Gdje je vrijednost imovine u bilansu stanja? Knjigovodstvena vrijednost: definicija i karakteristike

Postoji prilično veliki broj finansijskih pokazatelja koji mogu okarakterisati koliko je efikasan poslovni model određene komercijalne kompanije. To uključuje neto imovinu. Ovaj indikator može biti od interesa za investitora, partnera, kreditora, a koristan je i za menadžere kompanije odgovorne za njegov razvoj. Kako se izračunava vrijednost neto imovine u savremenim ruske kompanije? Koje akreditive se mogu koristiti za ovo?

Šta su neto imovina?

Hajde da prvo proučimo suštinu dotičnog pojma. Neto imovina predstavlja finansijski pokazatelj, koji se definiše kao razlika između sve imovine organizacije (doo ili AD) koja je prihvaćena za računovodstvo i obaveza koje se takođe uzimaju u obzir u računovodstvu. Istovremeno, utvrđivanje cifara za svaku od komponenti formule neto imovine vrši se, po pravilu, na osnovu odredbi regulatornih pravnih akata, kao i različitih naredbi i dopisa vladinih službi. Ali postoje i formule za izračunavanje ovog pokazatelja, utvrđene u naučnoj i stručnoj zajednici. Ali prije nego što ih istražite, bit će korisno proučiti strukturu u kojoj je čist

Struktura neto imovine

Kao što smo već napomenuli, indikator koji se razmatra izračunava se kao razlika između stvarnog zbira svih sredstava i obaveza. U skladu sa stajalištem raširenim među ruskim ekonomistima, prvi bi trebao uključivati:

dugotrajna imovina, koju predstavljaju osnovna sredstva, nematerijalna sredstva, dugoročna ulaganja;
obrtna sredstva predstavljena raznim zalihama, potraživanjima, kratkoročna ulaganja, PDV na kupljene artikle inventara.

Istovremeno, stručnjaci preporučuju da se iz sastava obrtne imovine izuzmu troškovi preduzeća za otkup akcija radi njihove prodaje ili povlačenja sa tržišta, kao i dugovi osnivača za isplate. struktura obaveza treba da sadrži:

dugoročni i korporativni krediti;
dugovanja;
rezerve za buduće troškove;
dugovanja prema osnivačima za prenos prihoda.

Takođe, formula za neto imovinu, zasnovana na strukturi takve imovine koja se razmatra, uključuje uključivanje u prvi i drugi indikator bilo koje druge informacije koje se na ovaj ili onaj način mogu klasifikovati kao resursi kompanije ili njene obaveze. Gore smo naveli da se mogu koristiti različiti izvori metodologije koji se mogu koristiti za izračunavanje predmetnog finansijskog indikatora. pravni akti. Tako je jedan od osnovnih važećih zakonskih propisa koji uređuje obračun neto imovine Naredba Ministarstva finansija od 28. avgusta 2014. godine broj 84n. Razmotrimo kako izračunati neto imovinu (formula za njihovo određivanje, zapravo, predstavljena je i u navedenim pravnim aktima) predlaže Ministarstvo finansija.

Utvrđivanje neto imovine metodom Ministarstva finansija

Prvo, kompanija treba da zbroji svu evidentiranu imovinu i obaveze. Pri tome, ne treba uzimati u obzir podatke o vanbilansnim računima, kako smatraju stručnjaci iz Ministarstva finansija.

Drugo, formula neto imovine prema metodi Ministarstva finansija Ruske Federacije pretpostavlja isključivanje iz imovine takvih pokazatelja kao što su dugovi osnivača (akcionara, vlasnika) za uplate u odobreni kapital ili dionice (u tom smislu, stav Ministarstva finansija poklapa se sa pristupom stručnjaka, o čemu smo gore govorili), od obaveza – budući prihodi koji se vezuju za državna podrška, kao i besplatnog prijema bilo koje imovine.

Još jedna nijansa određivanja iznosa neto imovine u skladu sa metodologijom koja se razmatra je da se oba parametra formule za njihovo izračunavanje moraju izračunati na osnovu vrednosti, koja se ogleda u bilans. Istovremeno, formula za izračunavanje neto imovine koju je predložilo Ministarstvo finansija je po koncepciji slična drugim pristupima koji su uobičajeni među ekonomistima, koji takođe uključuju korišćenje podataka iz bilansa stanja. Proučimo sada kako se dotični indikator može izračunati u praksi.

Kako se u praksi obračunava neto imovina?

Formula za izračunavanje neto imovine u principu ima vrlo jednostavnu strukturu. Glavna stvar je da imate pristup brojevima koji se koriste u njemu. Glavni izvor njih, kao što smo gore napomenuli, je bilans stanja organizacije. Ako uzmemo odgovarajući računovodstveni dokument u formatu u kojem je odobren u Rusiji, tada se informacije o imovini kompanije nalaze uglavnom u redu 1600, o obavezama - u redovima 1400 i 1500.

Štoviše, ako slijedimo preporuke Ministarstva finansija Ruske Federacije i od prvog oduzmemo dugove osnivača za uplate u odobreni kapital, od drugog - prihod budućih perioda, tada će nam trebati i računovodstveni podaci koji odražavaju vrijednost prvog indikatora (u pravilu je to zaduženje računa 75), kao i brojeve u redu 1530 (za drugi parametar).

Stoga će se formula neto imovine primijeniti prema određenom algoritmu. Proučimo ga detaljno.

Formula neto imovine: struktura i dijagram

Prije svega, od brojke u redu 1600 oduzimamo indikator koji odražava dugove osnivača prema društvu za doprinose u osnovni kapital.
Zatim sumiramo indikatore u redovima 1400 i 1500 bilansa stanja.
Zatim oduzmite broj na liniji 1530 od rezultirajućeg rezultata.
Konačna radnja će biti da se od brojke dobijene oduzimanjem iznosa dugova od 1600 oduzme indikator dobijen nakon posljednjeg izračuna.

Kako bi formula neto vrijednosti mogla shematski izgledati? Složimo se da indikator koji se razmatra skraćeno nazivamo NA, linije bilansa kao STR, a računovodstvene račune kao SCH.

Kao rezultat toga, formula za izračunavanje neto imovine u bilansu stanja će izgledati ovako:

NA = (STR 1600 - SCH 75) - (STR 1400 + STR 1500 - STR 1530).

Nakon što smo proučili kako se izračunava odgovarajući finansijski pokazatelj, razmotrimo kako se može koristiti u praksi.

Koji je praktični značaj omjera neto imovine?

Vrijednost neto imovine jedan je od ključnih pokazatelja efektivnosti poslovnog modela kompanije. Glavni kriterij ovdje je pozitivna ili negativna vrijednost odgovarajućeg indikatora. U prvom slučaju, legitimno je govoriti o profitabilnosti preduzeća, i to visokoj investiciona atraktivnost. Zauzvrat, ako formula za neto imovinu u bilansu stanja pokaže negativan rezultat, najvjerovatnije kompanija ima određenih problema.

Kako ispravno protumačiti vrijednost neto imovine?

Mnogo toga u tumačenju indikatora koji se razmatra zavisi od specifične faze razvoja poslovanja. Za mlade kompanije, startape, negativne vrijednosti nisu toliko kritični kao za preduzeća koja su dugo na tržištu. Za firme koje su prisutne u visokoprofitabilnim segmentima, negativan koeficijent neto aktive je takođe prihvatljiv, ali opet, preporučljivo je da ne traje dugo.

Korisno je posmatrati indikator kao što je neto imovina u dinamici tokom nekoliko godina. Ili, koristeći podatke iz tekućeg računovodstva, pratite ih mjesečno ili tromjesečno.

Neto imovina kao faktor upravljanja poslovanjem

Rezultati obračuna neto imovine imaju određeni značaj sa stanovišta poslovnog upravljanja. Na primjer, izračunavanje neto imovine LLC preduzeća (formula za odgovarajuće kompanije i AD će biti ista) može biti korisno:

u slučajevima kada odobreni kapital povećava kroz imovinu DOO;
kada kompanija otkupi hartije od vrednosti od akcionara, kada jedan od učesnika DOO napusti poslovanje;
prilikom isplate dividendi suosnivačima društva;
prilikom izrade izvještaja investitorima;
prilikom analize efikasnosti poslovnog modela kompanije na zahtjev vlasnika;
Kako dodatni izvor podatke o finansijskom stanju preduzeća prilikom razmatranja zahtjevi za kredit banke ili tokom interakcije sa potencijalnim investitorima.

Dakle, izračun predmetnog indikatora je koristan kako sa stanovišta izvještavanja organizacije stejkholderima, tako i u smislu obavljanja analitičkog rada menadžera u cilju optimizacije poslovnih procesa.

Nakon što smo razmotrili pitanje kako izračunati neto imovinu u bilansu stanja (formulu koja se koristi za to smo također proučavali), bit će korisno obratiti pažnju na niz terminoloških nijansi povezanih s praktičnom upotrebom odgovarajućeg indikatora kao što je karakteristika finansijske pozicije preduzeća.

Neto imovina ili kapital?

Na primjer, neki stručnjaci smatraju da dotični pojam treba poistovetiti sa pojmom kapital. Postoji još jedno gledište na ovu tezu. U vezi regulatorna regulativa ekonomskim procesima— u relevantnim ruskim pravnim propisima, dva navedena koncepta se općenito smatraju vrlo sličnim ili identičnim.

Na primjer, Savezni zakon br. 226 od 18. jula 2011. navodi da za bankarske organizacije Ne treba računati neto imovinu, već samo sopstvenih sredstava po redoslijedu koji je zabilježen u propisima Centralne banke Ruske Federacije. Još jedan značajan izvor prava je Pismo Banke Rusije br. 350, izdato 28. oktobra 1996. godine. U njemu se navodi da je neto imovina indikator koji odgovara konceptu vlasničkog kapitala banke.

Dakle, u pogledu finansijskih institucija, koncepte koji se razmatraju treba smatrati identičnima. Stoga, prema nekim istraživačima, formula odobrena istom Naredbom Ministarstva finansija br. 84n i koja se koristi za izračunavanje takvog pokazatelja kao što je neto imovina DOO, u principu, može se koristiti i za određivanje iznosa osnovni kapital kompanije. Što je, pak, ujedno i najvažniji pokazatelj uspješnosti poslovanja.

Postoji pojam koji je po zvuku vrlo sličan onom koji se razmatra – „neto obrtna sredstva“.

Šta su neto obrtna sredstva

Neto obrtna imovina podrazumeva zbir osnovnog kapitala preduzeća (odnosno, u jednom tumačenju, iste neto imovine), kao i dugoročne obaveze umanjene za iznos dugotrajne imovine. Neki stručnjaci definiraju dotični indikator kao razliku između ukupan iznos imovina društva koja se klasifikuje kao kratkoročna i zbir svih onih obaveza društva koje su klasifikovane kao kratkoročne.

Šta pokazuju neto obrtna sredstva?

Neto obrtna imovina je pokazatelj koji se najčešće koristi za procjenu finansijske i ekonomske stabilnosti preduzeća u smislu raspoloživosti resursa za otplatu tekućih dugova, kao i ulaganja u proširenje proizvodnje. Termin koji je u pitanju ima još jedno uobičajeno ime - čisto

Dakle, investitor, kada razmatra izglede za ulaganje u određenu kompaniju (na primjer, u LLC), također može obratiti pažnju na neto obrtna sredstva. Formula za njihovo izračunavanje može se dopuniti onima koje se koriste za određivanje iznosa vlasničkog kapitala. Što su oba indikatora veća, to kompanija može biti atraktivnija za ulaganje.

Neto imovina (NA) je stvarna vrijednost cjelokupne imovine preduzeća, osnovnih sredstava i Novac. Jednostavnije rečeno, oni predstavljaju preostali iznos sopstvene imovine neopterećen obavezama.

Indikator svake godine izračunavaju preduzeća svih organizacionih i pravnih oblika. NA se obračunavaju prilikom organizovanja i vođenja poslovanja i glavni su kriterijum finansijskog blagostanja, solventnosti i stepena rizika od propasti preduzeća.

Postupak proračuna i primjeri

Procedura za obračun vrijednosti je odobrena zakonskim aktima i uputstvima. Obračun je urađen kvartalno i godišnje na datum izvještavanja uz evidentiranje dobijenih rezultata u relevantnim dokumentima.

U proračunima se koriste sljedeće:

Dugotrajna imovina su osnovna i nematerijalna sredstva, dugoročna finansijska ulaganja.
Obrtna imovina su gotovina, potraživanja, vrijednosne papire, proizvodnju, zalihe itd.

Prilikom zbrajanja imovine isključuju se troškovi društva za kupovinu sopstvenih akcija od suvlasnika poslovanja i dug učesnika za ulaganja u osnovni kapital.

Obaveze uključene u obračun uključuju:

dug prema suvlasnicima za isplatu dividendi;
ciljano finansiranje i prihode;
ostale dugoročne obaveze, uključujući odložena plaćanja poreza;
krediti, zajmovi itd.

Prilikom sabiranja obaveza budući prihodi se ne uzimaju u obzir. Štaviše, samo one koje kompanija priznaje u vezi sa primanjem besplatne imovine ili pomoći od države.

Formula izgleda ovako:

NA = (A - ZU - ZVA) - (P - DBP), Gdje:

NA - neto imovina;
A - imovina;
ZU - dug poslovnih učesnika po ulozima u osnovni kapital;
ZBA - troškovi otkupa vlastitih dionica društva od suvlasnika;
P - obaveze;
DBP - odgođeni prihod.

Iznosi za obračun uzimaju se od preduzeća, gde se obaveze vode u redovima 1400 i 1500, imovina - u red 1600. Trebaće vam i vrednost zaduženja računa 75, koja odražava dugovanja učesnika po ulozima u osnovni kapital, i podatak u redu 1530 - odgođeni prihodi.

Algoritam obračuna za bilans stanja izgleda ovako:

NA = (red 1600 - red 75) - (red 1400 + red 1500 - red 1530)

Primjer

Bilans stanja Sibiryak doo na dan 1. novembra 2015. godine prikazan je u sljedećoj tabeli:

Indikatori stanja	Podaci o stanju
IMOVINA
1. Dugotrajna imovina (1. dio)	1 599 500
rezidualna vrijednost osnovnih sredstava	999 300
kapitalna ulaganja u nezavršenu izgradnju	455 150
dugoročna finansijska ulaganja
2. Obrtna sredstva (2. dio)
dionice	145 200
potraživanja	525 600
uključujući dugove suvlasnika u osnovni kapital	35 850
gotovina	630 250
PASIVNO
3. Kapital i rezerve (3. dio)
odobreni kapital	125 300
neraspoređenu dobit	1 250 300
4. Dugoročne obaveze (4. dio)
dugoročni krediti	745 300
5. Kratkoročne obaveze(5. dio)
kratkoročni krediti	268 300
dugovanja prema budžetu	95 600
ostale tekuće obaveze	1 520 600

Vrijednost imovine: 3.919.150 = 1.599.500 + 999.300 + 455.150 + 145.200 + 525.600 + 630.250 - 35850.
Iznos obaveza: 2.629.800 = 745.300 + 268.300 + 95.600 + 1.520.600, obračun ne uključuje podatke iz 3. dijela izvještaja.
NA = 3.919.150 – 2.629.800 = 1.289.350.

Na osnovu izračuna, neto vrijednost imovine Sibiryak LLC preduzeća na dan 1. novembra 2015. iznosi 1.289.350 rubalja.

Detaljne informacije o ovom indikatoru možete dobiti iz sljedećeg videa:

Analiza dobijenih rezultata

Rezultirajuća vrijednost određuje solventnost, profitabilnost i ponekad dalji razvoj. Indikator treba koristiti za procjenu sposobnosti kompanije da izmiri svoje obaveze, investira u proširenje proizvodnje ili otvori nove smjerove.

Zbog toga normalna vrijednost neto imovine treba da bude pozitivna vrijednost. Kada je NAV vrijednost negativna, firma se smatra nesolventnom, zavisnom od kredita i nema sopstveni prihod. Što je indikator veći, to je kompanija solventnija i privlačnija investitorima.

Analiza indikatora uključuje:

Praćenje promjena u veličini NA, u tu svrhu se upoređuju na datum početka i završetka izvještajni period. A na osnovu dobijenih rezultata identifikuju se razlozi koji doprinose povećanju ili smanjenju sopstvenih sredstava.
Procjena realnosti dinamike neto vrijednosti imovine koristi se za izračunavanje udjela neto i ukupne imovine na početku i na kraju izvještajnog perioda. Veliki porast indikatora na datum završetka povezan je sa povećanjem ukupnih sredstava, a povećanje NAV-a je zapravo neznatno.
Procjena efikasnosti upotrebe. Utvrđuje se izračunavanjem i proučavanjem pokazatelja prometa i profitabilnosti.

Budući da se tokom analize ova vrijednost upoređuje sa podacima o prihodu i neto dobiti za godinu, pri kalkulaciji je ispravnije koristiti ne fiksni iznos neto imovine na datum završetka, već prosječnu vrijednost za ovaj period.

Poređenje sa odobrenim kapitalom

Pored dinamičke analize, nakon prve godine poslovanja, kompanija je u obavezi da redovno upoređuje vrijednost neto imovine i osnovnog kapitala. Zakonodavstvo to utvrđuje veličina privatnog kapitala mora biti veća od odobrenog kapitala.

Ukoliko kalkulacije otkriju obrnut trend, to uveliko povećava rizik od bankrota kompanije, a pravni dokumenti propisuju smanjenje osnovnog kapitala na veličinu privatnog kapitala. Ako je njegov novčani obim već minimalan, preduzeće je dužno da objavi svoju likvidaciju. Međutim, sadašnji zakonski dokument definiše sljedeće:

Čak iu slučajevima kada je vrijednost neto imovine zapravo manja od odobrenog kapitala, kompanija može održati solventnost i ponašanje finansijske aktivnosti na određeno vrijeme i striktno ispunjavati dužničke obaveze.
Zahtjevi za smanjenjem veličine odobrenog kapitala ili likvidacijom organizacije smatraju se miješanjem u njene aktivnosti; osim toga, može se prijaviti preduzeće, koje će služiti zaštiti interesa povjerilaca.

Načini povećanja indikatora

Redovno i temeljito proučavanje NA omogućava vam da pronađete načine da ih povećate, kao što su:

poboljšanje sastava osnovnih sredstava;
prodaja ili uništavanje neiskorištene imovine i opreme;
povećanje obima prodane robe poboljšanjem kvaliteta proizvoda, širenjem kanala prodaje, promjenom politike cijena i korištenjem novih ideja i rješenja;
povećanje efikasnosti kontrole zaliha, dugova i investicija kompanije.

Neto imovina - najvažniji pokazatelj rad kompanije. Glavni cilj kompetentne i pravovremene analize finansijskih podataka je sposobnost sprečavanja i izbjegavanja neželjenih situacija u aktivnostima bilo koje organizacije.

Obračun neto imovine u bilansu stanja vrši se u skladu sa zahtevima Naredbe br. 84n od 28. avgusta 2014. Proceduru moraju primeniti AD, DOO, opštinska/državna jedinstvena preduzeća, zadruge (industrijske i stambene) i poslovna partnerstva. Razmotrimo detaljnije šta znači pojam neto imovine, kakav značaj ima ovaj indikator za procjenu finansijsko stanje kompanije i po kom algoritmu se izračunava.

Šta određuje veličinu neto imovine u bilansu stanja

Neto imovina (NA) uključuje ona sredstva koja će ostati u vlasništvu preduzeća nakon otplate svih tekućih obaveza. Definiše se kao razlika između vrijednosti imovine (inventara, nematerijalne imovine, gotovine i ulaganja, itd.) i dugova (izvođačima, osoblju, budžetu i vanbudžetska sredstva, banke i sl.) uz potrebna prilagođavanja.

Obračun vrijednosti neto imovine u bilansu stanja vrši se na osnovu rezultata izvještajnog perioda (kalendarske godine) u cilju dobijanja pouzdanih informacija o finansijskom stanju preduzeća, analize i planiranja daljih principa poslovanja, isplate dividende. primili ili stvarno ocijenili poslovanje u vezi s djelomičnom/potpunom prodajom.

Kada je potrebno utvrđivanje neto imovine:

Prilikom popunjavanja godišnjih izvještaja.
Kada učesnik napusti kompaniju.
Na zahtjev zainteresovanih - povjerilaca, investitora, vlasnika.
U slučaju povećanja iznosa osnovnog kapitala zbog imovinskih doprinosa.
Prilikom izdavanja dividendi.

Zaključak - NAV je neto imovina društva, formirana iz sopstvenog kapitala i nije opterećena bilo kakvim obavezama.

Neto imovina - formula

Za određivanje indikatora, u obračun uključuje imovinu, osim potraživanja učesnika/osnivača organizacije, i obaveze iz sekcije pasive, osim onih odloženih prihoda koji su nastali zbog prijema državne pomoći ili donirane imovine.

Opća formula za izračunavanje:

NA = (Stalna imovina + Kratkoročna imovina – Dug osnivača – Dug akcionara u vezi sa otkupom akcija) – (Dugoročne obaveze + Kratkoročne obaveze – Prihodi koji se odnose na buduće periode)

NA = (red 1600 – ZU) – (red 1400 + red 1500 – DBP)

Bilješka! Vrijednost neto imovine (formula za bilans stanja je data gore) zahtijeva da se prilikom izračunavanja izuzmu predmeti prihvaćeni za vanbilansno računovodstvo na računima sekundarnog skladišta, BSO, rezervna sredstva i sl.

Neto imovina - formula za obračun za bilans stanja za 2016. godinu

Obračun se mora izvršiti u u jasnom obliku prema samostalno izrađenom obrascu, koji odobrava upravnik. Dozvoljeno je korišćenje ranije važećeg dokumenta za utvrđivanje NA (Naredba br. 10n Ministarstva finansija). Ovaj obrazac sadrži sve potrebne redove koje treba popuniti.

Kako izračunati neto imovinu u bilansu stanja - skraćena formula

Vrijednost neto imovine u bilansu stanja - formula za 2016. godinu može se utvrditi drugom, novom metodom, koja je sadržana u Naredbi br. 84n:

NA = Kapital/rezerve (red 1300) + DBP (red 1530) – Dugovi osnivača

Analiza i kontrola

Veličina Neto imovina(NA) je jedan od glavnih ekonomskih i indikatori ulaganja rad bilo kog preduzeća. Uspješnost, stabilnost i pouzdanost poslovanja karakteriziraju pozitivne vrijednosti. Negativna vrijednost pokazuje nerentabilnost preduzeća, moguću nelikvidnost u bliskoj budućnosti i vjerovatne rizike od bankrota.

Na osnovu rezultata akcija poravnanja procjenjuje se vrijednost neto imovine tokom vremena, koja ne bi trebala biti manja od iznosa odobrenog kapitala (AC) društva. Ako dođe do smanjenja, prema zakonodavstvu Ruske Federacije, preduzeće je dužno da smanji svoj kapital i da zvanično registruje promene izvršene u Jedinstveni registar(Zakon br. 14-FZ, član 20, stav 3). Izuzetak su novoosnovane organizacije koje rade prvu godinu. Ako je veličina neto imovine manja od veličine kapitala, preduzeće može biti prinudno likvidirano odlukom Federalne poreske službe.

Dodatno, postoji veza između vrijednosti NAV-a i isplate potrebnih dividendi učesnicima/akcionarima. Ukoliko se nakon obračunavanja prihoda/dividende vrijednost neto imovine smanji na kritični nivo, potrebno je smanjiti iznos razgraničenja osnivačima ili potpuno obustaviti poslovanje do postizanja normativno određenih pokazatelja. NAV možete povećati revalorizacijom imovinskih resursa preduzeća (PBU 6/01), primanjem imovinske pomoći od osnivača kompanije, popisom obaveza u smislu rokova rok zastarelosti i druge praktične metode.

Neto vrijednost imovine u bilansu stanja – red

Finansijski izvještaji organizacije sadrže sve indikatore potrebne za matematičke proračune, izražene u novčani ekvivalent. U ovom slučaju podaci se uzimaju na kraju izvještajnog perioda. Kada je potrebno utvrditi vrijednost za drugi datum, privremeni izvještaji se pripremaju na kraju kvartala/mjeseca ili polugodišta.

Pažnja! Iznos neto imovine je također prikazan na stranici 3600 Obrasca 3 (Izvještaj o promjenama kapitala). Ako se dobije negativna vrijednost, indikator se stavlja u zagrade.

Razmotrimo koncept, formulu obračuna i ekonomsko značenje neto imovine preduzeća.

Neto imovina

Neto imovina (engleskiNetImovina) – odražavaju stvarnu vrijednost imovine preduzeća. Neto imovinu obračunavaju akcionarska društva, društva sa ograničenom odgovornošću, državnim preduzećima i nadzornih organa. Promena neto imovine omogućava vam da procenite finansijsko stanje preduzeća, solventnost i nivo rizika od stečaja. Metodologija za procjenu neto imovine je zakonski regulisana i služi kao alat za dijagnosticiranje rizika od stečaja preduzeća.

Neto vrijednost imovine. Formula za izračun

Imovina uključuje dugotrajnu i obrtnu imovinu, sa izuzetkom duga osnivača za ulog u osnovni kapital i troškova otkupa sopstvenih akcija. Obaveze uključuju kratkoročne i dugoročne obaveze isključujući odgođene prihode. Formula izračuna je sljedeća:

NA – vrijednost neto imovine preduzeća;

A1 – dugotrajna imovina preduzeća;

A2 – obrtna sredstva;

ZU – dugovanja osnivača za doprinose u osnovnom kapitalu;

ZBA – troškovi otkupa vlastitih dionica;

P2 – dugoročne obaveze

P3 – kratkoročne obaveze;

DBP – odgođeni prihod.

Iznos neto imovine izračunava se na osnovu podataka iz bilansa stanja (Obrazac br. 1), a formula je sljedeća:

Primjer izračunavanja neto vrijednosti imovine preduzeća u Excelu

Razmotrimo primjer izračunavanja vrijednosti neto imovine za organizaciju OJSC Gazprom. Za procjenu vrijednosti neto imovine potrebno je pribaviti finansijske izvještaje sa službene web stranice kompanije. Na slici ispod su istaknute linije bilansa stanja neophodne za procjenu vrijednosti neto imovine; podaci su prikazani za period od 1. kvartala 2013. do 3. kvartala 2014. godine (procjena neto imovine se po pravilu vrši godišnje ). Formula za izračunavanje neto imovine u Excel-u je sljedeća:

Neto imovina=C3-(C6+C9-C8)

Video lekcija: "Obračun neto imovine"

Analiza neto imovine provodi se u sljedećim zadacima:

Procjena finansijskog stanja i solventnosti preduzeća (vidi → “ “).
Poređenje neto imovine sa odobrenim kapitalom.

Procjena solventnosti

Solventnost je sposobnost preduzeća da na vreme i u potpunosti plaća svoje obaveze. Za procjenu solventnosti, prvo se vrši poređenje iznosa neto imovine sa veličinom odobrenog kapitala i, drugo, procjena trenda promjene. Na slici ispod prikazana je dinamika promjena neto imovine po kvartalima.

Analiza dinamike promjena neto imovine

Solventnost i kreditnu sposobnost treba razlikovati, jer kreditna sposobnost pokazuje sposobnost preduzeća da izmiruje svoje obaveze koristeći najlikvidnije vrste sredstava (vidi →). Dok solventnost odražava sposobnost otplate dugova kako uz pomoć najlikvidnijih sredstava tako i onih koji se sporo prodaju: mašina, opreme, zgrada itd. Kao rezultat, to može uticati na održivost dugoročnog razvoja cjelokupnog preduzeća u cjelini.

Na osnovu analize prirode promjena neto imovine, procjenjuje se nivo finansijskog stanja. Tabela ispod pokazuje odnos između trenda neto imovine i nivoa finansijskog zdravlja.

Poređenje neto imovine sa odobrenim kapitalom

Pored dinamičke procjene, iznos neto imovine za OJSC se poredi sa veličinom odobrenog kapitala. Ovo vam omogućava da procenite rizik od bankrota preduzeća (pogledajte →). Ovaj kriterijum poređenja definisan je zakonom Građanskog zakonika Ruske Federacije ( klauzula 4 čl. 99 Građanskog zakonika Ruske Federacije; klauzula 4 čl. 35 Zakona o akcionarska društva ). Nepoštivanje ovog omjera će dovesti do likvidacije ovog preduzeća putem sudskog postupka. Na slici ispod prikazan je odnos neto imovine i odobrenog kapitala. Neto imovina OJSC Gazprom premašuje odobreni kapital, što eliminiše rizik od bankrota preduzeća na sudu.

Neto imovina i neto dobit

Neto imovina se takođe analizira sa ostalim ekonomskim i finansijskim pokazateljima organizacije. Tako se dinamika rasta neto imovine upoređuje sa dinamikom promjene prihoda od prodaje i. Prihod od prodaje je indikator koji odražava efikasnost prodajnih i proizvodnih sistema preduzeća. Neto dobit je najvažniji pokazatelj profitabilnosti poslovanja, kroz nju se prvenstveno finansira imovina preduzeća. Kao što možete vidjeti sa slike ispod, neto profit smanjen u 2014. godini, što je uticalo na vrijednost neto imovine i finansijsko stanje.

Analiza stope rasta neto aktive i međunarodnog kreditnog rejtinga

U naučnom radu Ždanova I.Yu. pokazuje prisustvo bliske veze između stope promene neto imovine preduzeća i vrednosti međ kreditni rejting agencije kao što su Moody's, S&P i Fitch. Smanjenje stope ekonomskog rasta neto imovine dovodi do smanjenja kreditnog rejtinga. Ovo zauzvrat dovodi do smanjenja investicione privlačnosti preduzeća za strateške investitore.

Sažetak

Neto vrijednost imovine je važan pokazatelj količine nekretnina preduzeća. Analiza dinamike promjena ovog indikatora nam omogućava da procijenimo finansijsko stanje i solventnost. Iznos neto imovine se koristi u regulisanim regulatorni dokumenti I zakonodavni akti za dijagnosticiranje rizika od bankrota preduzeća. Smanjenje stope rasta neto imovine preduzeća dovodi do smanjenja ne samo finansijsku stabilnost, ali i nivo investicione atraktivnosti. Pretplatite se na ekspresnu mailing listu finansijske analize preduzeća.

Vrijednost imovine preduzeća

Generale vrednost imovine preduzeća jednak ukupnoj bilansnoj aktivi umanjenoj za ukupni iznos za dio III bilansa stanja “Gubici”. Vrijednost dugotrajne imovine (osnovni kapital) jednaka je ukupnoj vrijednosti odjeljka I bilansne aktive, a vrijednost obrtne imovine jednaka je ukupnoj vrijednosti odjeljka II sredstva „Obrtna sredstva“.

Povećanje učešća dugotrajne imovine u imovini preduzeća ukazuje na kapitalizaciju dobiti i uspešne pravce investicione politike preduzeća. Sa velikim udjelom dugoročnih finansijske investicije, a još više njegovog povećanja tokom godine, proučava se efektivnost ulaganja u druga preduzeća. Da bi se to postiglo, upoređuje se postotak prinosa na uloženi kapital. Procenat prinosa na kapital uložen u druga preduzeća treba da bude veći nego na sredstva uložena u sopstvenu proizvodnju.

Vrijednost imovine preduzeća

- To su dugotrajna i obrtna sredstva kojima preduzeće raspolaže. Imovina u bilansu stanja preduzeća omogućava vam da procenite imovinu preduzeća i njegovu imovinu investiciona aktivnost na datum izvještavanja.
Ukupna vrednost imovine preduzeća jednaka je ukupnoj imovini bilansa stanja umanjenoj za ukupnu sekciju III bilansa stanja „Gubici“. Vrijednost dugotrajne imovine (osnovni kapital) jednaka je ukupnoj vrijednosti odjeljka I bilansne aktive, a vrijednost obrtne imovine jednaka je ukupnoj vrijednosti odjeljka II sredstva „Obrtna sredstva“.
Na osnovu pokazatelja imovine preduzeća (stalna i obrtna imovina) proučava se dinamika promena vrednosti celokupne imovine i njenih komponenti za godinu ili drugi analizirani period i daje se ocena uticaja. pojedinačne vrste imovine za povećanje ili smanjenje vrijednosti cjelokupne imovine, odnosno vrši se “horizontalna analiza” imovine. Treba imati na umu da u horizontalnoj analizi na promjene pokazatelja utiču rezultati revalorizacije imovine i inflacija.
Veća stopa rasta obrtne (pokretne) imovine u odnosu na dugotrajna determiniše tendenciju ubrzanja obrta celokupnog agregata imovine preduzeća.
Povećanje učešća dugotrajne imovine u imovini preduzeća ukazuje na kapitalizaciju dobiti i uspešne pravce investicione politike preduzeća.

Uz veliki udio dugoročnih finansijskih ulaganja, a još više uz njegovo povećanje tokom godine, proučava se efektivnost ulaganja u druga preduzeća. Da bi se to postiglo, upoređuje se postotak prinosa na uloženi kapital. Procenat prinosa na kapital uložen u druga preduzeća treba da bude veći nego na sredstva uložena u sopstvenu proizvodnju.
Sa povećanjem učešća osnovnih sredstava u imovini preduzeća, raste amortizacija osnovnih sredstava i učešće stalnih troškova.
Značajno povećanje udjela obrtnih sredstava može ukazivati na promjenu vrste djelatnosti preduzeća - od proizvodnje do trgovačkog posrednika. Smanjenje učešća potraživanja je pozitivan trend u aktivnostima preduzeća.

Knjigovodstvena vrijednost imovine je.

vrednost imovine preduzeća. IN finansijski izvještaji knjigovodstvena vrijednost imovine jelinija ravnoteže 1600. Više o tome pročitajte u ovom članku.

Knjigovodstvena vrijednost imovine: gdje pogledati u bilansu stanja (red) i kako izračunati

Knjigovodstvena vrijednost sredstva su zbir svih sredstava preduzeća u monetarnom smislu, prikazanih u bilansu stanja (BB). Imovina kompanije uključuje:

dugotrajna sredstva - red 1100 BB;
obrtna sredstva - red 1200 BB.

Knjigovodstvena vrijednost imovine — Ovo iznos dugotrajne i obrtne imovine prikazan u redu 1600 BB.

Osnovna sredstva i nematerijalna imovina klasifikovani su kao dugotrajni i naznačeni su u BB prema ostatak vrijednosti, odnosno po nabavnoj cijeni umanjenoj za akumuliranu amortizaciju i uzimajući u obzir revalorizaciju, ako je izvršena u preduzeću.

Obrtna sredstva su sredstva koja učestvuju u aktivnostima preduzeća i troše se u toku 1 godine ili 1 punog ciklusa. Obrtna imovina uključuje imovinu kao što su:

materijali/zalihe;
potraživanja;
gotovina;

Na osnovu ciljeva, preduzeće može izračunati knjigovodstvenu vrijednost imovine kao vrednost celokupne imovine preduzeća ili njenih sastavnih elemenata (osnovna sredstva, nematerijalna imovina itd.). Kako izračunati knjigovodstvenu vrijednost imovine preduzeća, razmotrićemo u nastavku.

Pročitajte također: Kako se upisuje brak u matičnom uredu?

Dakle, kao što je već napomenuto, knjigovodstvenu vrijednost imovine se odražava na liniji 1600 BB i predstavlja zbir dugotrajne i obrtne imovine preduzeća. To je knjigovodstvenu vrijednost imovine — Ovo vrijednost cjelokupne imovine preduzeća prema bilansu stanja na dan posljednjeg izvještaja. Računa se ovako:

Linija 1100 BB + Linija 1200 BB.

Bilješka!Knjigovodstvena vrijednost imovine i knjigovodstvena vrijednost neto imovine su različiti koncepti. Knjigovodstvena vrijednost imovine — Ovo ukupnost sve imovine preduzeća, dok je neto imovina imovina minus obaveze preduzeća.

Više detalja o neto imovine, možete pročitati u članku “Kako se izračunava računovodstvena vrijednost neto imovine?” .

Preduzeće može, na zahtjev, dati informacije o stanju svoje imovine kreditnim i osiguravajućim organizacijama i nekim drugim ugovornim stranama prilikom obavljanja transakcija. U tu svrhu kompanija sastavlja potvrdu o knjigovodstvenu vrijednost imovine. što uključuje gore navedeni proračun.

Uzorak takvog certifikata i postupak za njegovo popunjavanje možete pronaći u članku “Potvrda o knjigovodstvenoj vrijednosti imovine - uzorak” .

Zašto se obračunava knjigovodstvena vrijednost imovine?

Prije svega, u svrhu finansijske analize, koja je najvažniji alat za procjenu finansijskog stanja preduzeća. posebno, knjigovodstvenu vrijednost imovine koristi se u proračunu:

Kako se izračunava prinos na imovinu možete pročitati u članku “Određivanje povrata na imovinu (formula bilansa stanja)” .

Kako se izračunava koeficijent obrta sredstava možete pročitati u članku “Koeficijent obrta sredstava - formula za obračun” .

Ako preduzeće izračunava koeficijente profitabilnosti i obrta sredstava za samoanalizu, onda indikator knjigovodstvenu vrijednost imovine u nekim slučajevima se moraju obračunati po zakonu.

Knjigovodstvena vrijednost imovine — Ovo najvažniji indikator koji određuje veličinu transakcije koju obavlja preduzeće.

Tako se neke transakcije organizacije za prodaju imovine priznaju kao velike u skladu sa stavom 1. čl. 46 Savezni zakon br. 14-FZ od 02/08/1998 (za LLC) i klauzula 1 čl. 78 Savezni zakon br. 208-FZ od 26. decembra 1995. (za akcionarska društva). Za određivanje veličine transakcije potrebno je izračunati knjigovodstvenu vrijednost imovine i cijenu imovine koja se prodaje. Ako je cijena nekretnine koja se prodaje veća od 25%. knjigovodstvenu vrijednost imovine organizacije, transakcija se smatra velikom. U tom slučaju za izvršenje transakcije potrebna je odluka skupštine dioničara ili osnivača. Ako knjigovodstvenu vrijednost imovine ako je pogrešno utvrđena ili uopšte nije izračunata, transakcija se može proglasiti nevažećom.

Knjigovodstvena vrijednost imovine — Ovo vrijednost imovine preduzeća prema podacima računovodstvo. Podaci o tome nalaze se u redu 1600 bilansa stanja. Knjigovodstvena vrijednost imovine —Ovo važan indikator koji se koristi za analizu učinka preduzeća.

Knjigovodstvena vrijednost imovine je bilansna linija 1600. Bilans stanja

Iz formule koja je već uključena u bilans stanja slijedi:

Konačni pokazatelji za red 1100, koji kombinuje pozicije koje pokazuju prisustvo osnovnih sredstava (red 1150) i nematerijalne imovine (red 1110), na početku izveštajne godine iznosili su 568.054 rubalja. (54 + 568.000), a na kraju godine - 653.042 rubalja. (42 + 653.000);

Vrijednosti na liniji 1200 iznosile su 6.131 rublju na početku godine. (3.955 + 325 + 1.851), na kraju perioda - 8.888 rubalja. (5.452 + 451 + 2.985);

Rezultati 1. i 2. sekcije objedinjuju se u ukupnu bilansnu aktivu, odnosno na dan 31. decembra. U 2015. knjigovodstvena vrijednost imovine (ovo je bilansna linija 1600) iznosila je 661.930 rubalja. (653.042 + 8.888), a na kraju 2014. iznosio je 574.185 rubalja. tj. 658.054 + 6.131.

Nalazi analitičara

Prilikom upoređivanja dobijenih apsolutnih vrednosti, ekonomisti se pruža mogućnost da analizira stanje imovine, sagleda trendove ka povećanju ili smanjenju ukupne raspoloživosti imovine i po kategorijama proceni stvarno stanje sa imovinom preduzeća na određenom datum.

Tako, koristeći prikazani bilans stanja, ekonomista izračunava promjene vrijednosti svake linije, upoređujući pokazatelje na početku i na kraju godine. U datom primjeru trošak je:

Nematerijalna imovina je smanjena za 12 hiljada rubalja;

OS povećan za 85.000 rubalja;

Zalihe zaliha su povećane za 1.497 rubalja;

Potraživanja su porasla za 126 hiljada rubalja;

Novčani tok je povećan za 1.134 RUB.

Na osnovu ovih podataka može se vrlo pouzdano suditi o povećanju vrijednosti imovine preduzeća u 2015. godini: povećanje osnovnih sredstava ukazuje na nabavku nekog osnovnog sredstva, smanjenje nematerijalne imovine rezultat je otpisa obračunate amortizacije, jer u Odjeljku 1 knjigovodstvena vrijednost imovine je rezidualna vrijednost.

Za sve grupe obrtnih sredstava bilježi se i porast rednih vrijednosti, što ukazuje na ekspanziju proizvodnje i primjetan porast prodajnih aktivnosti, pri čemu je raspoloživost zaliha povećana za 37,9%, a gotovine - za 61%. . To znači da je rast prodaje brži od rasta zaliha. Shodno tome, kompanija vodi kompetentnu politiku traženja tržišta i povećanja prodaje proizvoda.

Analiza potraživanja u bilansu stanja

Posebno se analizira stanje potraživanja. Apsolutna vrijednost ovog pokazatelja porasla je za 126 hiljada rubalja. stopa rasta do početka godine iznosila je 38,7%. Međutim, ne možemo sa sigurnošću govoriti o nesumnjivom rastu ovog pokazatelja. S obzirom na rast zaliha gotovo istim tempom (37,9%), te povećanje novčane komponente za 61%, možemo suditi o stabilnosti ove vrijednosti i izostanku povećanja dugova, jer u ukupni troškovi aktive, učešće potraživanja je ostalo na nivou s početka godine - 0,06%:

Pročitajte također: Sberbank - prodaja kolateralne imovine

325 / 574 185 * 100% = 0,056% na početku godine,

451 / 661,930 * 100% = 0,068% na kraju godine.

Takav obračun je neophodan, jer potraživanja, kao imovina, i dalje odvraćaju sredstva od proizvodnog prometa i zahtijevaju obavezna kontrola dinamika promjena, odnosno blagovremena naplata dugova. U našem primjeru, izostanak njegovog povećanja na pozadini opšteg povećanja imovine je vrlo pozitivan znak finansijskog zdravlja organizacije. Ukupna knjigovodstvena vrijednost imovine (ovo je bilansna linija 1600) porasla je tokom godine za 87.745 rubalja. ili za 15,3%.

Konačno

Za detaljniju analizu indikatora, ekonomista koristi mnogo izračunatih koeficijenata. U ovom članku pokušali smo razgovarati ne samo o tome kako popuniti bilans stanja i izračunati iznos imovine na njemu, već smo pokušali vidjeti i analitičku sliku iza suhih brojeva redak po red vrijednosti ovaj računovodstveni obrazac.

Koju poruku treba poslati nakon prvog sastanka? Ako ste nervozni nakon prvog sastanka i ne znate šta da radite, ova lista dobrih poruka će vam pomoći.

10 šarmantne slavne djece koja danas izgledaju potpuno drugačije Vrijeme leti, a jednog dana male poznate ličnosti postaju odrasle osobe koje više nisu prepoznatljive. Lepi momci i devojke se pretvaraju u...

Ovih 10 sitnica koje muškarac uvijek primijeti na ženi Mislite li da vaš muškarac ne razumije ništa o ženskoj psihologiji? Ovo je pogrešno. Nijedna sitnica se ne može sakriti od pogleda partnera koji vas voli. A evo 10 stvari.

7 dijelova tijela koje ne biste trebali dirati rukama Zamislite svoje tijelo kao hram: možete ga koristiti, ali postoje neka sveta mjesta koja ne biste trebali dirati rukama. Istraživanje pokazuje.

15 najljepših žena milionera Pogledajte listu žena najljepših uspješni ljudi mir. One su zadivljujuće ljepote i često su uspješne u poslu.

10 misterioznih fotografija koje će šokirati Mnogo prije pojave interneta i majstora Photoshopa, velika većina snimljenih fotografija bila je originalna. Ponekad su snimljene slike bile zaista nevjerovatne.

Knjigovodstvena vrijednost

Knjigovodstvena vrijednost je vrijednost po kojoj je element imovine evidentiran u bilansu stanja.

Knjigovodstvena vrijednost sredstva jednaka je njegovom originalnom trošku umanjenom za akumuliranu amortizaciju.

Početni trošak se definiše kao zbir svih troškova nabavke ili proizvodnje (izgradnje) objekta, uključujući troškove isporuke i montaže i isključujući iznos povratnih poreza.

Knjigovodstvena vrijednost osnovnih sredstava

U računovodstvu, knjigovodstvena vrijednost osnovnog sredstva je rezidualna vrijednost osnovnog sredstva, koja se definira kao razlika između prvobitne cijene i iznosa obračunate amortizacije.

Kod obračuna osnovnih sredstava po revalorizovanom trošku (revalorizaciji), knjigovodstvena vrednost osnovnih sredstava jednaka je razlici između njegove tekuće (zamjenske) cene i iznosa obračunate amortizacije.

Knjigovodstvena vrijednost imovine u bilansu stanja preduzeća

Knjigovodstvena vrijednost imovine je zbir cjelokupne imovine preduzeća koja je prikazana u bilansu stanja.

Knjigovodstvena vrijednost imovine je zbir dugotrajne i obrtne imovine.

Osnovna sredstva i nematerijalna ulaganja su klasifikovana kao vanjska obrtna sredstva i iskazuju se u bilansu stanja po preostaloj vrednosti, odnosno po nabavnoj ceni umanjenoj za akumuliranu amortizaciju i uzimajući u obzir revalorizaciju, ako je izvršena u preduzeću.

Obrtna sredstva su sredstva koja učestvuju u aktivnostima preduzeća i troše se u toku jedne godine ili jednog punog ciklusa.

Obrtna imovina uključuje sredstva kao što su:

PDV na stečene vrednosti, koji su posredno, ali i vlasništvo preduzeća;

kratkoročna finansijska ulaganja.

Za koje svrhe se obračunava knjigovodstvena vrijednost imovine?

Prije svega, u svrhu finansijske analize, koja je najvažniji alat za procjenu finansijskog stanja preduzeća.

Knjigovodstvena vrijednost imovine je važan indikator koji se koristi za analizu učinka preduzeća.

Konkretno, knjigovodstvena vrijednost imovine se koristi kada se izračunava:

povrat na imovinu, koji pokazuje koliko profita kompanija prima od svake rublje uložene u imovinu;

koeficijent obrta sredstava, koji određuje efikasnost njihovog korišćenja.

Ako preduzeće izračunava koeficijente profitabilnosti i obrta sredstava za sopstvenu finansijsku analizu, onda se indikator knjigovodstvene vrednosti imovine u nekim slučajevima mora izračunati po zakonu.

Dakle, knjigovodstvena vrijednost imovine je najvažniji pokazatelj koji određuje veličinu transakcije koju obavlja preduzeće.

Dakle, neke transakcije organizacije za prodaju imovine smatraju se velikim ako je trošak imovine koja se prodaje veći od 25% knjigovodstvene vrijednosti imovine organizacije.

Stoga je za utvrđivanje veličine transakcije potrebno izračunati knjigovodstvenu vrijednost imovine, a zatim odrediti vrijednost imovine koja se prodaje.

U tom slučaju za izvršenje transakcije potrebna je odluka skupštine dioničara ili osnivača.

Ako je knjigovodstvena vrijednost imovine pogrešno utvrđena ili uopšte nije izračunata, transakcija se može smatrati nevažećom.