă, se creează Sistem informatic pentru a colecta indicatori de la departamente, consolidarea acestuia. Livrarea informațiilor către conducere este, de asemenea, automatizată. În această etapă, chiar și ședințele comitetului bugetar pot fi excluse, deoarece conducerea poate decide singură care departamente pot crește fluxul de numerar. În această etapă, cu ajutorul serviciului de informatizare a întreprinderii, procesul de întocmire a planurilor este automatizat. Poate fi rezolvată folosind aplicații standard de birou, cum ar fi MS Excel și MS Outlook. În funcție de dimensiunea întreprinderii, această etapă poate dura până la două luni.

În stadiul de automatizare este necesară și asigurarea coerenței bugetelor. Elementele principale ale BDDS ar trebui să fie împletite cu celelalte două bugete, de exemplu, soldurile din contul curent și numerarul din bugetul din bilanţ ar trebui să fie egale cu soldurile din bugetul fluxului de numerar.

În general, după trecerea prin două etape, de regulă, dezvoltarea planificării fluxului de numerar se încheie, deoarece se crede că „și așa totul funcționează”. Dar la a treia etapă se pune motivația, care este deosebit de importantă pentru execuția precisă a planurilor.

Etapa 3- planificare formalizată. În această etapă, este în curs de elaborare un regulament de planificare, care include următoarele:

departamentele implicate în planificare;

momentul de pregătire a informațiilor;

diverse opțiuni de dezvoltare (dacă este necesar);

procesul de elaborare și aprobare a planurilor;

Responsabilitatea pentru implementarea planului.

De obicei, durează până la șase luni pentru a implementa un element relativ simplu de planificare precum planificarea fluxului de numerar.

Ultimul lucru pe care aș dori să-l spun este voința CEO-ului atunci când implementează planificarea fluxului de numerar. Succesul implementării depinde în întregime de cât de interesat va fi el de o astfel de implementare. Deoarece departamentele de producție ale întreprinderii nu sunt dispuse să planifice, li se pare că este nevoie de mult timp, în timp ce este inutil și este încă imposibil să planificați totul. În acest caz, directorul general trebuie să arate cât de importantă este planificarea pentru dezvoltarea întreprinderii și să sublinieze că, prin organizarea corectă a planificării, toate întreprinderile rezolvă cu succes această problemă.

La planificare, PEO trebuie să întocmească în mod competent formate pentru tabelele de management, să prescrie reglementări și să participe la automatizarea planificării și, după implementarea acesteia, la menținerea sistemului de planificare în modul de lucru.

Este important să ne amintim o regulă de aur: cu cât sunt create mai puține tabele de planificare, cu atât mai bine. Este mai bine să păstrați toate calculele voluminoase în biroul PEO.

Veselov A.I., specialist șef al departamentului control bugetar Departamentul de Economie și Finanțe SRL CB „Agrosoyuz” (Moscova), Ph.D. economie Științe

Planul fluxului de numerar arată disponibilitatea banilor pentru implementarea activităților curente de afaceri la începutul și sfârșitul fiecărei luni în perioada de calcul al proiectului. Suma numerarului este o valoare pozitivă, ceea ce indică suficiența numerarului pentru decontări (Tabelul 9). Perioada de calcul pentru planul de fluxuri de numerar corespunde perioadei de calcul pentru planul de venituri și cheltuieli.

Prognoza debitului bani adevarati(numerar) se bazează pe planul de încasări și plăți în numerar. Este compilat pentru 1 an cu o defalcare lunară. Venitul poate varia de la lună la lună, la fel și numerarul generat din vânzarea produselor. Prognoza fluxului de numerar este cea care relevă aceste condiții.

Elaborarea unui plan de flux de numerar este o etapă importantă în calculele financiare pentru proiect (Tabelul 9). Acest plan arată securitatea resurse financiare procesul de implementare a proiectului în fiecare etapă. Tabelul pentru evaluarea fluxului de bani reali este documentul principal conceput pentru a determina nevoia de capital, pentru a dezvolta o strategie de finanțare a unei întreprinderi, precum și pentru a evalua eficacitatea utilizării acestuia.

Tabelul 8 - Planul de venituri și cheltuieli, rub.

	Titlul articolului
	Venituri (venituri)
	Consum, incl.
	Consumabile
	alte cheltuieli
	Tarif
	Contribuții de asigurări medicale obligatorii la întreprinderile federale.
	Contribuții CHI teritorial antreprenorial
	Contribuții la OPS ale unui antreprenor
	Profit înainte de impozitare
	Venitul net al antreprenorului

Continuarea tabelului 8 - Planul de venituri și cheltuieli, frec.

	Titlul articolului
	Venituri (venituri)
	Consum, incl.
	Consumabile
	alte cheltuieli
	Tarif
	Contribuții ale asigurării medicale obligatorii federale pre
	CHI contributii teritoriale pre
	Contribuții la OPS ale unui antreprenor
	Profit înainte de impozitare
	Venitul net al antreprenorului

Tabelul 9 - Planul fluxului de numerar, frecare

	Titlul articolului
	Sursa de venit
	Venituri din investiții
	Venituri (venituri)
	Transferuri, inclusiv
	Costuri de deschidere a afacerii
	Consumabile
	alte cheltuieli
	Tarif
	contribuții CHI federal prev.
	CHI contribuții teritoriale prev.
	Contribuții la OPS ale unui antreprenor

Tabelul 9 continuare - Planul fluxului de numerar

	Titlul articolului
	Cash la începutul lunii
	Sursa de venit
	Venituri din investiții
	Venituri (venituri 0
	Transferuri, inclusiv
	Costuri de deschidere a afacerii
	Consumabile
	alte cheltuieli
	Tarif
	Contribuții ale asigurării medicale obligatorii federale pre
	Contribuțiile CHI sunt teritoriale
	Contribuții la OPS ale unui antreprenor
	Cash la sfârșitul lunii